【国盛计算机】广联达：强ALPHA白马 中长线布局正当时1、市场

【国盛计算机】广联达：强ALPHA白马中长线布局正当时 1、市场担心下游产业/股价波动的影响，而公司经营正常、安全边际充足 9月中下旬，公司股价出现一定波动，近日略微回暖。 我们认为主要是受下游地产数据改善趋势不明显的影响，公司本身经营依然稳健。 同时，从安全边际来看，500-550亿市值，已基本只反映公司确定性最强的造价业务的保守折现，支撑强。 2、市场担心Q3短期业绩，而公司业务稳健推进、年内预期不改我们认为，Q3经营稳健，全年目标渐次实现： 收入上，公司造价、施工业务均稳健推进，造价业务云合同有望30%+；施工向全年30%增速稳步迈进。利润上，造价云转型利润继续释放，向9.5亿+全年利润继续推进。 2021年至今，公司已用优秀的ALPHA能力，有效平滑下游及疫情等外部环境风险，其战略眼光、管理水平、执行能力有目共睹。