第二批指数增强策略ETF报会，科创50ETF份额增长居前

第二批指数增强策略ETF报会，科创 50ETF份额增长居前 研究结论 基金市场热点跟踪：2022年10月21日，证监会官网显示，易方达基金、汇添富基金、博时基金、南方基金等13家基金管理人申报的13只增强策略ETF产品获证监 会接收材料。新上报的产品主要跟踪了中证500、科创50、中证1000和创业板指数。2022年10月12日，国泰中证机床ETF、华夏中证机床ETF同步宣告成立，分别获得了1.05万户、1.03万户有效认购，募资规模分别达到12.18亿元、5.18亿元，其中，国泰基金自购4900万元，两只产品均将于10月26日正式上市。另， 2022年10月26日同步上市的还有多只科创板细分主题ETF，分别为博时上证科创板新材料ETF、南方上证可创板新材料ETF、嘉实上证科创板芯片ETF和华安上证科创板芯片ETF，该4只产品同时成立于2022年9月30日。 基金发行动态：本期，国内新成立基金一共22只，较上期增加3只，其中，股票型基金5只，债券型基金8只，混合型基金5只，FOF基金4只，债券型基金成立数 目最多。新基金共募集176.29亿元，较上期下降-3.20亿元。其中，由赵诣管理的泉果旭源三年持有A募集规模最大，为99.07亿元。国内新发行基金一共28只，与上期持平。其中，股票型基金4只，债券型基金14只，混合型基金6只，FOF基金3只，国际QDII基金1只，债券型和混合型基金发行数目最多。 基金业绩表现：上周，普通股票型基金平均收益为-0.81%，混合型基金为-0.79%，债券型基金为-0.05%。量化产品中主动量化产品平均收益为-1.12%，量化对冲产品 为-0.01%。年初至今，普通股票型基金平均收益为-19.8%，混合型基金为-15.2%，债券型基金为1.7%。量化产品中主动量化产品平均收益为-18.0%，量化对冲产品为 -1.7%。 场内基金动态：1.上证50ETF：上周上证50ETF总份额增长3.51亿，华夏上证50ETF的交易活跃度最高，上周日均成交额15.52亿元。2.沪深300ETF：上周沪深300ETF总份额赎回1.69亿，华泰柏瑞沪深300ETF的交易活跃度最高，上周日均 成交额13.96亿元。3.中证500ETF：上周中证500ETF总份额赎回3.14亿，南方中证500ETF的交易活跃度最高，上周日均成交额11.04亿元。4.中证1000ETF：上周中证1000ETF赎回18.33亿，富国中证1000ETF的交易活跃度最高，上周日均 成交额17.88亿元。5.创业板ETF：上周创业板ETF总份额赎回2.18亿，易方达创业板ETF的交易活跃度最高，上周日均成交额11.06亿元。6.科创50ETF：上周科创50ETF总份额增长7.38亿元，华夏上证科创板50ETF的交易活跃度最高，上周 日均成交额10.37亿元。7.双创ETF：上周科创创业50ETF总份额赎回2.02亿，易方达中证科创创业50ETF的交易活跃度最高，上周日均成交额1.92亿元。8.MSCI中国A50互联互通ETF：上周MSCIA50ETF总份额赎回1.95亿元，汇添富MSCI 中国A50互联互通ETF的交易活跃度最高，上周日均成交额4.17亿元。9.非宽基 ETF：规模最大的前10只非宽基ETF产品中，上周易方达沪深300医药卫生ETF 份额增长最多9.08亿，易方达沪深300医药卫生ETF的交易活跃度最高，上周日均成交额7.53亿元。 风险提示 极端市场环境可能对模型效果造成剧烈冲击，导致收益亏损。 量化模型基于历史数据分析得到，未来存在失效风险，建议投资者紧密跟踪模型表现。 