中国零售地产行业市场年报

JLLSEEABRIGHTERWAY 中国零售地产市场年报 2022 仲量联行研究部 编者序 2022 2022 2023 2 2023 2022 2分中至联行2023年版股所有 0104 1.11.5 1.21.6 1.31.7 1.4 0223 2.12.5 2.22.6 2.3 2.4 0343 3.13.6 3.23.7 3.33.8 3.43.9 3.53.10 0459 4.14.3: 4.24.4 0565 5.15.4 5.25.5 5.3 3.,62023 (0)JLL 宏观经济 OJLL 1.12022年跌岩起伏，年底防疫政策优化，人员流动限制取消 中国新冠疫情当日确诊人数 16,000 14,000 12,00010,000 ：2019年12月8日武汉卫健委通报首例确诊病例， 2020年1月23日武汉全面封城； 2022年2月24日上海新增本士无症状感染者，3月24E起上海新增本土病例破平，3月28日上海宜布以黄 ，2022年12月7日进一步优化疫情防控“新十条”出台，流动限制等潜施取消； ，至2020年3月1日，中国累计确诊80026例， 浦江为界分区分批实施封控开展核酸市查 ，2022年12月24日送家卫建委不再发布每日 8,0002020年4月8日武汉全面解封。，5月30日上海亨布全面恢复全产正常生产生活我序，确诊人效。 6,000 4,000 2,000 202020212022 单日新增确诊人数7天平均确诊人数 教据来源：国家卫健委，仲量联行研究部，2023年2月 2022年中国零售地产市场年报 5冲量联行2023年版极所有 (JLL 1.1上海、广州、重庆、成都等主要城市受 2022年分区域城均新增确诊人数（月度） 9,0007 8,000 7,000 6,000 5,000 4,000 3,000 2,000 1,000 影响严重 22 202211 20220 华北华东华南华西华中 注：华北包含北京、天津、沈阳、青岛、郑升、大速：华南邹含广州、深圳、厦门华西包合成部、重庆、西安、垂明：华 中包含：就汉、长沙，华东包含：二洋、就意、苏料、航料、宁波、无银。教据来源：国家卫健委，仲量联行研究部，：2023年2月 2022年中国零售吨产带场年 6[中量联行2023年版没所有 JLL 1.2 受疫情影响显著回落，2022年客运量不及2020年 2019-2022年中国客运总量及轨道交通客流变化 60月均客运总量56亿人 月均44亿人 40月均37亿人 月均34亿人 20 10 2019202020212022 e道交通客运总量一月均客运总量 数折关源：美家交适运输部，仲量联行研究部，2023年2月 2022年中国零售地产市场年报 7冲星联行2023年版极所有 JLL 1.2疫情三年，一线城市 2019-2022年不同类型城市的平均客运总量 波动明显 A类城市 202 城市C类城方 注：A美城市：北京、上海、广州、深动；粤类城市：成都、重庆、武汉、南京、杭州、苏州； C类版市：西安、沈阳、青岛、长沙、天津、宁波、郑洲、昆明、大连、厦门、无腺数折关源：美家交适运输部，仲量联行研究部，2023年2月 2022年中国零售吨产市场年限 86准量联行2023年股权所有 JLL 1.3 对经济的拉动力在二、四季度回落，疫情管控是主因 中国最终消费支出对经济增长贡献率 %08 70% 60% 57.6% 69.0% 66.0% 64.0% 58.6658.3% 67.49 %05 55.4%56.3%55.9% 40% 44.09; 47.4% 50.2% 30% 20% 10% .960V -10% 30.8%32.8% -6.8% -20% TTOTO013TOSTO2 2016 017018STO 2022年1-3月 2022年1-6月 2022年1-9月 2022年1-12月 教据来源：国家统详局，仲量联行研究部，：2023年2月 2022年中国零售地产市场年报 9@冲量联行2023年股权所有， OJLL 1.3 者信心自上海疫情开始跌破荣枯线，居民预防性储蓄动机增加 全国消费者信心指数 全国居民收入信心指数和储蓄意愿 140 65% 130 60% 120 55% 110: 100荣枯线 %05 9045% 68808 7 STO 40% 2 2021Q2 21Q2 消费者信心指数消费者预期指数测费者满意指型收入信心指款 注：消费者信心指数款握系列取温范用为0-200、100为临界值，100起上为赠心教足，100以下为信心不足。数据来课：中国经流信息网，中国人民载行调查统计司，中量联行研究，2023年2月 2022年中国零售地产市场年报 101要牛量联行2023年版权所有 0JLL 1.42022年总额承压下跌，餐饮收入跌幅高于商品零售 2022年中国社会消费品零售总额同比增速按消费类型分全国零售额同比增速（月度） 14% 1295 12.5% 50%46.4% 40% 10%30%26.6% 8%20% 23.2% 14.38 8.9% 6%10% 8.40) 49% 10.9%:1.2% 0% 7.8% 4.5%5.2948% 20% 3.9% 3.2%.3.0% 0.5%0.1% 2%4.5%279-22%-1.5% -10%5.0%-4.0%氯14% 9.7% 0%5 -0.2%-20%16.4% -2%--2.1% 22:7% -4% -3.9% 30% nA月月 11 202020212022 2021年4月 →商品零售一要一餐饮收入 2022年1-2月 教据来源：国家统详局，仲量联行研究部，：2023年2月 2022年中国零售地产市场年报 11图生量联行2023年版权所有 (JLL 1.4二、四季度疫情波动叠加感染高峰， 全国社会消费品零售总额及同比增速（月度） 增速再度下跌 49,0001 -40% 42,000 30% 35,000 20% 28,000 10% 21,000 %0 14,000 -10% 7,000-20% 30% 01020304:0506070809101112010203040506070809101112010203040506070809103112010203040506070809101112 2019202020212022 黄消费品零气额（左轴）·消费品零售额同比增连大于零（在轴）0消费品零售额同比增速小于零（右轴） 注：1月和2月的当期值为1-2月累计借的平均站。