2022年1-8月中国医疗健康领域投融资报告

2022 医药魔方InvestGO 第3期 中国医疗健康领域投融资报告 （2022年1-8月） 医药魔方InvestGO数据组 2022-09 CONTENT 1中国医疗健康领域投融资趋势总概况4 热门赛道投融资分析 2一级市场5中国医疗健康领域投资机构盘点 3二级市场（IPO盘点、指数走势） 中国医疗健康领域投融资趋势总概况 概要 •2022年1-8月，中国医疗健康领域一级市场共发生1117起投融资事件，同比去年降低 28%。 •2022年1-8月，中国医疗健康领域二级市场共发生45起IPO事件。其中，A股、港股和美股分别34起、10起、1起，同比去年降低37%。 •2020年3月份全球新冠疫情开始大爆发，引起了经济动荡，带来了资本市场的不稳定。 受国际形势影响，更多的投资者偏向未来在境内上市路径的投资标的。 •随着十四五规划的出台，国家政策将进一步引导生物医药企业在境内上市，赴港潮和赴美潮已成过去。科创板成为众多优质生物医药企业的上市首选。上交所发布新政允许医疗器械企业按照第五套标准在科创板上市。 1117起 2022年1-8月一级市场中国医疗健康领域投融资事件 破1012亿元人民币 2022年1-8月一级市场中国医疗健康领域披露融资金额 45件 2022年1-8月中国医疗健康领域IPO事件数 破608亿元人民币 6 2022年1-8月中国医疗健康领域的IPO募资金额 一级市场投融资趋势较去年节奏放缓，整体趋势较二级市场活跃 2021-2022年中国医疗健康领域一二级投融资市场事件数及金额 500 一级市场事件二级市场事件IPO事件一级市场金额（亿元）二级市场金额（亿元）IPO金额（亿元） 500 400 400 300 200 300 100 200 100 0 -100 -200 -300 2022年1-8月中国医疗健康领域投融资节奏放缓，一级市场整体较二级市场活跃。一级市场投融资事件共1117起，总金额1012亿元；IPO事件45起，募集总金额608亿元；二级市场再融资事件共29起，总金额为239亿元。 0 数据来源：InvestGO数据库，Wind -400 7 一级市场 一级市场投融资事件同比去年呈减少趋势 2021-2022年中国医疗健康领域一级市场投融资概况 事件数金额（亿元） 324 293 227 212 223188 194 220 117 137 132 152 205 142 139 94 101 114 157 158 163 160 165 191 194 190 195 205 207 204 244 238 60 122 87 83 169165 152 174 400 300 200 0 2022年截至8月底，全国多地受新冠疫情多次反复影响，一级市场投融资事件数和金额整体呈下降趋势，但平均单笔金额有小幅度增加。 1-8月投融资事件总计1117起，同比减少28%；投融资金额达1012亿元，同比减少38%；平均单笔金额达0.91亿元，同比减少13.3%。 0 数据来源：InvestGO数据库 -300 9 今年5月各赛道创新低后逐步回升，创新药最热，医疗器械较去年显著降低 2021-2022年细分赛道投融资事件数变化2021-2022年细分赛道投融资金额（亿元） 200 350 300 150 33 1002728 2354 4445 3035 23 22 434250 2332 18 2926 524518 242020 250 200 150 5039 50403343 1435 23 16 2035 31 3440 100 37496051404952494440 0 394749 21 3336222432 50 4338 0 2021/12021/42021/72021/102022/12022/42022/7 创新药医疗器械企业服务IVD医疗服务人工智能其他 2021/12021/42021/72021/102022/12022/42022/7 创新药医疗器械企业服务IVD医疗服务人工智能其他 2022年各赛道投融资趋势在5月降至最低，后逐步回升，投融资事件前三名分别为创新药（277起）、医疗器械（264起）和企业服务（158起）。 从披露的投融资金额来看，前三名分别为创新药（417亿元）、医疗器械（198亿元）及企业服务（190亿元）。从平均单笔金额来看，创新药 （1.5亿元）、医疗器械（0.75亿元）、医疗服务（0.67亿元）及人工智能（1.26亿元）同比均有所下降；IVD（0.81亿元）和企业服务（1.2亿元）同比增长12%和39%。其中，2022年企业服务投融资事件超过70%为CRO和CDMO，CRO和CDMO事件披露金额超过150亿元。 数据来源：InvestGO数据库；备注：企业服务是指企业作为服务主体为客户提供服务，涉及：CRO、CDMO、CMO、咨询服务、营销服务等10 2021年以来早期轮次事件数量占比超50%，2022年1-8月Pre-A轮~A+轮占比28% 100% 90% 80% 70% 60% 50% 40% 30% 20% 10% 0% 数据来源：InvestGO数据库，备注：早期轮次指种子轮/天使轮、Pre-A轮~A+轮。 战略投资 D轮及后期轮次 Pre-C~C+轮 Pre-B~B+轮 Pre-A~A+轮 种子轮/天使轮 11 2022年Pre-A轮~A+轮，创新药同比增长11%，医疗器械同比降低8%，企业服务同比降低26% 2021-2022年各细分赛道Pre-A轮~A+轮投融资事件数量 80 60 12 40 8 1015 5 1536 1087 14121639 2010 1312 510 111912 35103 9 81614 1211 13 1097 1412121821 9151288 17 078 8711 1010781010 创新药医疗器械IVD企业服务医疗服务人工智能其他 2022年1-8月Pre-A轮~A+轮事件数量，前三名为创新药（93起）、医疗器械（87起）及企业服务（54起），三者加和占比67%。 