金融工程|动态跟踪 报告发布日期2022年10月23日 王星星021-63325888*6108 wangxingxing@orientsec.com.cn 执业证书编号：S0860517100001 邱蕊021-63325888*5091 qiurui@orientsec.com.cn 执业证书编号：S0860519020001香港证监会牌照：BSW115 肖丽华xiaolihua@orientsec.com.cn 泉果基金首只公募产品两日认购超百亿， 2022-10-17 半导体ETF份额增长明显个人养老金税优政策出炉，5只公募REITs 2022-10-10 扩募申请获正式受理公募REITs扩容至20只，华宝中证医疗 2022-09-25 ETF份额稳步增长中证500ETF与创业板ETF期权即将上 2022-09-18 市，新一批硬科技ETF获批 有关分析师的申明，见本报告最后部分。其他重要信息披露见分析师申明之后部分，或请与您的投资代表联系。并请阅读本证券研究报告最后一页的免责申明。 目录 一、基金市场热点跟踪3 二、基金发行动态3 2.1新成立基金4 2.2新发行基金5 三、基金业绩表现5 3.1上周业绩5 3.2年初至今业绩6 四、场内基金动态8 风险提示10 一、基金市场热点跟踪 【第二批13只增强策略ETF报会】2022年10月21日，证监会官网显示，易方达基金、汇添富基金、博时基金、南方基金等13家基金管理人申报的13只增强策略ETF产品获证监会接收材料。新上报的产品主要跟踪了中证500、科创50、中证1000和创业板指数。首批5只增强策略ETF于2021年11月获批，并分别于2021年底和2022年初上市，截至2022年10月21日， 合计规模约40亿元。 【多只硬科技ETF周一上市】2022年10月12日，国泰中证机床ETF、华夏中证机床ETF 同步宣告成立，分别获得了1.05万户、1.03万户有效认购，募资规模分别达到12.18亿元、5.18 亿元，其中，国泰基金自购4900万元，两只产品均将于10月26日正式上市。另，2022年10月26日同步上市的还有多只科创板细分主题ETF，分别为博时上证科创板新材料ETF、南方上证可创板新材料ETF、嘉实上证科创板芯片ETF和华安上证科创板芯片ETF，该4只产品同时成立于2022年9月30日。 二、基金发行动态 本节计算的基金剔除了非初始基金、转型基金和后分级基金。 在过去一年，公募基金市场共成立新基金1601只，共募集1.77万亿元；其中股票型基金新 成立339只，共募集1999.62亿元；混合型基金新成立611只，共募集4570.25亿元；债券型基 金新成立462只，共募集10051.87亿元；FOF基金共成立145只，共募集687.95亿元。具体如下： 图1：近一年不同类型基金新发行基金募集规模及数目（只包含初始基金） 数据来源：东方证券研究所&Wind资讯 图2：近一年不同类型基金新发行基金募集规模及数目（只包含初始基金）（续） 数据来源：东方证券研究所&Wind资讯 2.1新成立基金 本期，国内新成立基金一共22只，较上期增加3只，其中，股票型基金5只，债券型基金8 只，混合型基金5只，FOF基金4只，债券型基金成立数目最多。新基金共募集176.29亿元，较上期下降-3.20亿元。其中，由赵诣管理的泉果旭源三年持有A募集规模最大，为99.07亿元。在新成立的基金中： 股票型基金成立了5只，共募集18.72亿元，5只均为被动指数型基金，主要跟踪了中证 100、有色金属矿业主题、主要消费和证券等主题方向。债券型基金成立了8只，共募集50.7亿元，其中：3只为中长期纯债型基金，1只混合一级债基，1只为混合债券型二级基金，1只短期纯债型基金和2只被动指数型债券基金。混合型基金成立了5只，共募集105.03亿元，均为偏股 混合型基金。FOF基金成立了4只，分别为国泰君安善吾养老目标日期2045五年持有、国泰君安善元稳健养老目标一年持有、金鹰稳进配置六个月持有A和西藏东财稳健配置六个月持有A。具体成立明细如下： 图3：上周新成立的基金列表（只包含初始基金） 数据来源：东方证券研究所&Wind资讯 2.2新发行基金 本期，国内新发行基金一共28只，与上期持平。