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根据研报正文,AI行业已经进入从供给侧向应用侧的拐点,这是因为移动互联网的基础设施——智能手机渗透率快速提升至接近50%左右水平,而这一轮AI行情的基础设施率先集中在AI供给侧的基础设施产业链,即大模型、算力、数据。大模型普及过程初期,英伟达美股总市值突破万亿美元,持续创历史新高,这反映算力的清晰路径持续被大众认可。此外,政府也发布了多项政策,为大模型AI应用落地提供法律和资源扶持。综上所述,AI行业具有投资价值,建议关注相关公司的机会。