中烟香港2022年度报告

释义2 公司资料5 目录财务摘要7 主席报告8 管理层讨论与分析10 持续关连交易审核16 董事及高级管理层39 董事会报告45 企业管治报告57 环境、社会及管治报告71 独立核数师报告111 综合损益及其他全面收益表116 综合财务状况表117 综合权益变动表119 综合现金流量表120 财务报表附注121 财务概要180 2022年报2 释义 在本年度报告内，除非文义另有所指，否则下列词汇具有以下涵义。 “2021年至2024年境外供货框架协议”指本公司与烟叶类产品进口业务中的采购交易的各相关交易对手于 2021年11月17日订立的2021年至2024年境外烟叶类产品长期供货框架协议； “2021年至2024年烟叶类产品出口代理协议” 指本公司与烟叶类产品销售的代理业务的各相关交易对手于2021年11月17日订立的2021年至2024年烟叶类产品出口代理协议； “收购事项”指本公司根据本公司与中烟国际集团于2021年9月23日订立的配额购买协议的条款及条件，向中烟国际集团收购中烟巴西全部已发行及发行在外配额； “烟叶类产品销售的代理业务”指本集团的代理业务，据此本集团担任若干烟叶类产品销售交易（作为 烟叶类产品出口业务的一部分）的代理； “股东周年大会”指本公司股东周年大会； “AllianceOneBrazil”指AllianceOneBrasilExportadoradeTabacosLtda.，一家于1971年10 月28日在巴西注册成立的有限公司； “AllianceOne集团”指AllianceOneInternational及其附属公司（包括AllianceOneBrazil）； “AllianceOneInternational”指AllianceOneInternational,LLC，一家于2018年8月根据美国北卡罗 来纳州法例注册成立的公司； “审核委员会”指董事会审核委员会； “董事会”指本公司董事会； “CBT”指ChinaBrasilTabacosExportadoraS.A.，一家于2011年9月15日在巴西注册成立的有限公司； “中国”指中华人民共和国； “中国烟草”或“中国烟草总公司集团”指中国烟草总公司及其附属公司； “中国内地”指中国，不包括香港特别行政区、澳门特别行政区及台湾地区； “中国烟草总公司”指中国烟草总公司，一家在中国注册成立的企业，为本公司最终控股 股东； 3中烟国际（香港）有限公司 释义（续） “本公司” 指 中烟国际（香港）有限公司（股份代号：6055），一家在香港注册成立的有限公司； “关连交易控制委员会” 指 董事会关连交易控制委员会； “《企业管治守则》” 指 载于《上市规则》附录十四的《企业管治守则》； “中烟国际” 指 中国烟草国际有限公司，一家于1984年11月6日在中国注册成立的有限公司，由中国烟草总公司全资拥有； “中烟巴西” 指 中烟国际巴西有限公司，一家于2002年6月6日在巴西注册成立的有限公司； “中烟巴西集团” 指 中烟巴西及其附属公司（包括CBT）； “中烟国际集团” 指 中烟国际集团有限公司，一家在香港注册成立的有限公司，为本公司 控股股东； “董事” 指 本公司董事； “股东特别大会” 指 本公司的股东特别大会； “本集团”或“我们” 指 本公司及其附属公司； “港元” 指 港元，香港法定货币； “香港” 指 中国香港特别行政区； “最后可行日期” 指 2023年4月17日； “上市日期” 指 股份于联交所主板上市的日期，为2019年6月12日； “上市规则” 指 《香港联合交易所有限公司证券上市规则》（经不时修订、补充或以其 他方式修改）； “澳门” 指 中国澳门特别行政区； “《标准守则》” 指 载于《上市规则》附录十的《上市发行人董事进行证券交易的标准守则》； 2022年报4 释义（续） “提名委员会” 指 董事会提名委员会； “境外供货框架协议” 指 本公司于2018年11月28日与CBT、中烟国际（北美）及ChinaTobaccoInternationalArgentinaS.A.