投中统计： 2022年A股领跑全球市场 机构战绩中金夺冠

投中统计： A股领跑全球市场机构战绩中金夺冠 www.chinaventure.com.cn 投中研究院 2023.01 1 机构 IPO数量 科创板数量 参投项目 2022年VC/PE机构IPO战绩一览 中金资本 34 16 创新奇智希荻微亚虹医药亚信安全合富中国万凯新材海创药业Credo智云健康中科蓝讯菲沃泰联影医疗德科立盟科药业涂鸦智能叮当健康零跑汽车信科移动星环科技广立微华厦眼科巨子生物甬矽电子华大智造蔚来微创脑科学国博电子健世科技业聚医疗卡莱特佰维存储思派健康尚太科技汇通达 深创投 33 17 天岳先进软通动力清研环境中科蓝讯中微半导星环科技业聚医疗 翱捷科技实朴检测思林杰亚信安全泰恩康荣昌生物铭利达峰岹科技优机股份华大九天科润智控诺思格紫建电子金禄电子德科立恒烁股份洪九果品纳芯微联特科技邦彦技术毕得医药箭牌家居华岭股份杰华特美腾科技佰维存储 高瓴集团 25 8 翱捷科技瑞尔集团诺诚健华巨子生物微导纳米 华兰疫苗普源精电药康生物普蕊斯荣昌生物益方生物诺思格华大智造艾美疫苗健世科技箭牌家居泓博医药涂鸦智能名创优品山外山卫龙思路迪康沣生物蔚来贝壳 金浦投资 19 10 天岳先进天益医疗易点天下联动科技 华康医疗软通动力思特威和元生物必易微华海清科普瑞眼科智云健康帝奥微盟科药业华大智造唯万密封健世科技伟测科技甬矽电子 2 注：图中仅展现IPO数量超过(含)9家的机构，以企业IPO上市时间为统计口径（未涵盖借壳上市、介绍上市）；深蓝色为科创板上市企业，相同排名不分先后 来源：CVSource投中数据根据公开信息整理 Copyright©投中信息www.cvinfo.com.cn 机构 IPO数量 科创板数量 参投项目 2022年VC/PE机构IPO战绩一览（续） 中芯聚源 17 14 东微半导凯德石英唯捷创芯英集芯拓荆科技峰岹科技纳芯微华海清科思特威晶华微中科蓝讯广立微江波龙钜泉科技灿瑞科技杰华特微导纳米 红杉中国 17 6 翱捷科技慕思股份博纳影业心泰医疗 格灵深瞳普瑞眼科零跑汽车卫龙 瑞科生物药康生物思特威英诺特诺亚控股中科蓝讯中创新航蔚来贝壳 元禾璞华 16 13 翱捷科技亚信安全均普智能唯捷创芯纳芯微峰岹科技中科蓝讯华大九天中微半导江波龙帝奥微德邦科技天德钰伟测科技好上好甬矽电子 毅达资本 16 7 万朗磁塑仁度生物华盛锂电怡和嘉业 臻镭科技骏创科技普瑞眼科微导纳米 汇通达纽泰格软通动力井松智能铖昌科技海能技术康为世纪聚和材料 金石投资 15 8 益客食品联影医疗奥比中光箭牌家居 海光信息丛麟科技恩威医药鼎泰高科 路维光电博纳影业易点天下华大智造富创精密星环科技源杰科技 基石资本 15 6 腾远钴业瑞科生物嘉环科技云从科技创新奇智普瑞眼科劲旅环境中科蓝讯奥浦迈新巨丰易点天下华大智造一博科技中创新航星环科技 朗玛峰创投 14 7 翱捷科技普瑞眼科艾美疫苗雷特科技 Credo希荻微经纬恒润华如科技恒烁股份易点天下中科蓝讯星环科技星空华文佰维存储 注：图中仅展现IPO数量超过(含)9家的机构，以企业IPO上市时间为统计口径（未涵盖借壳上市、介绍上市）；深蓝色为科创板上市企业，相同排名不分先后来源：CVSource投中数据根据公开信息整理 3 Copyright©投中信息www.cvinfo.com.cn 机构 IPO数量 科创板数量 参投项目 2022年VC/PE机构IPO战绩一览（续） 达晨财智 14 6 纬德信息华康医疗软通动力禾川科技奥迪威铖昌科技凌云光汉仪股份中微半导凌雄科技奥浦迈汉维科技卡莱特佰维存储 同创伟业 13 6 润迈德联影医疗中微半导百奥赛图联特科技艾美疫苗飞天云动伟测科技甬矽电子东星医疗雷神科技杰华特聚和材料 招银国际资本 13 4 腾远钴业智云健康百奥赛图 瑞科生物博纳影业万润新能 普源精电思特威益方生物联影医疗叮当健康艾美疫苗尚太科技 海通开元 12 