医药消费板块亮眼，首批5只公募REITs扩募

基金周报 2022年10月09日 医药消费板块亮眼，首批5只公募REITs扩募 证券分析师 郭子睿投资咨询资格编号 S1060520070003 GUOZIRUI807@pingan.com.cn 王近投资咨询资格编号 S1060522070001 WANGJIN942@pingan.com.cn 平安观点： 市场回顾：上周A股市场下行。上证指数周内下跌2.07%，收于3,024.39， 最高3,102.65；深证成指周内下跌2.07%，收于10,778.61，最高11,175.12。在全球市场中，大部分主要指数下跌。申万行业指数仅3个行业收涨。在万得782个概念板块指数中，有11%的概念指数收涨。 基金表现：1）场外基金：上周，主动权益类基金平均表现不佳，医药类基金的表现较为亮眼。固收方面，上周股市表现不佳，因此权益属性较高的固收类产品的平均收益相对弱于债性较纯的产品。QDII基金上周平均表现不佳。2）场内基金：在所有的场内基金中，ETF场内总规模14,519.42亿元，资金净流出115.31亿元；LOF场内总规模507.53亿元，资金净流出9.15亿元。ETF基金中，股票型净流出1.51亿元，债券型净流出8.24亿元，货币型净流出92.84亿元，QDII类净流出11.64亿元，另类投资型净流出1.08亿元。LOF基金中，股票型净流出1.25亿元，混合型净流出 4.83亿元，债券型净流出0.12亿元，QDII类净流入1.22亿元，另类投资型净流出3.93亿元。 基金发行动态：上周，新成立的基金总规模达273.78亿，环比上周下降27.28%。上周已成立的基金中，工银瑞信瑞诚一年定开A的总规模最大，共79.00亿元。泰康丰泰一年定开、长城远见成长A、华安中证数字经济主题ETF、招商添文1年定开也均有一定的规模。上周，新发行的场内基金有1只，新成立的有6只，新上市的有1只，均为ETF。本周有1只ETF将发行，2只ETF将上市。 热点回顾：1）自2021年6月首批试点项目落地以来，公募REITs市场不断扩容，已上市项目募集资金规模突破600亿元，近期，又在制度创新层面迎来新的里程碑事件。今年5月，沪深交易所发布REITs扩募指引，不到5个月时间，市场就迎来首批公募REITs扩募。2）回望第三季度，宣布提前结募的基金中，债券基金占比节节攀升。据wind数据，7、8、9三个月新成立的基金中，债基数量占比分别为22.7%、28.4%、38.7%，呈明显上升态势。 风险提示：1）本报告是基于基金历史数据进行的客观分析，样本基金可能存在错漏导致结果偏差；2）基金过往的情况不代表未来表现；3）本报告涉及的基金不构成投资建议。 基金报 告 基金周 报 证券研究报告 正文目录 一、市场回顾4 二、基金表现6 2.1场外基金6 2.2场内基金7 三、基金发行动态9 3.1公募基金发行、成立、上市动态9 3.2场内基金发行、成立、上市详情10 四、市场热点回顾11 4.1首批5只公募REITs扩募11 4.2大批债基提前结束募集11 五、风险提示12 图表目录 图表1国内股票指数周收益率4 图表2海外股票指数周收益率（%）4 图表3申万一级行业指数周收益率（仅前5&后5数据，%）5 图表4Wind概念板块指数周增长率前10（%）5 图表5主动股混基金平均周收益率（%）6 图表6绩优主动股混基金一览6 图表7固定收益基金平均周收益率（%）6 图表8绩优固收基金一览6 图表9QDII基金平均周收益率（%）7 图表10绩优QDII基金一览7 图表11场内基金规模（亿元）7 图表12场内基金资金流向（亿元）7 图表13权益ETF周度资金净流入量TOP57 图表14权益ETF周回报TOP57 图表15热门行业主题权益ETF周回报TOP产品8 图表16权益LOF周度资金净流入量TOP58 图表17权益LOF周回报TOP58 图表18热门行业主题权益LOF周回报TOP产品9 图表19全市场发行、成立、上市概况9 图表20上周已成立规模前5基金10 图表21上周发行、成立、上市的场内基金10 图表22本周发行、成立、上市的场内基金11 一、市场回顾 上周A股市场下行。上证指数周内下跌2.07%，收于3,024.39，最高3,102.65；深证成指周内下跌2.07%，收于10,778.61，最高11,175.12。上证50下跌0.75%，收于2,610.12；沪深300下跌1.33%，收于3,804.89；中证500下跌2.98%，收于5,714.06；创业板指下跌0.65%，收于2,288.97。 图表1国内股票指数周收益率 证券代码 证券简称 周涨幅(%) 收盘 开盘 最高 最低 周成交额(亿) 周成交量(亿) 000001.SH 上证指数 -2.07 3,024.39 3,067.57 3,102.65 3,021.93 13,763.46 1,159.68 399001.SZ 深证成指 -2.07 10,778.61 10,921.64 11,175.12 10,777.91 17,904.84 1,569.83 000016.SH 上证50 -0.75 2,610.12 2,612.67 2,650.25 2,596.96 2,502.27 134.48 000300.SH 沪深300 -1.33 3,804.89 3,829.60 3,893.32 3,801.28 8,816.28 444.19 000905.SH 中证500 -2.98 5,714.06 5,841.58 5,922.32 5,714.06 4,902.76 475.29 399006.SZ 创业板指 -0.65 2,288.97 2,288.23 2,374.74 2,285.64 5,757.68 321.38 资料来源：wind，平安证券研究所 在全球市场中，大部分主要指数下跌。