各自订立的境外烟叶类产品长期供货框架协议； “招股章程” 指 本公司于2019年5月28日发行的招股章程； “Pyxus” 指 PyxusInternational,Inc（.前称AllianceOneInternationalInc.并为其继任公司），一家于2020年8月根据美国弗吉尼亚州法例注册成立，并于纽约场外交易市场进行交易的公司（场外交易代号：PYYX）； “雷亚尔” 指 巴西法定货币巴西雷亚尔； “薪酬委员会” 指 董事会薪酬委员会； “人民币” 指 中国法定货币人民币； “证券及期货条例” 指 香港法例第571章《证券及期货条例》（经不时修订、补充或以其他方式修改）； “股份” 指 本公司普通股； “股东” 指 股份持有人； “国家烟草专卖局” 指 中国国家烟草专卖局； “联交所” 指 香港联合交易所有限公司； “战略发展委员会” 指 董事会战略发展委员会； “烟叶类产品出口代理协议” 指 截至2018年12月21日，本公司与本公司担任代理的交易中的中国烟草总公司旗下若干实体中的各方订立的烟叶类产品出口代理协议； “美元” 指 美利坚合众国法定货币美元； “美国” 指 美利坚合众国；及 “%” 指 百分比。 5中烟国际（香港）有限公司 公司资料 （截至最后可行日期） 中文名称：中烟国际（香港）有限公司 英文名称：ChinaTobaccoInternational(HK)CompanyLimited 董事会主席兼非执行董事：邵岩 执行董事：杨雪梅 王成瑞 徐增云茅紫璐 独立非执行董事：邹小磊王新华 邹国强钱毅 总经理：杨雪梅 公司秘书：王成瑞 授权代表：杨雪梅 王成瑞 审核委员会：邹小磊（主席）王新华 邹国强 薪酬委员会：邹小磊（主席）邵岩 王新华 提名委员会：邵岩（主席）邹小磊 王新华 关连交易控制委员会：王新华（主席）邹国强 钱毅杨雪梅 战略发展委员会：邵岩（主席）杨雪梅 徐增云邹小磊 总部、注册办事处及主要营业地点：香港九龙 红磡红鸾道18号 OneHarbourGate中国人寿中心A座10楼1002室 2022年报6 公司资料（续） （截至最后可行日期） 股票简称：中烟香港 股份代号：6055 法律顾问：苏利文‧克伦威尔律师事务所（香港）有限法律责任合伙 核数师：毕马威会计师事务所（于《财务汇报局条例》下的注册公众利益实体核数师） 香港股份过户登记处：香港中央证券登记有限公司 主要往来银行：中国工商银行（亚洲）有限公司中国银行（香港）有限公司 公司网站：www.ctihk.com.hk 7 中烟国际（香港）有限公司财务摘要 2022年港元 2021年 港元 收入 8,324,205,089 8,064,115,900 销售成本 (7,480,269,663) (7,618,887,148) 毛利 843,935,426 445,228,752 其他收入╱（亏损）净额 43,990,697 (18,014,336) 应占一间合营企业利润 – 104,971,768 视作出售一间合营企业之收益 – 405,991,184 行政及其他经营开支 (187,254,172) (138,847,877) 融资成本 (85,042,976) (25,593,469) 税前利润 615,628,975 773,736,022 所得税 (151,470,453) (56,374,178) 税后利润 464,158,522 717,361,844 附注：因本集团于2021年11月完成对中烟巴西全部已发行及剩余配额的收购，根据本集团所采用的会计政策，2021年度同期财务数据包含了因收购中烟巴西而产生的视作出售一间合营企业之收益405,991,184港元。