本报告为国信证券的通信行业周报,主要关注通信行业的投资机会。报告指出,运营商正在加强数字化投入,AI行业将迎来“iPhone时刻”,建议关注AI底层硬件需求,包括服务器、网络设备、温控设备等。此外,报告还关注了英伟达的GTC开发者大会,以及5G基站、云计算和芯片厂商的数据。报告认为,全面看多通信行业核心资产,建议配置算力基础设施、数据要素和低估值板块。报告推荐中国移动、中国电信、中国联通、中兴通讯、菲菱科思、华测导航和移远通信等公司。报告的风险提示包括疫情反复风险、资本开支不及预期和贸易摩擦等外部环境变化。
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