头豹词条报告系列：眼科医疗服务

眼科医疗服务行业分类 根据眼科疾病类型来划分眼科医疗服务 眼科疾病相对应的医疗服务 手术治疗：超声乳化白内障吸除术，白内障囊外摘除术、飞秒激光辅助下白内障摘除术、人工晶体植入术、多焦点人工晶体植入等 白内障 药物治疗：部分滴眼液等 手术治疗：周边虹膜切除术、小梁切除术、非穿透性小梁手术、睫状体冷凝术、青光眼白内障联合手术等 药物治疗：缩瞳剂、β—肾上腺能受体阻滞剂、α—肾上腺能受体激动剂、前列腺素衍生物、碳酸酐酶抑制剂、高渗剂等 青光眼 激光治疗：NdYAG激光虹膜切开术、氩激光或半导体激光周边虹膜成形术、选择性激光小梁成形术等 眼科医疗服务分类 屈光手术：角膜屈光手术、眼内屈光手术、屈光手术矫正老视等 屈光不正 医学视光：框架眼镜、角膜接触镜和角膜塑形镜等 手术治疗：自体颌下腺移植等 药物治疗：人工泪液替代、口服药物局部抗炎与免疫抑制治疗 干眼症 非药物治疗：眼睑清洁、热敷及睑板腺按摩等物理疗法、湿房镜及硅胶眼罩、软性角膜接触镜、泪小点栓塞等 手术治疗：玻璃体切割术等 眼底病 药物治疗：玻璃体内注射抗VEGF药物等 激光治疗：激光光凝、经瞳温热疗法、光动力疗法等 [2] 1：https://www.sgpjb… 2：世界卫生组织、东吴证券 眼科医疗服务行业特征 中国眼科医疗服务行业特征分析随着人们生活水平的提高和老龄化程度的加剧，眼疾病也愈发普遍，促使中 国眼科医疗服务行业的发展。从商业模式、眼科医疗资源分布、新兴技术与眼科服务深度融合3个特征进行分析 商业模式 在中国眼科医疗服务行业，商业模式主要分为三种：医院式运营、连锁式运营和互联网医疗模式 在中国眼科医疗服务行业，商业模式主要分为三种：医院式运营、连锁式运营和互联网医疗模式。医院式运营模式是目前眼科医疗服务行业的主流，主要是由公立医院和私立医院提供。传统医院模式的优势在于专业医生、设备和技术力量的强大，但缺点也明显，如医疗资源不足、就医体验不佳等问题。连锁式运营模式则是近年来不断发展的一种新模式，主要是由民营医疗机构发展而成，其特点在于集中采购、规范化管理、标准化服务等，提高了管理效率，但是面对的挑战也不少，如资金不足、人才不足等。互联网医疗模式也是近年来兴起的一种新模式，主要是通过线上平台提供问诊、预约、报告解读、药品配送等服务，其优点在于便捷、高效、节省时间，但难以保证医疗质量和安全性 眼科医疗资源分布不均 眼科医疗服务资源主要集中在东南沿海经济发达省份，东部地区的眼科病床密度显著高于中西部省份 由于经济发达省份整体财政收入较高，因此在医院的固定资产投资以及医保结算额度两方面都有充足的财政支持，使得沿海经济发达省市医院的眼科硬件设施更为先进，患者得到的诊疗服务水平也更高。另一方 面，各大医学高校也主要集中于东南发达省市，因此在眼科人才培养角度东南沿海省市也更具优势。按照单位面积（每平方千米）眼科病床数量比较，上海市、北京市以及天津市的眼科病床数量处于全国前列， 眼科诊疗资源较为丰富。未来随着中国经济的持续发展，中国其他省份以及中部省份的眼科资源有望快速增长，逐步接近东南经济发达省份 新兴技术与眼科服务深度融合 新兴技术和传统眼科医疗服务相结合 大数据、人工智能、5G等新兴技术与眼科服务深度融合，通过开展大数据和人工智能在眼病预防、诊断和随访等应用，提升眼科疾病早期筛查诊断能力 眼科医疗服务发展历程 在过去几十年里，中国眼科医疗服务行业经历了许多变化和创新，现在已成为现代医疗保健体系中不可或缺的一部分。该行业发展演变阶段：萌芽阶段（1949-1977年）：在该阶段，中国专业眼科医生较少，开始使用现代医疗设备，如显微镜和手术仪器，来对眼部疾病进行治疗。启动阶段（1978-2000年）：在这个时期，中国眼 科医疗服务行业开始发生重大变革和创新。随着技术的不断进步，眼科医生开始使用更加精确和高效的设备和技术，如激光治疗、角膜移植和白内障手术等。