数据来源：InvestGO数据库12 2022年1-8月江苏投融资事件稳居首位，上海投融资金额位居第一 北京 事件数：174起 融资金额：141亿元 江苏 事件数：238起 融资金额：218亿元 上海 事件数：198起 融资金额：251亿元 广东 事件数：171起 融资金额：132亿元 浙江 事件数：137起 融资金额：127亿元 从投融资数量来看，江苏（238起）、上海（198起）和北京（174起）领跑，占总数量的55%。从投融资金额来看，上海（251亿元）、江苏（218亿元）及北京（141亿元）处于前三，占总金额的60%。 数据来源：InvestGO数据库13 二级市场（IPO盘点、指数走势） IVD,2 医药数 据,1 IVD,2 医疗服 务,3 CXO,3 创新药, 8 其他业创新药,务,1 1 医疗服务,2 传统制 药,4 医疗器 械,3 创新药, 2 医疗器 械,2 CXO,2 医疗器 械,3 2022年1-8月各资本市场IPO事件呈降低趋势，科创板IPO募资金额8月最高 2021-2022年国内资本市场IPO个数及首次募资金额(人民币) 科创板港交所创业板科创板（亿元）港交所（亿元）创业板（亿元） 8200 40 2021年1月 2021年2月 2021年3月 2021年4月 2021年5月 2021年6月 2021年7月 2021年8月 2021年9月 2021年10月 2021年11月 2021年12月 2022年1月 2022年2月 2022年3月 2022年4月 2022年5月 2022年6月 2022年7月 2022年8月 0-200 数据来源：InvestGO数据库、Wind，统计截至2022.8.31 2022年1-8月的45起IPO中，8家市值超百亿，联影医疗市值破1400亿元 2022年1-8月上市公司市值分布/亿元人民币 251-300亿,1,2% 1000-1500亿,1,2% 201-250亿,1, 2% 101-150亿,5, 11% 51-100亿,15, 34% 1-50亿,22, 49% 数据来源：InvestGO数据库、Wind 2022年1-8月中国医疗健康领域IPO项目市值TOP10 序号 公司 赛道 IPO日期 IPO地点 最新市值/亿元人民币 （8.31） 1 联影医疗 （代码：688271） 医疗器械 8.22 科创板 1418 2 荣昌生物 （代码：688331） 创新药 3.31 科创板 277 3 华兰疫苗 （代码：301207） 传统制药 2.18 创业板 221 4 天新药业 （代码：603235） 传统制药 7.12 上交所主板 142 5 和元生物 （代码：688238） 企业服务（CXO） 3.22 科创板 126 6 微创脑科学 （代码：2172.HK） 医疗器械 7.15 港交所 125 7 药康生物 （代码：688046） 企业服务（CXO） 4.25 科创板 121 8 乐普生物（代码：2157.HK） 创新药 2.23 港交所 106 9 普瑞眼科（代码：301239） 医疗服务 7.5 创业板 96 10 瑞科生物 （代码：2179.HK） 创新药 3.31 港交所 92 中美港三地创新医药指数走势：从2021年7月开始呈现明显下行趋势 250% 200% 150% 100% 50% 0% -50% 医药生物(申万)中华香港生物科技港元VanEckBiotechETF 数据来源：医药魔方 数据来源：东方财富 热门赛道投融资分析 互联网医疗,1, 5% 人工器官,1,5% 其他,1,5% CDMO/CRO, 机器人,1,5%5,25% 合成生物学,1, 5% AI药物开发,1,5% 传统生物药,1, 5% mRNA疫苗, 1,5% CAR-T,1,5% 创新药,4,20% 体外诊断/基因 检测,2,10% 排名 获投时间 项目名称 赛道 获投轮次 获投金额 1 2022-03-26 凯莱英生物 大分子CDMO 战略投资 25亿元人民币 2 2022-06-15 镁伽机器人 机器人 C轮 3亿美元 3 2022-08-02 泰邦生物 血液制品,人工器官 战略投资 3亿美元 4 2022-08-02 维泰瑞隆 创新药 B轮 2亿美元 5 2022-07-04 微医 互联网医疗健康服务平台 战略投资 超10亿元人民币 6 2022-04-06 剂泰医药 AI药物开发 A+轮 6400万美元 7 2022-07-05 昆翎医药 CRO E轮 1.5亿美元 8 2022-06-01 多玛医药 创业孵化平台 A轮 9.5亿元人民币 9 2022-01-10 蓝晶微生物 合成生物学 B3轮 8.7亿元人民币 10 2022-08-01 原启生物 双特异性抗体,CAR-T B轮 超1.2亿美元 11 2022-03-28 深信生物 mRNA疫苗 B轮 1.2亿美元 12 2022-08-23 宝济药业 重组蛋白和抗体 B轮 超1亿美元 13 2022-01-11 臻格生物 大分子CDMO C轮 1亿美元 14 2022-01-06 颐坤生物 体外诊断 B轮 1亿美元 15 2022-05-09 瑞石生物 创新药 A轮 近亿美元 16 2022-06-20 安序源生物 基因检测 B轮 近亿美元 17 2022-04-01 禾元生物 创新药 Pre-IPO 5.56亿元人民币 18 2022-08-24 赋成生物 大分子CDMO 战略投资 5.5亿元人民币 19 2022-08-20 苏州博腾生物 基因与细胞治疗CDMO B轮 5.2亿元人民币 20 2022-06-01 惠升生物 传统