晨会纪要

晨会纪要 2023第（084）期发布日期：2023-05-11 投资咨询业务资格 证监发【2014】217号 商品指数每日市场跟踪 宏观指标 8:00 15:00 涨跌 涨跌幅/% 上证综指 3,319.15 3,319.15 0 0 道琼斯工业指数 33531.33 33561.81 -30.480 -0.091 纳斯达克指数 12306.44 12179.55 126.890 1.042 标普500 4137.64 4119.17 18.470 0.448 恒生指数 19762.20 19867.58 -105.380 -0.530 SHIBOR隔夜 1.11 1.24 -0.129 -10.412 美元指数 101.41 101.44 -0.025 -0.024 美元兑人民币(CFETS) 6.92 6.92 0 0 主力合约 2023/5/10 2023/5/9 涨跌 涨跌幅/% 2023/5/112023/5/10 中原期货研究所0371-58620081 0371-58620083 公司官方微信 COMEX黄金COMEX白银LME铜LME铝LME锌LME铅 外盘LME锡LME镍 ICE11号糖 ICE2号棉花CBOT大豆CBOT豆粕CBOT豆油CBOT玉米NYMEX原油 ICE布油 2036.802,041.80-5.0-0.245 25.6325.86-0.235-0.909 8484.008,615.00-131.0-1.521 2269.502,315.00-45.50-1.965 2617.002,668.50-51.50-1.930 2126.502,139.00-12.50-0.584 25900.0025,940.00-40.0-0.154 22460.0023,475.00-1015.0-4.324 26.6426.180.4601.757 80.6280.87-0.250-0.309 1404.001,414.00-10.0-0.707 419.70419.200.500.119 52.0853.07-0.990-1.865 593.00585.757.2501.238 72.7973.53-0.740-1.006 76.5977.28-0.690-0.893 2023/5/112023/5/10 金属主力合约 黄金白银铜锌铝锡 铅 国内镍 铁矿石螺纹钢不锈钢热轧卷板硅铁 锰硅 8:00 455.22 5729.00 66550.00 21155.00 18160.00 207920.00 15300.00 171990.00 707.50 3618.00 15375.00 3683.00 7232.00 7002.00 15:00 454.90 5771.00 67240.00 21395.00 18295.00 207530.00 15285.00 179460.00 724.00 3688.00 15615.00 3760.00 7,232.00 7,002.00 涨跌 0.320 -42.0 -690.0 -240.0 -135.0 390.0 15.0 -7470.0 -16.50 -70.0 -240.0 -77.0 0 0 涨跌幅/% 0.070 -0.728 -1.026 -1.122 -0.738 0.188 0.098 -4.162 -2.279 -1.898 -1.537 -2.048 0 0 化工 国内 农产品 国内 主力合约 焦煤焦炭动力煤 天然橡胶20号胶塑料 聚丙烯PP(PTA)PVC 沥青甲醇乙二醇苯乙烯尿素玻璃原油燃油纯碱纸浆LPG 主力合约 黄大豆1号黄大豆2号豆粕 菜粕豆油菜籽油棕榈油鲜鸡蛋白砂糖黄玉米 玉米淀粉一号棉花棉纱 苹果红枣花生 2023/5/11 8:00 1340.00 2131.00 0.00 12270.00 9485.00 7766.00 7205.00 5362.00 5857.00 3602.00 2235.00 4280.00 8089.00 1909.00 1678.00 509.10 2918.00 1945.00 5158.00 4295.00 2023/5/11 8:00 4922.00 4070.00 3475.00 2992.00 7526.00 8271.00 7076.00 4153.00 6964.00 2547.00 2895.00 15635.00 22750.00 8656.00 10745.00 10792.00 2023/5/10 15:00 1351.50 2150.50 0.00 12125.00 9595.00 7828.00 7255.00 5386.00 5889.00 3602.00 2264.00 4282.00 8145.00 1,909.00 1696.00 519.40 2947.00 1972.00 5194.00 4326.00 2023/5/10 15:00 4942.00 4053.00 3481.00 2988.00 7524.00 8248.00 7090.00 4,153.00 6954.00 2566.00 2908.00 15685.00 22810.00 8,656.00 10,745.00 10,792.00 涨跌 -11.50 -19.50 0 145.0 -110.0 -62.0 -50.0 -24.0 -32.0 0 -29.0 -2.0 -56.0 0 -18.0 -10.30 -29.0 -27.0 -36.0 -31.0 涨跌 -20.0 17.0 -6.0 4.0 2.0 23.0 -14.0 0 10.0 -19.0 -13.0 -50.0 -60.0 0 0 0 涨跌幅/% -0.851 -0.907#DIV/0!1.196 -1.146 -0.792 -0.689 -0.446 -0.543 0 -1.281 -0.047 -0.688 0 -1.061 -1.983 -0.984 -1.369 -0.693 -0.717 涨跌幅/% -0.405 0.419 -0.172 0.134 0.027 0.279 -0.197 0 0.144 -0.740 -0.447 -0.319 -0.263 0 0 0 宏观要闻 1、美国4月CPI同比增长4.9%，连续第10次下降，为2021年4月以来新低，低于市场预期的 5%，前值为5%。