高速发展阶段（2001-至今）：在当前这个时期，随着大数据、人 工智能、5G等新兴技术与眼科服务深度融合，中国眼科医疗服务行业也在不断变革。通过开展大数据和人工智 能在眼病预防、诊断和随访等应用，提升眼科疾病早期筛查诊断能力 萌芽期 1949~1977 中国专业的眼科医生较为稀缺，他们使用一些基本的眼科器械和技术来治疗眼病，如显微镜和手术仪 器等 中国眼科医疗条件和技术水平都十分有限 启动期 1978~2000 1978年，改革开放政策的实施标志着中国的经济和社会迅速发展。在这一背景下，中国的眼科医疗 服务也得到了一定的改善。首先是眼科诊断设备开始引进，如角膜地形图、眼底相机等，这极大地提高了医生的诊断能力。其次， 随着对外交流的加强，国内的眼科医生开始接受国际化的眼科知识和 技术，提高了他们的专业水平 1980-2000年，国内外的经济和技术交流日益频繁，中国的眼科医生开始学习并引进先进的眼科技术 和设备，如激光手术、角膜移植等。这些技术的引进使得中国的眼科医疗服务迅速发展起来，为更多的人群解决了眼部健康问题 中国的眼科医疗服务发展迎来了启动阶段，接受学习国外眼科知识，引进先进眼科设备 高速发展期 2001~至今 进入21世纪，中国的眼科医疗服务发高速发展的阶段。随着国内外眼科技术的不断进步，中国的眼科 医生也开始进行创新性的研究和实践。例如，通过利用人工智能和大数据分析，医生可以更准确地进 眼科医疗服务产业链分析 中国眼科医疗服务上游主要由眼科耗材、药物及设备构成。其中眼科耗材有人工晶状体、人工角膜、眼用硅油及粘弹剂等；眼科药物包括雷珠单抗、康柏西普及玻璃酸钠等；眼科设备包括晶体植入钳、角膜剪及玻璃体切 割器等。从高值眼科耗材市场规模来看，近年来，由于不合理的用眼习惯增加以及中国人口老龄化加剧，中国眼科疾病发病率呈不断上升的态势，且发病年龄呈现出年轻化的趋势，中国眼科耗材市场也因此快速增长。根据《中国医疗器械行业蓝皮书(2021)》数据，2020年中国眼科高值医用耗材市场规模约为97亿人民币，同比增长9.0%，增速较2019年有所放缓，但仍保持较高水平。国内眼科药物市场集中度高，新进入者市场空间不大。眼科制药三大巨头诺华、日本参天、爱尔康占比约为45.1%；国内龙头康弘药业主要生产康柏西普眼用注射液；兴 齐眼药主要产品包括眼科抗感染药、非甾体抗炎药等，两家合计占比14.0% 中游主要是公立与民营眼科医院服务提供商。相比公立眼科医院，民营眼科医疗服务机构的品牌影响力和知 名度相对较低。由于缺乏规范的渠道和宣传手段，难以获得比较高的转化效率。这使得其在市场中的地位压制，竞争力弱于公立医院。但中国民营眼科医院竞争更为激烈，不仅面临公立医院眼科科室竞争，而且与民营眼科同 行公司的竞争，若不能继续保持或提升自身优势，企业未来发展将面临一定风险 下游为眼科疾病患者。中国是世界上盲和视觉损伤患者最多的国家之一。目前中国主要致盲性眼病由传染性 眼病转变为以白内障、近视性视网膜病变、青光眼、角膜病、糖尿病视网膜病变等为主的眼病。根据国家卫健委数据，2021年中国眼科医院入院人数、诊疗人次数分别达到176万人、4,343.7万人次，2017-2021年均复合增 长率分别达7.8%、13.3%。从近视患者人数来看，2021年中国20岁以下近视患者人数约1.8亿人，而儿童青少年总体近视率为52.7%，中国青少年近视人口和近视率高居世界第一。近视与长时间近距离用眼有关，大多数近 视患者都是因为长时间阅读、写作和看电子设备等习惯所致。