2022中国商业航天发展白皮书

2022年中国商业航天发展白皮书 2023.04 目录 01商业航天发展概述 02中国商业航天产业链分析 03中国商业航天投融资分析 04中国商业航天市场格局与企业案例 05中国商业航天发展趋势 062022年中国商业航天企业榜 PART1 商业航天发展概述 宏观环境分析 国外产业发展概况 国内产业现状总结 1.1大航天时代，商业航天的征途是“星辰大海” •商业航天是指采用市场化机制以获取商业利润为首要目标而开展的航天活动。涵盖卫星制造、火箭制造、卫星应用等领域。 •传统航天应用以卫星为主，包括通信、导航、遥感、科研四大方向。新兴应用场景则包括卫星互联网、太空旅行、太空采矿、深空探索等。更长期的如洲际交通运输、太空基地、移民火星等等应用或将成为人类航天技术未来的发展方向。 大航天时代，商业航天是快速发展的新生重要力量 商业航天应用场景多样，已成为全球经济的新动力 大航天时代的特点 传统 领域范围广 人类探索宇宙的脚步从近地空间、地月空间，拓展到行星际空间。 太空旅行 卫星通信 卫星导航 卫星遥感 卫星科研 2021年维珍银河（VirginGalactic）、蓝色起源（BlueOrigin）、SpaceX公司开启普通游客太空旅游，初步实现商业化。 新兴应用 应用 卫星互联网 SpaceX的“Starlink”计划，亚马逊的“Kuiper”卫星网络，中国星网等，推动卫星互联网加速发展。 太空采矿 日本JAXA、AstroForge、起源太空等纷纷布局，进入设计研制阶段。 技术创新快 无人交会对接、地外天体采样返回、超大规模星座发射及组网、载人太空旅行等领域，不断推进航天技术创新。 经济规模大 大规模太空资源开发成为拉动全球经济增长的新引擎，与新兴产业深度融合发展，将进一步推动航天市场化、商业化进程。摩根士丹利报告显示，2040年全球太空经济产值可能突破万亿美元 火箭货运 美军与SpaceX等公司合作，蓝箭航天与淘宝达成协议，计划物流“地球一小时”到达，进入设计研制阶段。 深空探索 美国“阿尔忒弥斯”1任务开启重返月球之旅；日本“白兔-R-M1”发射升空，拉开了商业月球探测的序幕。 未来 洲际交通运输 太空基地 移民火星 …… 数据来源：公开信息，创业邦研究中心整理 应用 3 1.2商业航天已成为大国战略竞争与博弈的主阵地和主战场 商业航天已稳居世界航天经济的核心地位，各国相继出台相关政策和卫星计划，争夺在商业航天领域的领导地位。 欧洲咨询公司（Euroconsult）发布《太空探索前景》报告显示，2022年全球各国政府在太空探索活动上共花费255亿美元，比2021年增加7.3%。 计划到2030年将在轨卫星增加到至少1000颗 欧洲议会通过关于安全连接计划（IRIS2）提案，计划在2025年至2027年期间制造和发射多达170颗低轨道卫星 数据来源：公开信息，创业邦研究中心整理 计划建设GW-A59和GW-2的宽带星座，其卫星数量为12992颗 •2021.03发布《第十四个五年规划和2035远景目标纲要》提出“空天科技”、建设商业航天发射场； •2022.01发布《2021中国的航天》，提出“建设商业发射工位和商业航天发射场，满足各类商业发射需求”。 美国联邦通信委员会（FCC）已经收到超过64000颗卫星发射申请，批准近13000颗低地球轨道卫星发射 建立“卫星集群”系统，部署50颗小型卫星，从2024年度开始发射 4 1.3中美投资引领，带动商业航天行业持续快速发展 •2021年投资总额最高：2013-2022年以来，全球1791家太空技术领域的企业，一二级市场累计募集2724亿美元。2021年全球对太空领域的各项技术投资达474亿美元，为 3%%8% 3% 4% 11% 5% 46% 29% 10年来新高；2022年投资事件277个，投资总额201亿美元，下降了58%。