美国4月核心CPI同比增长5.5%，符合市场预期，前值为5.6%。环比看，美国 4月CPI增长0.4%，符合市场预期，前值为0.1%。 2、高能级城市相继释放楼市支持措施。上海、杭州、合肥等多地提高多孩家庭公积金贷款或租房提取额度，苏州支持公积金“商转公”，多城再对限购予以局部放松等。据贝壳研究院不完全统计，4月重点城市出台提振政策15次，政策出台数量较上月明显增加。 3、据证券时报，挖掘机市场似乎仍在探底过程中。最新统计数据显示，4月份挖掘机国内销量同比降幅仍超过40%，行业本轮周期下行已持续整整两年。在高基数下，挖掘机出口销量增速降至8.9%。不少业内人士已经调整预期，将今年作为工程机械行业的筑底期，将向上拐点的出现时点推至2024年。市场开拓上，越来越多的企业聚焦欧美高端市场。 4、欧洲央行行长拉加德：2023年不会是经济衰退的基准场景，欧洲央行必须对工资风险保持高度警惕，存在一些因素可能会对通胀前景产生重大上行风险。 5、韩国统计厅发布数据显示，4月就业人口2843.2万人，同比增加35.4万人，增幅低于3月 （46.9万人），但仍大于今年2月（31.2万人）；失业人数为80.4万人，减少5.9万人，失业率为2.8%，下降0.2个百分点。 6、中金所公告，4月处理自成交超限行为4起，频繁报撤单超限行为9起，实际控制关系账户 合并持仓超限行为1起，共涉及客户15名。对7名客户采取限制开仓措施，对5家会员采取电话提示措施。 7、EIA报告：上周美国原油出口减少186.1万桶/日至287.6万桶/日；美国上周国内原油产量不 变，为1230万桶/日；上周战略石油储备（SPR）库存减少290万桶至4.626亿桶，降幅0.8%。 8、据券商中国，今年以来黄金价格不断上涨，基金经理直言，从黄金价格和货币量的比值来看，目前黄金的估值处于历史较低水平。从历史走势来看，上一轮黄金上涨周期持续2年，本轮行 情如果从去年11月开始算起，行情才进行了半年。 9根据印度石油部石油规划与分析小组数据显示，随着需求扩大，印度柴油消费量创纪录新高， 4月柴油使用量为782万吨。 新闻来源：陆家嘴财经早餐 主要品种晨会观点 1）农产品 花生 10日，花生期货主力合约PK310以10860开盘，最高10950，以10792收盘，成 交量120197手，持仓量158925手，持仓较昨日增1882手。花生现货价格整体偏强。剩余库存不多，市场整体上货量少，餐饮消费好转对食品米需求增加。整体看，剩余库存不足后期消费，现货市场仍有上行时间和空间。短期盘面预计仍为震荡偏强为主。 油脂 10日，棕榈油窄幅盘整，等待MPOB报告指引：天津p2309+580，日照p2309+650，华东p2309+520、（6月船期）p2309+600，广东p2309+750、（6月船期）p2309+530。连盘豆油近强远弱，市场交投谨慎：天津Y2309+600、（6-9月）Y2309+420，日照Y2309+540、（6-9月）Y2309+480，华东Y2309+660、（6-9月）Y2309+560，广东Y2309+770、（6-9月）Y2309+500。信息方面，马来西亚棕榈油局（MPOB）公布的数据，马来西亚2023年4月棕榈油产量环比减少7.13%至119.65万吨（上月129，去年同期146）；进口3.37万吨（上月4，去年同期8）；出口环比减少27.78%至107.44万吨（上月149，去年同期106）；库存环比减10.54%至149.75万吨（上月167，去年同期164）。基本面看，天气有利于美豆播种，巴西大豆存一定的出售压力。原油反弹利多油脂市场，但基本面看油脂市场仍有下行压力，维持建议逢高空为主。 白糖 原糖:隔夜原糖再次涨至本轮高点，基本面，巴西在2023年5月的第一周（4个 工作日）出口了43.404万吨糖和糖蜜，日均出口量比2022年同期高出52%以上。港口等待出口的糖增多，市场关注港堵风险。基本面供需仍偏紧，预计原糖维持高位区间。 国内：22/23年度截至4月底，全国共生产食糖896万吨，同比减少39万吨。全 国累计销售食糖515万吨，同比增加71万吨；累计销糖率57.4%，同比加快10个百分点。工业库存381万吨，同比少110万吨。4月销糖量同比偏低，库存持续下降。国内在巴西出口不足情况下，预计国内二季度食糖进口增量不足。随着天气转热，下游刚需采购。基本面供需偏紧延续，短期没有新炒作点，高位震荡，长期上涨趋势未改。关注原糖价格。 生猪 全国猪价开始稳定，全国均价7.0-7.3元/斤。供应端，受国家政策收储消息提振， 多少养殖户出栏积极性减弱，挺价惜售心理强。需求方面反映相对平淡，白条走货不佳，价格仍有下跌趋势。屠宰企业采购难度开始增加，屠宰利润不佳，采购积极性一般，整体来看消息面存在利好，但是供应和消费仍旧不支持大幅上涨，整体猪价仍旧维持止跌企稳，震荡状态。盘面再度冲击前低，技术上存在一定的支撑，关注借助收储消息所带来的反弹高度，但是仍旧维持筑底观点。 鸡蛋 全国现货稳中回落，均价维持在4.5元/斤，全国天气温度波动较大，对供需形成一定影响，供应端新增产能陆续开产，养殖成本继续下调，需求强劲需求告一段落，市场关注点再度回到供应端，整体延续节前的偏弱行情，昨日盘中资金出现进场拉涨，尾盘再度回落，反弹阻力偏大，继续维持偏弱震荡。 棉花 5月10日，中国主港报价大幅下跌。国际棉花