全球市场报告：可可价格与可持续性（英）

市场概述 全球市场报告 可可价格和可持续性 斯蒂芬尼·贝穆德斯、维韦克·沃拉、克里斯蒂娜·拉雷亚和埃里卡·卢娜2022年11月 可持续的大宗商品市场系列 全球可可产量持续增长预计资产需求增加。 可可曾经被墨西哥和中美洲的玛雅人和阿兹特克人用作货币形式，然后成为西非最重要的出口产品之一，现在被广泛消费，主要是作为巧克力的基本成分（JustFunFacts，2022 ）。可可豆，据信起源于亚马逊盆地，是 从生长在热带气候中的可可树上的豆荚中收获赤道南北20度，海拔高达600m（Tridge， 2021年）。可可树的高度可以达到4m-20m， 至少需要3年才能生产豆荚，并且经常与热带果树间作，因为它们在阴凉条件下往往生长得更好（只是有趣的事实，2022年;创瑞智，2021年）。 生产可可是劳动密集型的，因为原料可可豆是手工收获和加工的。豆荚是第一个 小心地从树上切下来，以避免损坏开花地点，然后手动打开以进入包裹在白色果肉中的豆子。湿豆发酵 在干燥至7.5%（重量）的水分含量之前，需要36至72小时以沥干果肉并建立风味，以便可以储存并进一步陈酿或出售（国际可可组织[ICCO]，2020b）。加工干可可豆 变成巧克力产品需要烘烤，这进一步带出它们的味道。这个过程之后是风选，其中外壳与豆子分离，产生可可粒。然后将笔尖研磨并加热成可可液，可可液可以压榨以产生可可脂和蛋糕。可可饼被分解成可可粉。可可液可以直接使用，也可以与可可脂和其他成分（如糖和奶粉）混合使用，制成我们喜欢的巧克力。 世界各地传统上种植的四种主要可可品种是福拉斯特罗、克里奥洛、三位一体和国家可可（酒吧和可可，2022年）。Forastero可可，一种更高产，更健壮的可可 生计 世界上估计有500万至600万可可种植者。大约90%的可可农场占地5公顷或更少。 品种，生产的苦味豆占全球种植可可豆的80% 左右（Tridge，2021年）。Criollo品种提供了一种更高质量的芳香和微苦的豆子，占全球总产量的不到5%（Frizzo，2018年;帕亚纳克，2022年; 创瑞智，2021年）。Trinitario品种是 Forastero和Criollo的杂交种 品种，约占全球产量的15%（Frizzo，2018年;帕亚纳克，2022年;创瑞智，2021年）。Nacional是一种罕见的厄瓜多尔品种，约占全球产量的2%（营养法案，N.D）。该品种产生的豆类几乎没有苦味和花香（BarandCocoa，2022年;制造者，2011;香料丛林，2022年）， 1920年被厄瓜多尔各地的植物病害流行摧毁。该国最近发现了一些小树林，正在努力振兴国家品种树的数量（营养法，N.D）。对更具弹性的可可品种的需求导致了CCN-51的开发 高产和抗病品种，可以在充足的阳光下种植，用于低质量的批量生产（巧克力记者，2017年 ）。该品种已成为厄瓜多尔可可产量的主导，占2019年种植的所有可可的70%（Toth，2019 ）。除了多样性之外，诸如 由于可可豆产地特有的气候和土壤会影响可可豆的味道 可可。可可已成为一种复杂的产品，生产商和制造商的目标是取悦各种口味。 尽管可可是许多产品的基本原料，但它主要由巧克力行业消费，2021年零售价值超过1000 亿美元，预计将占4.5%-5.5% 到2027年的复合年增长率（CAGR）（EMR， 2021年;大观研究， 2020;IMARC，2021年;魔多情报，2021b;研究与市场，2020年）。估计有500万至600万可可 种植者，其中约90%种植面积在5公顷以下， 支撑着4000万至5000万人的生计，这些人为依赖可可生产最终产品的行业工作（CocoaNet，2022年;创瑞智，2021年）。例如，美国巧克力行业在2022年雇用了40，000多人（EMR，2021年）。全球产量的只有5%来自面积超过 40公顷的种植园（Tridge，2021年）。 