近年来学生和家长对升学的竞争压力越来越大，学 生花费大量时间在课堂上学习以及家庭作业和考试准备中，减少户外活动时间和睡眠时间，叠加不科学使用电子 设备因素等导致近视率不断提升，近视低龄化问题突出，预计2027年中国20岁以下近视患者人数将达1.9亿人 上 产业链上游 生产制造端 眼科耗材：人工晶状体、人工角膜、眼用硅油、粘弹剂等；眼科药物：雷珠单抗、康柏西普、玻璃酸钠等；眼科设备：晶体植入钳、角膜剪、玻璃体切割器等 上游厂商 博士伦（上海）贸易有限公司 上海昊海生物科技股份有限公司 欧普康视科技股份有限公司 查看全部 产业链上游说明 产业链上游的眼科耗材、药物及设备行业的技术和品牌壁垒较高，目前基本由外资品牌垄断，行业集中度较高：2020年，全球前7大眼科器械公司销售规模占据了全球的94.5%；国内眼科药品市场集中 度略低于眼科器械耗材市场，国内前8大眼科药物公司销售规模占据了全国市场的73.33%，其中前三大外资品牌占据了45.1%。国内生产企业在技术、高端材料及研发资金等方面与外企存在较大差距， 普遍规模不大，这也意味着眼科耗材、药物及设备细分行业还有较大的进口替代空间 中 产业链中游 品牌端 公立眼科医院和民营眼科医院（包括专科医院和综合医院） 中游厂商 爱尔眼科医院集团股份有限公司 成都普瑞眼科医院股份有限公司 呼和浩特朝聚眼科医院有限公司 查看全部 产业链中游说明 中国大陆公立眼科医院和民营眼科医院数量大合计超2,000家，长三角、京津冀、广东地区眼科医院较多且集中，而西北及西南地区地域辽阔分布相对稀疏。根据国家卫健委数据，近十年来中国眼科医 院收入增涨数倍，从2009年38.7亿人民币增长到324.7亿人民币，年均复合增长率达23.7%中国公立眼科医院收入占比超80%，但成逐年下降的趋势，民营眼科医院收入占比从2014年的15.2%上升到 2019年的19.3%，趋近20%；诊疗人次方面同向变化，民营眼科医院诊疗人次从2014年9.4%上升到 2019年14.7%，一方面由于民营眼科医院服务质量、技术进步，致使民营医院的声誉在提高；另一方面，政策引导民营眼科医院连锁化、集团化、规模化发展；两方面相辅相成促进了民营眼科医院的快 速发展 下 产业链下游 渠道端及终端客户 渠道端 淘宝（中国）软件有限公司 美團香港有限公司 北京京东健康有限公司 查看全部 产业链下游说明 中国是世界上盲和视觉损伤患者最多的国家之一。目前中国主要致盲性眼病由传染性眼病转变为以白内障、近视性视网膜病变、青光眼、角膜病、糖尿病视网膜病变等为主的眼病。根据国家卫健委数 据，2021年中国眼科医院入院人数、诊疗人次数分别达到176万人、4,343.7万人次，2017-2021年均复合增长率分别达7.8%、13.3%。互联网平台作为中国眼科医疗服务行业下游的主要参与企业之一，具有诸多特点。渠道丰富：互联网平台作为线上销售渠道，可以覆盖全国范围内的消费者，同时也提供了多种支付方式和物流配送服务，方便消费者购买眼科医疗用品和设备。价格优势：互联网平台由于规模经济效应和供应链优化等原因，可以在价格上给予消费者更多的优惠，降低眼科医疗服务成本。大数据分析：互联网平台拥有强大的数据分析能力，可以根据消费者的购买历史、浏览记录等信息，推荐适合的眼科医疗产品，提升客户粘性和忠诚度 [5] 1：山西证券、德邦证券、… 眼科医疗服务行业规模 2022年中国眼科医疗服务市场规模达1,580.1亿人民币，未来增速仍可观。虽然受到3年疫情扰动，但整体 还是保持较高速增长，2017-2022年期间年均复合增速为17.3%，预计到2026年将增长至2,949.0亿人民币 中国眼科医疗服务行业未来有望加速发展的原因主要包括三个方面： 眼健康事业上升为国家战略目标，政策持续鼓励支持；眼科疾病患病人群不断增长；技术革新眼健康事业上 升为国家战略目标，国家政策持续鼓励支持。自2016年国家发布《“十三五”全国眼健康规划(2016-2020)》以 来，眼健康就被提上了国家战略高度。2022年1月，国家卫生健康委再次发布了《“十四五”全国眼健康规划（2021-2025年）》，标志着中国眼健康工作进入了高质量发展的新阶段。眼底病首次被提上