款据来源：国家统评局，仲量联行研究部，2023年2月 2022年中国零售地产市场年报 12牛量联行2023年版权所有 JLL 1.4生活基本品稳健，非必需品消费收缩 2022年全国社会消费品零售总额及同比增速 按消费类型分类2022年累计（亿元）1-3月同比增速(%)1-6月同比漕速(%)1-9月同比增速(%)1-12月同比增速(%） 45772 -0.3 -5.7 :0.4 .0.7 22,998 15.7 142 140 9.7 18,658 9.9 91. 8.7 13,003 6'9- .-6.5 -40 -6.5 8,930 5:9 0.4 0.7 .5c- 7,511 65 1.3 OZ -0.7. 6738 9.1 97 94 12.4 6,284 43 -0.6 02 5,046 1.8 67 4.7 23 4,439 10.6 57 68 44 3,936 1.8 -25 -2.7. 45 3,014 7.6 -13 22 -11 汽车炎 5 装，，的照品爽 文化公生品交 会然球宝大 彩美 3,022 13:8 82 69 5.3 1,911 3.8 -2.9 -4.9: -62 家民头 1,635 -7.1 -9.0 -8.4 -75 教据来源：国家统详局，仲量联行研究部，：2023年2月 2022年中国零售地产市场年报 13图生量联行2023年版权所有 OJLL 1.4疫情反复冲击消费市场，超半数城市同比下跌，南北差异显现 2022年主要城市社会消费品零售总额2022年主要城市社会消费品零售总额同比增速 上海重庆北京广州深圳成部苏州 南京郑州 西安 北 天津 52% 大连 33% 3.08 武汉 5.284.4% 南东 青岛成都梵汉无锡 长沙 -17% 宁波 沈阳天津 2.1% 长沙 重庆2.4% -0.3% 门 3.1% L.0% 上海 苏州 -0.2% 宁波 RB 昆明广州杭州5.3% 无得 厦门亿元 1.7% S.8N 大连深圳 2.29 -9.15 588 02,0004,0006,0008,00010.00012,00014,00016,00018,000 0% 数据来稳：各城市统计高，冲量联行究部，2023年2月 2022年中国零售地产市场年报 14要生量联行2023年版权所有 JLL 1.4不考虑通货因素，多数城市2022年 2019-2022年全国主要城市社会消费品零售总额 名义值超2019年 20,000 2022年社零均超过2019年和2021年 2022年社零超过2019年，但任于2021年 2022年社零均低于2019年和2021年 2022年社零低于2019年，但 17,500 超过2021年 15,000 12,500 N10,00D 005'L5,000 2,500 0 杭无H重成苏南民北西沈天 州州书门海沃都京明京安阳津连汉 华南华东华东华东华宇华西华西华东华东华E华北华西华北 2019202020212022 数槽来课：国家晓计易、无银市统计局、苏升市统计局，仲量联行研究部、2023年2月 2022年中国零售地产市场年报 15图生量联行2023年版权所有 JLL 1.52022年录得正增长，增速领先社零总额 网上零售额与社零总额累计同比 40% %0E20% 10% 4.0% 0% -0.2% -10% -20% -30% 2019年7月2019年8月2019年9月 2019年10月 2019年12月 2020年3月2020年4月2020年5月2020年9月 2020年10月2020年11月 2021年3月 2021年4月 2021年5月2021年7月 2021年8月 2021年10月 2021年12月 2022年4月 2022年5月 2022年6月 2022年7月 2022年8月 2022年9月 2022年10月2022年11月2022年12月 2020年1-2月 2021年1-2月 双上零告额累计增长率社零总额累计增长率 教整来惑：旧家线评局，仲量联行研究部，2023年2月 2022年中国零售地产市场年报 16图生量联行2023年版权所有 OJLL 1.5社零下降，正增长，穿类消费增速最低 2019-2022年实物商品网上零售额、同比增速及社零占比2019-2022年实物商品网上各类别商品零售额增速 120,000 119,642 36%36% 97,590 100,000 108,842 279% 30%:30% 30.9%30.6% 85,23925%25% 80,00024%24% 2195 19.8% 17.8% N 60,00018%18%16.2%16.1% 205615.4% 43,00015%12%12% 12.5% 12%8.3% 5.8%5.7% 20,0006%6% 645 0%0% 3.5% 20192020202120222019202020212022 实物商品网上零售额（左轴）同比增速（右轴）◆占社零总的比量（右轴）一一吃类商品一穿类商品+用类药品 教据来源：国家统详局，仲量联行研究部，：2023年2月 2022年中国零售地产市场年报 17生量联行2023年版权所有 OJLL 1.5面临增长瓶颈， “双十一”交易额增长乏力 综合电商平台历年双十一销售额及增速2019-2022年各大电商平台双十一份额 10,0009,52350