其中，股票型基金4只，债券型基金14只，混合型基金6只，FOF基金3只，国际QDII基金1只，债券型和混合型基金发行数目最多。 新发行的4只股票型基金中，3只均为指数型基金，主要跟踪了疫苗与生物技术、沪深300指数和港股通科技等方向。新发行的14只债券型基金中，2只为被动指数型债基，6只为中长期纯债型基金，5只为混合债券型二级基金，1只短期纯债型基金。新发行的6只混合型基金中5只为偏股混合型基金。新发行FOF基金3只，分别为国投瑞银兴顺3个月持有A、国泰君安善吾养老目标日期2045五年持有和国泰君安善元稳健养老目标一年持有。具体发行明细如下： 图4：上周新发行的基金列表（只包含初始基金） 数据来源：东方证券研究所&Wind资讯 三、基金业绩表现 本节计算的基金剔除了封闭式基金、分级基金和非初始基金，指数增强基金根据相对基准的超额收益进行排名，其余类型基金根据绝对收益排名。 3.1上周业绩 上周，普通股票型基金平均收益为-0.81%，混合型基金为-0.79%，债券型基金为-0.05%。量化产品中主动量化产品平均收益为-1.12%，量化对冲产品为-0.01%。 图5：上周各类型基金平均收益 数据来源：东方证券研究所&Wind资讯 图6：上周各类型基金累计收益 排名 普通股票型基金 混合型基金 债券型基金 基金名称 净值增长率 基金名称 净值增长率 基金名称 净值增长率 1 招商移动互联网A 11.75% 东方人工智能主题 12.10% 中海合嘉增强收益A 1.16% 2 嘉实互融精选 10.17% 信诚鼎利A 11.39% 泰信双息双利 1.04% 3 红土创新医疗保健 10.11% 招商科技创新A 11.19% 招商享诚增强A 0.77% 4 创金合信港股通成长A 8.99% 德邦半导体产业A 9.86% 万家年年恒荣定开A 0.68% 5 永赢医药健康A 8.70% 银华集成电路A 9.04% 光大阳光添利A 0.56% 6 财通集成电路产业A 8.47% 前海开源沪港深新硬件A 9.00% 诺安双利 0.56% 7 长盛医疗行业 7.57% 诺安优化配置 8.83% 汇安嘉盈一年持有A 0.41% 8 国泰消费优选 7.33% 诺安积极回报A 8.59% 德邦锐祥A 0.37% 9 创金合信专精特新A 7.09% 中海混改红利主题 8.10% 恒生前海恒裕A 0.34% 10 长盛竞争优势A 6.87% 万家科技创新A 7.92% 汇添富多元收益A 0.33% 排名 主动量化基金 量化对冲基金 指数增强型基金 基金名称 净值增长率 基金名称 净值增长率 基金名称 相对基准超额收益 1 长盛医疗行业 7.57% 中融智选对冲策略3个月定开 1.13% 银华道琼斯88精选A 3.57% 2 华商电子行业量化 5.66% 德邦量化对冲策略A 0.57% 汇添富中证芯片产业指数增强A 2.82% 3 万家互联互通中国优势量化策略A 3.98% 工银优选对冲A 0.42% 西部利得CES半导体芯片行业指数增强A 2.66% 4 长信电子信息行业量化A 3.98% 华泰柏瑞量化对冲 0.33% 嘉实中证半导体增强A 2.56% 5 银华医疗健康A 3.33% 华泰柏瑞量化收益 0.25% 易方达MSCI中国A50指数量化增强A 2.03% 6 华商计算机行业量化 2.94% 汇添富绝对收益策略A 0.22% 诺安中证500指数增强A 1.26% 7 长信国防军工A 2.66% 安信稳健阿尔法定开A 0.18% 德邦上证G60综指增强A 1.11% 8 东吴智慧医疗量化策略A 2.20% 工银瑞信绝对收益A 0.15% 西部利得中证人工智能A 1.04% 9 泰达宏利绩优增长A 1.94% 华夏安泰对冲策略3个月定开 0.13% 前海开源中证大农业增强A 0.81% 10 万家互联互通核心资产量化策略A 1.93% 富国绝对收益多策略A 0.08%