电气设备及新能源行业周报：23年一季度风电装机高增，多项促进风电发展举措并举

4月27日，国家能源局召开例行新闻发布会，发布2023年一季度能源形势、可再生能源发展情况。2023年一季度，全国风电新增并网容量1040万千瓦，其中陆上风电989万千瓦，海上风电51万千瓦。 国家能源局：大基地项目稳健推进+组织开展“千家万户沐光行动”“千乡万村驭风行动”+推动修订可再生能源法，为可再生能源高质量跃升发展提供有力法治保障。 国家能源局表示截至目前，第一批9705万千瓦基地项目已全面开工，项目并网工作正在积极推进，力争于今年年底前全部建成并网投产，第二批基地项目已陆续开工建设，第三批基地项目清单近期已正式印发实施。下一步，将积极推动“十四五”可再生能源发展规划的落地实施，根据发展新形势新要求加强政策供给：一是坚持集中式与分布式并举，在积极推进大型基地建设的同时，组织开展“千家万户沐光行动”“千乡万村驭风行动”。 新能源发电投资建议：风电板块建议关注：1）海风相关标的建议关注：泰胜风能、振江股份、起帆电缆；2）风电上游零部件商建议关注：广大特材、金雷股份等； 3）整机商建议关注：三一重能，明阳智能等。光伏板块，建议关注几条主线：1）具有量利齐升、新电池片技术叠加优势的一体化组件企业：晶科能源、隆基绿能、晶澳科技、天合光能；2）盈利确定性较高，供应紧俏的石英砂坩埚环节：石英股份、欧晶科技等；3）自身效率或具有量增逻辑的硅片企业：TCL中环、双良节能； 4）受益于总量提升的逆变器龙头企业：锦浪科技、阳光电源、德业股份；5）储能电池及供应商：宁德时代、亿纬锂能、派能科技等。 新能源汽车投资建议：1）各细分领域具备全球竞争力的稳健龙头：宁德时代、恩捷股份、璞泰来、天赐材料、德方纳米、容百科技、中伟股份、先导智能、天奈科技等；2）深耕动力及储能电池的二线锂电企业：亿纬锂能、国轩高科、欣旺达、孚能科技、派能科技、鹏辉能源等；3）锂电材料环节其它基本面优质标的：中科电气、当升科技、新宙邦、星源材质、嘉元科技、格林美、多氟多等；4）受益于全球电动化的零部件龙头：汇川技术、三花智控、宏发股份、科达利等；5）产品驱动、引领智能的新势力：特斯拉、蔚来、小鹏汽车、理想汽车等。 工控及电力设备投资建议：建议重点关注电力储能环节，关注新风光、金盘科技、四方股份、国电南瑞等。 风险提示：原材料价格波动风险、疫情影响超预期风险、行业竞争加剧风险。 1.风电周观察-23年一季度装机高增，多项促进风电发展举措并举 1.1.23年一季度装机高增 4月27日，国家能源局召开例行新闻发布会，发布2023年一季度能源形势、可再生能源发展情况。新能源和可再生能源司副司长王大鹏表示，2023年一季度，全国风电新增并网容量1040万千瓦，较去年同期增加2.5GW，同比+32%，其中3月，风电装机新增4.56GW，同比+110%。一季度新增装机中陆上风电989万千瓦，海上风电51万千瓦。从新增装机分布看，“三北”地区占全国新增装机的67.7%。 截至2023年一季度末，全国风电累计装机达到3.76亿千瓦，同比增长11.8%，其中陆上风电3.45亿千瓦，海上风电3089万千瓦。 1.2.多项促进风电发展举措不断推行 国家能源局新能源和可再生能源司副司长王大鹏表示，截至目前，第一批9705万千瓦基地项目已全面开工，项目并网工作正在积极推进，力争于今年年底前全部建成并网投产，第二批基地项目已陆续开工建设，第三批基地项目清单近期已正式印发实施。 下一步，将积极推动“十四五”可再生能源发展规划的落地实施，根据发展新形势新要求加强政策供给：一是坚持集中式与分布式并举，在积极推进大型基地建设的同时，组织开展“千家万户沐光行动”“千乡万村驭风行动”。 推动修订可再生能源法，为可再生能源高质量跃升发展提供有力法治保障。 