6 天岳先进瑞科生物汇成股份 迈威生物联翔股份富创精密 合富中国乐普生物思特威奥比中光劲旅环境雷神科技 君联资本 12 5 莱特光电瑞科生物峰岹科技AnycolorLunit诺思格盟科药业思特威巨子生物亚朵微导纳米思派健康 小米长江产业基金 11 9 翱捷科技奕东电子唯捷创芯峰岹科技纳芯微思特威必易微凌云光帝奥微中创新航灿瑞科技 国新基金 11 8 天岳先进中钢洛耐思路迪 希荻微乐普生物中复神鹰云从科技龙芯中科有研硅联影医疗昆船智能 东方富海 11 5 迈威生物熵基科技凌雄科技 凯德石英中微半导三未信安 瑞科生物铖昌科技伟测科技涂鸦智能佰维存储 注：图中仅展现IPO数量超过(含)9家的机构，以企业IPO上市时间为统计口径（未涵盖借壳上市、介绍上市）；深蓝色为科创板上市企业，相同排名不分先后来源：CVSource投中数据根据公开信息整理 4 Copyright©投中信息www.cvinfo.com.cn 机构 IPO数量 科创板数量 参投项目 2022年VC/PE机构IPO战绩一览（续） 华兴新经济基金 11 4 创新奇智微电生理华大智造 汇通达软通动力经纬恒润知乎奥浦迈蔚来贝壳BOSS直聘 国投创业 10 9 臻镭科技华海清科源杰科技 荣昌生物长光华芯拓荆科技凌云光路维光电百奥赛图富创精密 广发信德 10 7 百合股份华如科技华大智造 纬德信息海创药业经纬恒润英集芯奥比中光联影医疗豪鹏科技 国中资本 10 6 亚虹医药荣昌生物星环科技 东微半导凯德石英莱特光电华大九天联特科技邦彦技术东星医疗 CPE源峰 10 4 禾川科技百奥赛图 荣昌生物微电生理华大智造奥浦迈华厦眼科巨子生物卫龙阳光保险 华登国际 9 6 翱捷科技中科蓝讯 Credo唯捷创芯峰岹科技HiDeep熵基科技汇成股份甬矽电子 华盖资本 9 6 亚信安全盟科药业 软通动力首药控股仁度生物华大智造山外山万凯新材联翔股份 注：图中仅展现IPO数量超过(含)9家的机构，以企业IPO上市时间为统计口径（未涵盖借壳上市、介绍上市）；深蓝色为科创板上市企业，相同排名不分先后来源：CVSource投中数据根据公开信息整理 5 Copyright©投中信息www.cvinfo.com.cn 核心发现 共403家具有VC/PE背景的中企实现上市，VC/PE机构IPO渗透率为78.86%。中金资本参投34家IPO战绩夺魁。 人工智能、IT及信息化、医疗健康等热门领域VC/PE渗透率均超八成，机构参投活跃。 511家中企于全球市场IPO，A股引领全球市场，港股IPO大幅下滑，美股IPO降至冰点。 6 Copyright©投中信息www.cvinfo.com.cn CONTENTS 01/ 02/ 03/ 04/ 05/ 中国企业IPO退出分析中国企业IPO分市场分析 中国企业IPO行业、地域及交易板块分析 中国企业十大热门IPO政策热点回顾 7 Copyright©投中信息www.cvinfo.com.cn 01/ 中国企业IPO退出分析 2022年，共403家具有VC/PE背景的中企实现上市，VC/PE机构IPO渗透率为78.86%。人工智能、医疗健康、IT及信息化等领域VC/PE渗透率均超八成。 Copyright©投中信息 9 www.cvinfo.com.n 平均账面回报率波动显著 2022年，共403家具有VC/PE背景的中企实现上市，VC/PE机构IPO渗透率为78.86%。其中，北交所VC/PE渗透率高达98.80%，上交所科创板VC/PE渗透率为95.12%。从账面退出回报来看，2022年账面退出回报共计6,613.42亿元，其中包含117家科创板企业，科创板企业退 出回报总规模为3,748.93亿元，占总退出回报规模的56.69%；从账面回报倍数来看，一二季度起伏较大，三四季度较平稳。 