SpaceX在2022年仍筹集到20亿美元。 •中美引领全球太空领域的投资：10年内，美国投资1260亿美元，占全球总投资的46%；中国投资790亿美元，占全球的29%。 •集中在卫星应用服务领域：77%投资聚焦在导航定位和授时的相关应用领域，总额达2084亿美元；太空基础设施投资额约为547亿美元（占20%），主要由火箭发射和卫星通信投资推动；涉及信息分发的分配领域仅有93亿美元投资，投向连接和处理大量地面用例数据的软硬件开发公司。 美国 中国 新加坡 英国 印度 导航定位等应用领域 太空基础设施 印尼 法国 加拿大 其他国家 信息分发等分配领域 2013-2022年商业航天投资发展趋势 数据来源：太空资本（SpaceCapital），创业邦研究中心整理 2013-2022年各国投资金额比例 2013-2022年商业航天领域投资金额占比 93,3% 547,20% 2084, 77% 5 1.4产业概况：美国、中国、欧州、俄罗斯形成“一超多强”航天态势 美中稳居前二：2022年全球航天发射次数达到创纪录的186次，比2021年增长了27%。美国发射87次，占全球总数的46.8%，中国发射64次，占34.4%，俄罗斯占11.8%。 2022年各国发射次数占比 2022年底各国（地区）在轨航天器数量占比 美欧中稳居前三：截至2022年底，全球在轨航天器数量达到7218个，其中美国4731个，占全球总数的66%；欧洲1002颗，占全球14%；中国 108,17%6,1%378,5% 219,3% 704,10% 1002,14% 4731,66% 美国 欧洲中国俄罗斯日本印度 其他国家 704个，占全球10%。 5,2.7%5,2.7%1,0.5%1,0.5% 1,0.5% 22,11.8% 87,46.8% 64,34.4% 美国 中国俄罗斯欧洲印度伊朗韩国日本 2020-2022年全球航天发射次数统计 2022年全球入轨航天器数量统计表（按功能用途） 18 9 3 124 203 188 1939 商业通信对地观测科学技术地外探测空间站服务空间行动 其他 以商业通信类卫星为主：2022年成功发射进入太空的2484个航天器中，商业通信类卫星达到78%，其中网络服务卫星以1800多颗占据半壁江山；科学技术类卫星首次超过对地观测类卫星，证实了航天领域正掀起技术探索热潮，特别是采用卫星部署器在轨进行航天器二次释放定轨。 100 90 80 70 60 50 40 30 20 10 0 87 64 55 4445 2522 15 7 12 5 225 211 11 中国俄罗斯欧洲印度 2020年2021年 伊朗韩国 2022年 431 日本 1 美国 以色列 39 6 数据来源：《卫星与网络》、《中国航天科技活动蓝皮书（2022年）》，创业邦研究中心整理 1.5美国进展：“星链”计划发射进展迅速，SpaceX正在引领全球商业航天革命 美国在卫星制造、火箭发射领域的技术研发实力与服务能力领先全球，以SpaceX、蓝色起源、轨道科学为代表的公司具有从设计、制造验证到发射、运营的能力，使得政府、军方、科研机构等用户从市场购买发射服务的成本显著降低。 全球主要星座计划首次提出时间及迄今累计规划总数 “星链Starlink”计划规划最早、卫星数量最多 •2015年SpaceX提出，规划了4.2万颗卫星，大多分布在300-600公里的极低轨道。有望在2023年实现盈利。 •截至2023.02.18，累计发射了约3981颗卫星，其中在轨卫星约3431颗。卫星发射频率约2~3次/月，单次发射50余颗，当前卫星服务已覆盖全球37个国家和地区，用户超过100万。 数据来源：各公司官网、民生证券研究院等公开信息，创业邦研究中心整理 发射量、入轨数量和载荷重量均居第一 •2022年SpaceX成功发射61次（占全球总发射量的34%），将695吨有效载荷送入了太空，约占美国年度总入轨载荷重量的87.6%，送入太空的航天器数量超过2000颗，占世界入轨卫星数量的8成以上。 •2022年12月推出“Starshield”星盾计划，将服务于美国国家安全，专注于三个主要领域：地球观测、通信和承载载荷。 •2022年共筹集超过20亿美元，2013年1月融资7.50亿美元，最新估值达1370亿美元。SpaceX盈利秘诀在于多轮技术创新的迭代，“一箭多星”、“火箭回收”等技术使得成本降低到可承受范围。 主流星座卫星发射成本对比 Oneweb Starlink IridiumNext 使用火箭 联盟号2.1b 猎鹰9号Block5型 猎鹰9号Block5型 发射价格 8000万美元 3692万美元 6375万美元 单次数量 34颗 60颗 9-10颗 单颗卫星发射价 235万美元 61.5万美元 680万美元 卫星重量 147kg 260kg 860kg 平均发射成本 1.6万美元/kg 0.24万美元/kg 0.79万美元/kg7 1.6中国战略：政策推动中国商业航天迎来高速发展期 商业航天作为航天领域的新生力量，在政策扶持和社会资源助推下，成为推动我国航天产业高质量发展的重要支撑。 •商业航天向民营企业、资本开放：2015年明确鼓励民营企业发展商业航天，开启了中国航天向政府主导与市场推动相结合的转变进程; •纳入“十四五”规划中：2021年空天科技首次出现在“强化国家战略科技力量”内容，各省市均提出相关政策，带动商业航天行业快速发展。 时间 部门 政策 关键内容 2013.10 国务院 《国家卫星导航产业中长期发展规划》 强调市场主导，政策推动 2014.11 国务院 《关于创新重点领域投融资机制鼓励社会投资的指导意见》 鼓励民间资本研制、发射和运营商业遥感卫星 2015.10 国家发改委、财政部等部门 《国家民用空间基础设施中长期发展规划(2015～2025年)》 支持和引导社会资本参与国家民用空间基础设施建设和应用开发 2016.12 工信息部 《信息通信行业发展规划（2016－2020年）》 建成较为完善的商业卫星通信服务体系 2017.12 国务院 《关于推动国防科技工业军民融合深度发展的意见》 制定国家卫星遥感数据政策，促进军民卫星资源和卫星数据共享 2019.05 国防科工局、中央军委装备发展部 《关于促进商业运载火箭规范有序发展的通知》 引导商业航天规范有序发展，促进商业运载火箭技术创新 2020.11 国家发改委 新基建新闻发布会 卫星互联网纳入新基建 2021.03 国务院 《第十四个五年规划和2035远景目标纲要》 打造全球覆盖，高效运行的通信、导航、遥感空间基础设施体系，建设商业航天发射场 2021.05 国防科工局、中央军委装备发展部 《关于促进微小卫星有序发展和加强安全管理的通知》 鼓励民营小卫星公司参与国家项目 2022.01 国务院 《2021中国的航天》 扩大政府采购商业航天产品和服务范围，推动重大科研设施设备向商业航天企业开放共享 数据来源：国务院等政府网站，创业邦研究中心整理8 1.7发展阶段：从2019年进入快速发展阶段 2015年是中国商业航天发展元年，在政策加持和资本助推下，从2019年开始进入快速发展阶段，基本形成了国营为主、民营补充的完整产业链。 2015年：起步 “北京二号”是政府核准的首个民用商业卫星项目，标志着中国商业航天的起步。 2019年-转折 2016-2018年：布局 •2016年，武汉建设首个商业航天基地；丽水一号搭载长征11号火箭，中国火箭首次为民营卫星企业提供商业发射任务。 •2017年，北斗三代顺利升空，这标志着我国正式开始北斗三代的全面建设。 •北斗三号全球系统核心星座部署完成，中国商业航天进入转折点，商业公司开始大规模开展业务的时刻。 •星际荣耀的“双曲线一号”遥一运载火箭成功发射，实现了