为明年冬天做准备永远不要太早：2023-2024年欧洲天然气平衡（英）

从来没有T面向对象E是,P返修的NextW国际米兰:欧洲的G作为B平衡的2023-2024 国际能源机构 国际能源机构检查 IEA成员国 国际能源机构协会 全谱的能源问题 国家: 国家: 包括石油、天然气和煤炭供应和 澳大利亚奥地利 阿根廷巴西 需求,可再生 能源技术,电力市场, 比利时中国 加拿大埃及 能源效率,获得能量,需求方面管理和 更多。通过 它的工作,国际能源机构提倡的政策 将会提高 可靠性、可购性和可持续性的能源在其 31成员国, 11协会的国家甚至更远。 这份出版物和任何地图包括所 没有偏见的的状态或主权任何领土, 界定国际 边界和边界和的名字,任何领土,城市或区域。 捷克共和国 丹麦 爱沙尼亚芬兰 法国德国希腊匈牙利爱尔兰意大利日本韩国立陶宛卢森堡墨西哥荷兰新西兰挪威波兰葡萄牙 斯洛伐克共和国西班牙 瑞典瑞士 共和国Turkiye 联合王国 美国 欧洲 委员会还参与 国际能源机构的工作 印度 印尼摩洛哥新加坡南非泰国乌克兰 资料来源:国际能源机构。国际能源机构 网站:www.iea.org 总结 俄罗斯通过管道向欧盟输送的天然气减半在第一个 2022年10个月较2021年同期下降600亿立方 米（公元）。全年，俄罗斯管道供应预计将下降超过预期 55%，下降800亿立方米，给欧洲和全球天然气带来前所未有的压力市场。 欧盟天然气存储站点现在95%满——把它们5%或5bcm,高于5年平均水平。 2022年夏季填充欧盟仓库的过程受益于两个 因素可能不是2023年重复:30bcm的俄罗斯天然气提供给欧盟通过管道，以及由于经济放缓和Covid- 诱导封锁。 当前温和的气温、较低的天然气价格和高 存储水平不应导致对未来的预测过于乐观。的 10月份天然气需求低于正常水平和持续强劲的液化天然气相结合资金流入给日内价格带来强劲的下行压力，日内价格跌破美元 到10月底为10美元/百万英热单位-而年底的历史新高为100美元/百万英热单位八月。然而，欧洲还没有走出困境，我们的分析发现了一些 重大风险在2023年和2024年。 预计2023年全球液化天然气供应量仅增加200亿立方米，远低于俄罗斯管道交付可能进一步减少。俄罗斯管道气 2022年对欧盟的交付量将达到约600亿立方米。但在2023年，他们将全部概率下降到不到这个数字的一半-并且可能完全停止。 中国液化天然气进口量明年可能反弹至接近2021年的水平作为 在与新冠疫情相关的封锁之后，经济增长恢复。这可以捕获超过85%预期的全球液化天然气供应的增加,其中大部分已经在任何情况下 与中国签订合同，从而限制了可用于中国的液化天然气货物数量 2023年欧洲市场。 如果俄罗斯对欧盟的管道天然气供应完全停止，中国液化天然气进口恢复到2021年的水平，欧洲可能面临300亿立方米的供需缺口在2023年加注储气库的关键夏季期间。这种差距可能 代表几乎一半的气体填充存储站点的容量达到95%的开始 2023-24供暖季节。 更快速地部署能源效率措施、可再生能源和热泵需要降低能源和天然气危机恶化的风险。这将需要 各国政府立即采取行动。进一步推动加速结构变革和 减少天然气消耗不仅对欧洲的清洁能源转型至关重要，而且对为了其能源安全以及公民和工业的福祉。 国际能源署将提出确保明年冬季欧洲天然气平衡的路线图显示确保存储站点在开始时已满到95%容量所需的条件2023-24年供暖季节，并在 冬天。 随着冬季的临近，LNG市场前景良好 动态，来自非俄罗斯供应商的强劲管道交付，较低需求和政策行动让欧洲有机会回避一些 俄罗斯大幅削减天然气的最严重影响交付 俄罗斯对欧盟的管道天然气输送量在前十年减半与去年的水平相比，2022年的月份。绝对值下降 为600亿立方米，相当于全球液化天然气贸易的10%以上。