根据CVSource投中数据统计，人工智能、农林牧渔、IT及信息化等领域VC/PE渗透率均超八五成；制造业平均退出超4年，其余重点行业均在3年左右；IT及信息化和医疗健康领域账面退出超千亿；整体看来，机构参投较为活跃。 2022年1月-2022年12月VC/PE机构IPO退出账面回报 6.97 3.21 2.92 5.2 3.41 3.19 2.59 3.49 3.8 2.32 10.97 3.78 941 226 365 444 102 256 424 992 1311 508 204 841 22-0122-0222-0322-0422-0522-0622-0722-0822-0922-1022-1122-12 账面退出回报（亿元）平均账面回报率(倍数) 数据来源：CVSource投中数据投中研究院，2023.01 2022年IPO重点行业退出分析 重点行业 VC/PE渗透率 账面退出回报（亿元） 账面回报倍数 人工智能 100% 244.28 4.13 农林牧渔 100% 73.85 9.55 IT及信息化 89.47% 2,335.95 7.11 医疗健康 87.50% 1,629.80 3.22 互联网 66.67% 80.42 4.74 数据来源：CVSource投中数据投中研究院，2023.01 10 Copyright©投中信息www.cvinfo.com.cn 02/ 中国企业 IPO分市场分析 2022年，全球市场共计511家中企IPO，规模锐减；A股市场一枝独秀；港股IPO市场整体下滑；独角兽企业赴美上市遇冷，进度暂缓。 Copyright©投中信息 10 www.cvinfo.com.cn 中国企业IPO市场全景树图 江苏 广东 浙江 511家 募资总规模6687亿元 上海 北京 港股 中国海油 美股 14家 85亿元 73家 817亿元 联影医疗 A股 中国移动 中国中免 制造业 IT 及化 信息 医疗健康 424家 5785亿元 天齐锂业 2022 IPO树图 2022年，共计有511家中国企业在A股、港股以及美股成功IPO，募资总额6,687亿元； IPO募资规模TOP5企业依次为中国移动、中国海油、中国中免、天齐锂业、联影医疗； IPO集中行业为制造业、IT及信息化、医疗健康； IPO集中地域为广东、江苏、浙江、北京、上海。 11 Copyright©投中信息www.cvinfo.com.cn 全球市场中企IPO规模锐减 2022年，共计511家中国企业在A股、港股以及美股成功IPO，IPO数量同 比降低16.64%；募资总额共计6,687亿元，IPO规模同比下降22.97%。 随着疫情管控的放开，12月有78家企业IPO，成为2022年IPO数量最多的月份。整体来看，2022年上半年IPO数量起伏较大，第三季度稳中有升。2022年全球市场中企IPO发行节奏放缓，A股IPO领跑全球，港股市场整体下滑，美股市场较为惨淡。 2012年-2022年全球市场中企IPO规模及数量 598 565613 511 360 348 373 263 321 225 110 1680 1315 1413 3558 3209 3468 4162 5147 8607 8681 6687 20122013201420152016201720182019202020212022 IPO募资规模（亿元）IPO中企数量（家） 数据来源：CVSource投中数据投中研究院，2023.01 2022年1月-2022年12月全球市场中企IPO规模及数量 39 54 52 56 41 38 37 42 21 18 1107 235 902 801 118 392 598 879 748 384 322 583 3578 22-0122-0222-0322-0422-0522-0622-0722-0822-0922-1022-1122-12 IPO募资规模（亿元）IPO中企数量（家） 数据来源：CVSource投中数据投中研究院，2023