根据粮食及农业部的数据，可可产量从 2008年的约427万吨（Mt）增加到2020年的 5.76吨，种植面积为1210万公顷。 联合国组织（粮农组织，2012年）。在过去十年中，产量大幅增长，从2008年到2019年的复合年增长率为2.53%，增加到3.44%。 从2014年到2019年。 超过70%的可可豆以一种或另一种形式出口 ，提供了重要的外汇收入来源（外国农业服务 ，2022年）。最大的可可豆生产国——科特迪瓦、加纳和印度尼西亚（2020年产量分别为2.2吨、0.8吨和0.74吨）——一直是主要的 自2016年以来的可可出口国，2020年分别出口1.64吨、0.52吨和0.21吨。厄瓜多尔在2020年出口了0.32吨，使其成为第三大出口国。荷兰、德国和美国是近年来最大的进口国，2020年进口量分别为0.99吨、0.44吨和0.37吨。马来西亚，曾经是世界之一 最大的可可生产国已成为重要的进口国，2020年进口0.38吨，超过美国，以满足不断增长的国内需求（进一步增长，2022年）。 可可市场经历了全球供应量创纪录的增长过去十年（创瑞智，2021年）。然而，2021/22年度的需求将略微超过供应，随着供应下降而上升，主要是 由于农业投入使用量低和不利的天气条件（Mera等人，2021年）。俄乌战争可能会影响产量，因为贸易制裁减少了化肥的供应，价格急剧上涨使一些可可种植者难以购买投入品（糖果生产，2022年;国际海关组织，2022年）。随着更多农业投入的到来和条件的改善，预计2022/23年的供应短缺将收窄（Mera等人， 2021年;创瑞智，2021年）。 图1所示。2008年至2019年全球可可产量。2019年，符合自愿性可持续性标准（VSS）的可可占总产量的27%至47.3%。 6 5 4VSS兼容 3潜在的 吨(百万) VSS兼容 2 1 0 200820092010201120122013201420152016201720182019 传统的 注意：常规生产量不符合VSS，而符合VSS的生产量是指按照至少一个VSS生产的可可。根据当前可用的数据，定义为可能符合VSS的生产量不能明确地标识为符合常规或VSS的生产量。 来源:Meieretal.,2021;粮农组织,2022年。 包括气候变化在内的越来越多的不确定性正在挑战可可部门的生存能力。 COVID-19大流行极大地影响了可可行业，因为大多数可可出口用于巧克力生产（全球农业和粮食安全计划，2021年;范兰德布部长，《自然与东方 》，2021年;创瑞智，2021年）。在生产方面，危机扰乱了劳动力、投入和推广服务以及物流的供应。 将产品推向市场（全球农业和粮食安全计划，2021年;范兰德布部长，《自然与自由》，2021年）。运输中断增加了运输成本，影响了产品质量和 可用性。尽管面临这些挑战，2020年全球可可产量仍比上一年有所增长（Mera等人，2021年;创瑞智，2021年）。 大流行的经济影响以及隔离等政府公共卫生措施与世界大部分地区对奢侈品巧克力的需求下降有关（全球农业和粮食安全计划，2021年;范兰德布部长，《自然与东方》，2021年;创瑞智，2021年 ）。然而，随着政府对人员流动的限制，这种情况预计将逆转。 已经缓解，消费者也开始批量和在线购买巧克力（ReportLinker，2021年）。大流行对可可行业的市场造成干扰可能会 在不久的将来，随着COVID-19变种的出现，对世界各地的健康和经济产生不同的影响，这种情况将继续存在（MinisterievanLandbouw，Natuuren 沃德塞尔克瓦利特，2021年）。正在进行的俄乌战争也可能影响可可豆市场，因为两国都是进口国 。 预计气候变化也会破坏全球可可价值链，因为一些地区的生产力将降低，而其他地区则完全不适合种植可可（Bunnetal.，2017）。