急剧下降俄罗斯天然气供应与欧洲水电和 核电产量（分别同比下降20%和16%），使对欧洲天然气市场的巨大的压力。 荷兰产权转让设施（TTF）的天然气价格-欧洲领先的天然气 轮毂–年初至今平均超过130欧元/兆瓦时（40美元/百万英热单位），近8个乘以2016年至2020年间的5年平均值。空前高价 吸引了创纪录的液化天然气流入欧盟和英国， 2022年前10个月同比增长65%或超过500亿立方米。 前10个月欧盟和英国的天然气需求 的2022年估计下降了10%，即超过40亿立方米，与同期相比一年前的时期。这主要是由于整个 住宅，商业和工业部门，但也包括一些效率 对价格上涨的收益和行为反应。它还反映了需求破坏，特别是在天然气密集型行业。 非俄罗斯对欧洲的管道供应大幅增加。管道 来自挪威的交付量增加了5%（50亿立方米），并通过阿塞拜疆跨亚得里亚海管道在第一季度同比增长近50%（30亿立方米）2022年的十个月。在这两种情况下，出口基础设施都接近 铭牌容量。阿尔及利亚对欧洲的管道供应增加了10%以上 （或3亿立方米）在一年的前十个月可用出口路线上，并且一些有限的好处 全球主要地区LNG进出口同比变化，1月– 2022年10月 50 其他 欧洲 中国 40 较低的需求 南美 30 较低的需求 在亚洲 供应增长 其他地区 欧盟 20 其他的需求 地区 液化天然气出口增长 从美国 10 0 国际能源机构。由4.0 CC。 欧洲对液化天然气的强劲需求导致全球液化天然气流量的重新配置，因为液化天然气供应的增加（230亿立方米）不足以满足欧洲迅速增加的 液化天然气进口增加。流向欧洲的液化天然气流量增加的部分原因是中国液化天然气进口量今年迄今大幅下降20%（或190亿立方米）减少现货采购。欧洲对液化天然气的渴求也扰乱了天然气和 对价格更敏感的市场的电力供应，包括南亚。 温和的天气、健康的储存水平和强劲的液化天然气供应导致一些天然气价格指标大幅下跌 非俄罗斯天然气进口增加和需求下降的结合是 有助于欧洲抵消俄罗斯的天然气供应削减，并实现近 记录存储级别的累积。储存注入量为22%，或130亿立方米以上他们在2022年的5年平均值。11月初，欧盟存储站点 接近95%的满员–远高于欧盟80%的目标，并且非常一致国际能源署减少欧盟对俄罗斯依赖的10点计划 天然气。 10月份反常温和的天气减少了天然气需求 网络（集中在商业和住宅领域）增长超过30%同比和有效推迟了采暖季的开始 欧洲市场。这种需求的急剧下降恰逢持续 液化天然气货物大量涌入，其变化的即时灵活性有限目的地，因为交货通常提前几周安排。 需求低于预期，以及高液化天然气流入量和健康储存 水平，压低了欧洲天然气价格。TTF提前一个月的价格降至仅 到10月底低于100欧元/兆瓦时（30美元/百万英热单位）。这小于是8月底历史高点的三分之一，但仍是历史高点的五倍多 2016-20年期间的5年平均值。提前一天的价格-哪个更多反映短期供需因素–跌破10美元/百万英热单位 10月底，而下一小时价格短暂跌至负值区域 10月24日，由于TTF市场区的基础设施限制。 日前,月度TTF价格 (2022年8月-10月) 欧盟天然气存储水平 (2022年11月1日) 350 300 250 TTF月度 200 150 100 50 TTF日前 0 100 80 60 40 20 0 201720182019202020212022 欧盟存储水平5年平均水平 国际能源机构。由4.0CC。 今天的市场条件提供的暂时安慰不应该 导致对未来过于乐观的结论：寒冷期可能会 迅速改变市场情绪，欧洲天然气平衡面临更加艰难 2023年测试 虽然欧盟天然气库存比其5年平均水平高出5%，即50亿立方米，这个额外的存储垫可以快速擦除：5Bcm只需两天 欧盟的天然气需求在寒冷的法术。 在此结束时，欧盟天然气储存的可能结果范围很广 冬季采暖季节。