2022年度税后利润为464,158,522港元，较撇除有关项目后的2021年度税后利润311,370,660港元同比增长49%。 2022年报8 主席报告 尊敬的各位股东： 本人向全体股东提呈我们截至2022年12月31日止年度（“报告期”）的年报，敬请各位省览。 2022年，在国内疫情反复、国际环境动荡等诸多不利因素影响下，本集团迎难而上、突破创新，取得喜人业绩，在卷烟出口业务基本停滞状态下，实现年内利润4.64亿港元、同比增长49%1，本公司权益持有人应占年内利润已超越疫情前水平，达到3.75亿港元、同比增长26%2。 —强化投后管理，提升协同效应。本集团着力于加强中烟巴西及其附属公司在业务、管理、文化等方面的融合，以提升整体运营效率及效能，大幅提升烟叶类产品毛利率。 —新型烟草制品出口业务持续增长，积极拓展新市场，市场布局逐步拓宽。加快自有品牌商标注册全球布局进程，保护自有品牌商标知识产权，为拓展国际市场筑牢根基；创新优化供应链及结算模式，有效化解地缘政治冲突影响；积极加快推进新产品研发和迭代升级，优化产品组合，提升自有、自营品牌销售占比。 —主动把握中国市场雪茄烟消费升级机遇，拓展盈利增长点。积极应对市场变化，紧跟中国雪茄烟市场发展动态，不断完善进口雪茄烟叶原料采供模式，提高业务盈利能力。 —积极应对国际烟叶市场周期变化，稳固对东南亚市场烟叶出口份额；与客户和供应商探索构建长期供货机制，加强供应链的韧性；对出口烟叶采取更主动定价政策，提升主要品类单位毛利。 —持续履行社会责任，以“更加绿色、更可持续”发展模式开展业务。将中烟巴西及其附属公司纳入本集团ESG管理体系，全方位开展ESG工作；强化供货商溯源管理，不断提升供应商管理水平；识别数据保护及私隐、气候变化等重要性议题，坚持绿色发展理念，践行5S管理，降低能耗水平；发扬济危扶困的奉献精神，积极参加香港公益捐款等活动，为香港抗疫及社会发展贡献力量。 附注： 1.2022年年内利润同比增长率=截至2022年12月31日本集团年内利润/截至2021年12月31日剔除2021年度视同出售一间合营企业收益4.06亿港元后的本集团年内利润。 2.2022年归属于本公司权益持有人应占年内利润同比增长率=截至2022年12月31日归属于本公司权益持有人应占年内利润/截至2021年12月31日剔除2021年度视同出售一间合营企业收益4.06亿港元后的归属于本公司权益持有人应占年内利润。 9中烟国际（香港）有限公司 主席报告（续） —更加关注本集团团队建设。创建健全选才揽才新机制，吸引具有跨国烟草公司运营经验的专业人士加入本集团管理团队，综合施策激发人才队伍活力，开展系列团队建设活动，强化职业能力培训有效提升本集团团队的国际化视野及专业化能力。 展望2023年，新冠肺炎疫情对全球经济影响有望进一步减弱，推进本集团业务发展的积极因素正逐步释放，但后疫情时代下全球政治经济的发展仍面对较大不确定性。善谋者行远，实干者乃成，面对机遇挑战，本集团仍将按照既定的战略及方向，重点推进以下几方面的发展。 —积极推进本集团资本运作平台建设。围绕“打造具有国际竞争力的烟草全产业链运营实体”目标，积极跟踪与本集团发展战略契合的优质标的，恰当时机开展投资并购，推动本集团可持续高质量发展。 —加强新型烟草制品业务拓展力度。积极开拓新市场，加大自有品牌和自营渠道拓展力度，逐步提升市场份额，提高利润贡献度。 —把握全球旅行限制放宽机遇，聚焦卷烟出口业务恢复性发展。持续监测旅客跨境出行数据，制定敏捷高效的应对举措；加强与大型国际免税运营商的战略合作，提升自营业务规模，拓展空白渠道。 —与烟叶出口客户和供应商签订长期供货协定，强化供应链稳定性；主动拓展新市场新客户，提升烟叶出口单位毛利，提高烟叶出口运营效益。 —把握国内雪茄烟消费升级趋势，逐步探索实践雪茄烟叶原料订单式采购；加大在国际雪茄烟叶市场话语权，不断提升对雪茄烟叶原料议价能力和对国内雪茄烟叶用户的供应保障能力，稳步提升销售数