例如，预计到2050年，西非以及巴西和秘鲁亚马逊地区现有的可可产区将变得不那么适宜（Ceccarelli等人，2021年;井川等人，2022年）。高温会增加幼苗死亡率，缩短叶片寿命，加速豆荚成熟，所有这些都会影响可可 豆类产量和质量（气候智能型可可，2022年） 。可可种植特别容易受到降水不足和长期干旱的影响，因为可可植物通常需要每年超过1，200毫米的降雨才能保持生产力（气候智能型可可，2022年）。西非严重干旱 从2018年到2019年，加纳可可种植者的产量下降了5.5%（Tridge，2021）。除了更干燥的生长条件外，西非可可种植者 将不得不应对来自撒哈拉沙漠的哈马坦风，这导致2016年估计的可可损失150，000吨，并且由于气候变化而强度不断增加（气候智能型可可，2022年;喷泉和赫茨-亚当斯，2020年） 。在拉丁美洲等潮湿地区开展业务的可可种植者可能容易受到与过量水有关的挑战，例如土壤养分淋溶和真菌病害（气候智能型可可， 2022）。显然，可可业务需要迅速适应不断变化的气候。 除了易受气候变化的影响外，可可部门也是气候变化的驱动因素。在世界许多地方，可可种植与森林砍伐有关。西非的大片森林已经消失 ，让位于可可农场，可可生产继续给刚果盆地 、亚马逊盆地、哥伦比亚和印度尼西亚的热带雨林带来压力（Fountain&Huetz-Adams，2020年）。在过去三十年中，加纳和科特迪瓦70%的森林损失部分归因于可可种植（Fountain&Huetz-Adams，2020年;波茨等人，2017年）。尽管森林砍伐率放缓 在这两个国家，科特迪瓦约15%的可可产量仍然发生在受保护的森林中（Aboa，2021年b;喷泉和休茨-亚当斯，2020年）。 可可部门如果要减缓气候变化，就必须帮助扭转全球森林砍伐。这意味着翻新可可树并加强现有的可可生产业务，以劝阻可可种植者不要侵占自然环境。 农民可能需要种植耐气候的品种，以增强对气候变化的抵御能力（Ceccarelli等人，2021年）。例如，秘鲁的野生可可品种预计比栽培菌株更能抵抗气候变化（Ceccarelli等人，2021年）。通过施肥防止土壤枯竭可以阻止可可种植者从事刀耕火种的农业来开发其他更肥沃的土壤（Schrothetal.，2016）。 同样重要的是，该行业可以共同采取措施，以确保可可种植不会导致 森林砍伐，例如可以追踪可可豆原产地的可追溯系统。在这方面的一个有希望的发展是欧洲可可协会和欧洲巧克力、饼干和糖果工业协会 （Caobisco）最近达成协议，分享可可农场的位置和细节。 他们的成员正在采购。这些信息由生产国在中央存储和管理 数据库，将使政府能够更密切地监测可可种植实践（钱德拉塞卡，2022年）。 可可种植也具有支持重新造林的巨大潜力，因为它是一种合适的农林业作物。此外，阴影 种植的可可可以防止温度上升和降水下降（Schroth等人，2016）。农林业可可可以通过保护生物多样性、维护土壤、控制害虫和提供有利的小气候来封存碳和气候适应，从而支持减缓气候变化（Fountain&Huetz-Adams，2020年）。农林业，以及景观规模的重新造林工作，即重新造林，相互关联的大片土地 土地-可以影响区域降雨模式以抵消降水不足 和长期干旱（喷泉和休茨-亚当斯，2020年;世界农林业，N.D.-b）。 尽管如此，农林业系统必须仔细设计，以确保间作 可可种植园不会导致土壤-水竞争和显着的生产力损失（Igawa等人，2022年）。可可种植者也准备从正在推动的减少森林砍伐和森林退化所致排放的计划（REDD和REDD+）中受益 在扭转森林砍伐和应对气候变化的部门（ Ameyaw等人，2018）。显然，可可种植和农林业需要共同努力，同时使可可种植者能够减缓和适应气候变化。 800000多农民产生了1.52公吨 2019年2.66吨符合VSS标准的可可，农场总价值为4.1亿美元至7.6亿美元。 CAGR 从2008年到2019年，传统产量以-3.15%的复合年增长率