假设俄罗斯没有或非常低的天然气输送到俄罗斯欧盟今年冬天，液化天然气进口量平均水平（约130亿立方米）每月），那么储气水平可能在5%到35%之间 供暖季节的结束，取决于未来的需求轨迹个月。 可变需求轨迹，可能受到政策和价格的影响和天气，转化为各种未来场景的气体注入需求 在2023年夏天。这些在60亿立方米和90亿立方米之间变化，以便 到95-2023年供暖季节开始时达到24%的存储水平。 考虑到当前的市场趋势，我们今天的评估是存储欧盟和英国的注射需求将为680亿立方米 （包括向英国原石仓库注射1.68亿立方米）。这是基于以下假设：在此期间欧洲天然气需求 11月至3月期间比5年平均水平低11%。比平均水平更冷冬季可能会更快地耗尽欧洲的储存水平，导致注射需求80-90bcm的范围。 潜在的欧盟和英国存储水平 2023年3月结束 结果注射需要在夏天 2023年达到95%水平 填补水平 注射需要95% 100 80 60 40 20 0 13%的需求 减少 5y平均 9%的需求 减少 没有需求 减少 13%的需求2022年注射 减少 9%的需求 减少 没有需求 减少 40% 30% 20% 10% 0% 注意：假设没有俄罗斯从1向欧盟输送管道天然气圣1月,平均(bcm每月13日)液化天然气进口到欧盟和英国。 国际能源机构。由4.0CC。 限制短期需求和存储枯竭的措施，以及更多措施降低天然气需求的结构性措施对于 为明年的欧洲定位。为欧洲的天然气储存库补充天然气的动力 2023-24冬季供暖季节现在已经开始。 在2022年帮助欧洲的一些因素不太可能像 2023年有利：特别是俄罗斯的交付量可能会大幅降低，来自中国对可用液化天然气的竞争货物相当高 尽管俄罗斯对欧洲的天然气输送量在2022年大幅减少，但他们在今年上半年的大部分时间里，都接近“正常”水平。总管道 2022年来自俄罗斯的供应量可能达到600亿立方米左右。这是高度 俄罗斯不太可能在2023年再交付600亿立方米的管道天然气。如果供应保持在当前水平，那么俄罗斯管道供应量将在250亿立方米左右 在2023年。俄罗斯的交付量也完全有可能进一步下降——或者完全停止。 非俄罗斯管道供应商的上行潜力有限，阿塞拜疆 挪威在2022年的供应量接近其铭牌产能。在以下情况下：阿尔及利亚，随着天然气田的发展，预计一些有限的上升空间Berkine南盆地。 向欧洲输送非俄罗斯管道天然气的变化 30 30% 20 20% 10 10% 0 0% -10 -10% -20 -20% -30 -30% 20192020202120222023 挪威 北非 阿塞拜疆同比变化 国际能源机构。由4.0CC。 预计2023年全球液化天然气供应量将增加200亿立方米，主要支撑通过美国CalcasieuPass液化天然气设施的产能提升和 莫桑比克的珊瑚南部液化天然气设施，以及自由港液化天然气的回归在美国的设施。然而，这种增加的液化天然气供应不会不是 足以抵消俄罗斯向欧洲输送管道可能下降的影响联盟。 欧盟的国内天然气产量将在2023年下降。在荷兰，格罗宁根油田的产量上限为2.8亿立方米 2022-23气体1，低于2021-22天然气年的4.5亿立方米。生产自 荷兰的小油田也在继续下降。在丹麦，重启 泰拉油田被推迟到2023-24年冬季——这意味着它不会 为2023年夏季储气库的补充做出贡献。在美国 王国，天然气产量在2022年强劲复苏，并有可能进一步恢复短期经济增长是有限的。 更重要的是，中国的液化天然气进口量明年可能会反弹。中国的2022年前10个月液化天然气进口量下降是增加的关键推动因素欧洲的液化天然气供应。中国经济增长恢复强劲，以及 封锁措施的一些放松可能会使2023年的液化天然气进口量恢复到2021年的水平 （108亿立方米），这将占明年预期增长的85%以上 全球液化天然气供应并限制欧洲市场可用的液化天然气数量。 近年来，中国奉行强有力的液化天然气承包战略。结果， 中国对目的地固定液化天然气