1.3.新能源发电投资建议 投资建议：风电板块建议关注：1）海风相关标的建议关注：泰胜风能、振江股份、东方电缆等；2）风电上游零部件商建议关注：广大特材、金雷股份等；3）整机商建议关注：三一重能，明阳智能等。光伏板块，建议关注几条主线：1）具有量利齐升、新电池片技术叠加优势的一体化组件企业：晶科能源、隆基绿能、晶澳科技、天合光能；2）盈利确定性较高，供应紧俏的石英砂坩埚环节：石英股份、欧晶科技等；3）自身效率或具有量增逻辑的硅片企业：TCL中环、双良节能；4）受益于总量提升的逆变器龙头企业：锦浪科技、阳光电源、德业股份；5）储能电池及供应商：宁德时代、亿纬锂能、派能科技等。 1.4.行业数据跟踪 图1：多晶硅料价格（元/公斤） 图2：单晶硅片价格（单位：元/片） 图3：单/多晶电池片价格（单位：元/瓦） 图4：光伏玻璃价格（单位：元/平方米） 1.5.行业要闻及个股重要公告跟踪 表1：新能源发电行业要闻追踪要闻简介 表2：新能源发电行业个股公告追踪 2.新能源汽车 新能源汽车投资建议：1）各细分领域具备全球竞争力的稳健龙头：宁德时代、恩捷股份、璞泰来、天赐材料、德方纳米、容百科技、中伟股份、先导智能、天奈科技等；2）深耕动力及储能电池的二线锂电企业：亿纬锂能、国轩高科、欣旺达、孚能科技、派能科技、鹏辉能源等；3）锂电材料环节其它基本面优质标的：中科电气、当升科技、新宙邦、星源材质、嘉元科技、格林美、多氟多等；4）受益于全球电动化的零部件龙头：汇川技术、三花智控、宏发股份、科达利等；5）产品驱动、引领智能的新势力：特斯拉、蔚来、小鹏汽车、理想汽车等。 2.1.行业数据跟踪 图5：钴粉和四氧化三钴价格（单位：万元/吨） 图6：电池级硫酸镍/钴/锰价格（单位：万元/吨） 图7：锂精矿价格（单位：美元/吨） 图8：电池碳酸锂和氢氧化锂价格（单位：万元/吨） 图9：正极材料价格（单位：万元/吨） 图10：前驱体材料价格（单位：万元/吨） 图11：隔膜价格（单位：元/平方米） 图12：电解液价格（单位：万元/吨） 图13：负极价格（单位：万元/吨） 图14：六氟磷酸锂价格（单位：万元/吨） 2.2.行业要闻及个股重要公告跟踪 表3：新能源汽车行业要闻追踪要闻简介 表4：新能源汽车行业个股公告追踪股票名称 3.工控及电力设备 投资建议：建议重点关注电力储能环节，关注：新风光、金盘科技、四方股份、国电南瑞等。 3.1.行业数据跟踪 图15：工业制造业增加值情况 图16：工业增加值累计同比增速情况 图17：固定资产投资完成额累计同比增速情况 图18：长江有色市场铜价趋势（单位：元/吨） 3.2.行业要闻及个股重要公告跟踪 表5：电力设备及工控行业要闻追踪要闻简介 表6：电力设备及工控行业个股公告追踪股票名称 4.本周板块行情（中信一级） 电力设备及新能源行业过去一周下跌2.56%，涨跌幅居中信一级行业第14名，跑输沪深300指数1.11个百分点。输变电设备、配电设备、光伏、风电、核电、新能源汽车过去一周涨跌幅分别为-1.83%、-4.19%、-2.59%、-3.74%、-2.59%、-4.07%。 图19：中信指数一周涨跌幅 表7：细分行业一周涨跌幅 上周电力设备新能源板块涨幅前五分别为特锐德（+20.55%）、ST天龙（+15.08%）、长园集团（+8.43%）、炬华科技（+8.39%）、阳光电源（+7.80%）；跌幅前五名分别为麦克奥迪（-15.07%）、智洋创新（-14.18%）、经纬辉开（-13.78%）、亿华通-U（-12.42%）、露笑科技（-12.30%）。 图20：电力设备及新能源A股个股一周涨跌幅前5位及后5位 5.风险提示 原材料价格波动风险、疫情影响超预期风险、行业竞争加剧风险。