美国方面，标普500下跌2.91%，纳斯达克指数下跌2.69%，道琼斯工业指数下跌 2.92%。亚太地区方面，恒生指数下跌3.96%，日经225指数下跌4.48%。 图表2海外股票指数周收益率（%） 21.28 1 0 -1 -2 -0.20 -3 -4-2.91-2.69-2.92 -5 -6 -1.78 -0.36 -1.38 -1.16 -2.05 -1.92 -1.53-1.50 -1.69-1.79 -2.86 -2.13 -2.59 -3.23 -2.67 -4.83 -3.96 -4.48 -4.91 -7-6.34 -5.87 资料来源：wind，平安证券研究所 上周，申万行业指多数下跌。医药生物行业跌幅最小，周内上涨4.48%；其次为美容护理行业，上涨3.51%；食品饮料行业第三，上涨3.23%；商贸零售和社会服务行业次之。收益靠后的五个行业分别是国防军工、有色金属、石油石化、钢铁和汽车。 图表3申万一级行业指数周收益率（仅前5&后5数据，%） 4.48 3.51 3.23 -0.32 -0.40 -5.31 -5.67 -5.80 6 4 2 0 -2 -4 -6 -8 -10 -7.27 -8.08 医药生物美容护理食品饮料商贸零售社会服务汽车钢铁石油石化有色金属国防军工 资料来源：wind，平安证券研究所 上周在万得782个概念板块指数中，有11%的概念指数收涨。其中，连板概念涨幅最大，为18.92%；其次为医疗器械精选概念，上涨11.02%；排名第三的为医药生物金股概念，上涨5.50%。 图表4Wind概念板块指数周增长率前10（%） 2018.92 18 16 14 12 11.02 10 86 5.50 5.16 5.15 4.84 4.72 4.67 4.50 420 4.39 资料来源：wind，平安证券研究所 二、基金表现 2.1场外基金 上周，主动权益类基金平均表现不佳。普通股票型基金下跌0.94%，偏股混合型基金下跌1.37%，平衡混合型基金下跌0.95%，灵活配置型基金下跌1.30%。个基方面，中海医药健康产业A的周收益率最高，达7.96%。医药基金的表现较为亮眼。 证券简称 基金成立日 基金经理 周回报(%) 中海医药健康产业A 2014/12/17 梁静静 7.96 中海医疗保健 2012/03/7 梁静静 7.57 博时健康成长主题双 周定期可赎回A 2020/06/17 陈西铭 7.41 创金合信医疗保健行 业A 2016/08/30 皮劲松 7.23 农银汇理创新医疗 2020/01/21 梦圆 7.19 图表5主动股混基金平均周收益率（%）图表6绩优主动股混基金一览 0.0 -0.2 -0.4 -0.6 -0.8 -1.0 -1.2 -1.4 -1.6 -1.37 -0.94 -0.95 -1.30 普通股票偏股混合平衡混合灵活配置 资料来源：wind，平安证券研究所资料来源：wind，平安证券研究所 固收方面，上周股市表现弱于债市，因此权益属性较高的固收类产品的平均收益相对弱于债性较纯的产品。偏债混合型基金下跌0.52%，二级债基下跌0.60%，一级债基下跌0.26%，中长期纯债下跌0.12%，短期纯债下跌0.04%，货币型平均7日年化收益率1.63%。个基方面，富荣富恒两年定开的周收益率最高，达1.15%。 图表7固定收益基金平均周收益率（%）图表8绩优固收基金一览 证券简称 基金成立日 基金经理 周回报(%) 富荣富恒两年定开 2020/09/11 王丹 1.15 格林鑫悦一年持有A 2021/06/9 李会忠,柳杨 0.94 汇添富年年泰A 2017/04/14 郑慧莲,徐一恒 0.75 长信易进A 2016/12/23 倪伟 0.71 方正富邦泰利12个月持有A 2022/01/21 崔建波,王靖 0.56 资料来源：wind，平安证券研究所资料来源：wind，平安证券研究所 QDII基金上周平均表现不佳，股票型下跌0.72%，混合型下跌0.12%，债券型上涨0.04%，另类投资型上涨0.06%。个基方面，华宝标普油气A人民币的周收益率最高，达6.71%。 证券简称 基金成立日 基金经理 周回报(%) 华宝标普油气A人民 币 2011/09/29 周晶,杨洋 6.71 易方达全球医药行业人民币 2020/01/20 杨桢霄 6.45 广发道琼斯美国石油 A人民币 2017/02/28 叶帅 6.04 易方达标普生物科技 人民币A 2016/12/13 宋钊贤 4.39 诺安油气能源 2011/09/27 宋青 4.30 图表9QDII基金平均周收益率（%）图表10绩优QDII基金一览 0.2 0.0 -0.2 -0.4 -0.6 -0.8 -0.12 -0.72 0.040.06 股票型混合型债券型另类投资 资料来源：wind，平安证券研究所资料来源：wind，平安证券研究所 2.2场内基金 在所有的场内基金中，ETF场内总规模14,519.42亿元，资金净流出115.31亿元；LOF场内总规模507.53亿元，资金净流出9.15亿元。 图表11场内基金规模（亿元）图表12场内基金资金流向（亿元） 16,000 14,000 12,000 10,000 8,000 6,000 4,000 2,000 0 14,519.42 507.53 ETFLOF 0 -20 -40 -60 -80 -100 -120 -140 -124.54 全部场内 -115.31 -9.15 ETF LOF 资料来源：wind，平安证券研究所资料来源：wind，平安证券研究所 ETF基金中，股票型净流出1.51亿元，债券型净流出8.24亿元，货币型净流出92.84亿元，QDII类净流出11.64亿元，另类投资型净流出1.08亿元。上周，器械ETF表现突出，沪深300ETF资金流入量最大。 图表13权益ETF周度资金净流