晨讯科技二零二二年中期报告
中期报告 2022 本人谨代表晨讯科技集团有限公司（“本公司”）董事（“董事”）会（“董事会”）提呈本公司及其附属公司（统称“本集团”）截至二零二二年六月三十日止六个月（“二零二二年上半年”）之中期业绩报告。 业务回顾 二零二二年春天，新冠变异毒株来势汹汹，中国国内多点爆发，疫情中心上海首当其冲，整个城市实行静默管理，在两个多月的时间里，全市居民足不出户，所有人流物流停止，工商业全面停摆。如果不是身处上海，根本无法体会这场两千多万人对抗病毒的战役有多惨烈。本集团总部、研发中心和主要生产工厂均位于上海，遭受的冲击尤为剧烈。与此同时，集团其他地区的研发中心及工厂也未能幸免，直接或间接地受到疫情的影响，业务也无法正常开展。本集团二零二二年上半年实现销售收入278,300,000港元，较去年同期减少27.6%，毛利额为11,000,000港元，较去年同期减少82.3%。 面对长时间的封闭管理，集团迅速反应，想方设法利用网络工具和各种信息技术手段，实施“居家办公+封闭生产”工作模式，努力自救，尽量缩小“停摆”和“静默”带来的影响。但是，在一刀切的封闭管理造成的困难面前，我们所有的补救措施都显得如此苍白。因此二零二二年上半年集团录得前所未有的严重亏损。 手机及物联网终端业务 该业务是集团最主要的业务板块，二零二二年上半年实现销售收入233,500,000港元，较去年同期减少24.2%，毛损额1,400,000港元（二零二一年上半年：毛利额31,200,000港元）。集团于报告期内对客户的出货大多源自于去年未执行或未完成的订单。由于交通系统的停滞、材料不能正常供应、与上下游合作伙伴无法当面交流、居家办公效率低等因素导致专案研发进度严重拖延，新、老项目的生产交付也大面积延迟，原计划于二零二二年上半年出货的项目普遍延期到了二零二二年下半年。同时二零二二年上半年工厂长时间停止运作而所有固定成本如常负担，这些都造成该业务板块收入及毛利额双双下跌，整个板块严重亏损。随着二零二二年六月份上海大力推动逐步复工复产，目前除了与国内外上下游合作伙伴的交流仍然受限之外，集团正常的研发、生产交付能力已基本恢复，预计二零二二年下半年收入和毛利额将会逐步提升。至于提升的速度和幅度，很大程度上依然视乎疫情的发展和国内外经济环境走势。 为了应对全球经济的严峻形势，集团管理层适时调整了集团管理架构，优化各部门的人力资源配置，降低费用的同时提高管理效率。二零二二年下半年的重点将放在确保现有的各项智能终端机、智能穿戴产品的投产交付，以及加速电动两轮车中控系统等新产品的研发推广。本集团力争在二零二二年下半年实现收入与毛利的增长。 电子制造服务供应商业务 电子制造服务供应商业务(EMS)二零二二年上半年实现销售收入17,800,000港元，比去年同期减少61.0%，毛损额12,400,000港元（二零二一年上半年：毛利额1,500,000港元）。 由于疫情影响，EMS工厂长期停产，加上报告期内两个主要的EMS业务客户的加工订单均出现不同程度的下滑，导致本业务的收入减少过半，业务的毛利额从合理的毛利转为严重亏损。沈阳工厂因为客户订单断崖式下跌，已开始布署经营模式的转型，缩减富余人员与产线，并主动接触领域内的其他客户，寻求新的合作。上海与桐城工厂将继续提升生产环节中的数码化与智能化的投入，减少人力成本，提高生产效率，并积极开拓新的客户，力争EMS业务在未来恢复盈利。 物业租赁管理 二零二二年上半年物业租赁管理的收入主要来自于出租上海晨讯科技大楼A，B栋，位于上海及沈阳的工厂单位及位于沈阳的商用物业。出租单位总面积约为89,000平方米。为了令公司的资源带来更大的效益，集团将持续出租一些已腾出的大楼或厂房用于发展物业租赁管理业务。 二零二二年上半年物业租赁管理的收入为27,000,000港元（二零二一年上半年： 30,600,000港元），毛利率为92.2%（二零二一年上半年：96.7%）。 展望 虽然二零二二年上半年集团发生了空前的亏损，但是集团仍然保有一支优秀的研发、营销及管理团队，拥有许多有竞争力的产品和多年的技术积累，还有一批优质的大客户以及金额可观的未执行合同。管理层对于集团的未来仍然充满信心。面对严峻的形势，集团正审视在突发异常情况下的安全底线，提升对重大风险的预判及应对能力。集团将实事求是，重新修订集团发展战略和方向，进一步优化管理架构和现有业务的布局，并加快开拓新业务和海外市场。 二零二二年注定是不平凡的一年，充满了不确定性。但无论如何，本集团将上下一心，风雨同舟，共克时艰，戮力拼搏，尽快实现转亏为盈。 致谢 董事会感谢本集团之股东、客户、供应商、往来银行及专业顾问对本集团给予支持，本人并为本公司所有员工于本年度内尽忠职守作出贡献致谢。 杨文瑛 主席 香港，二零二二年八月三十一日 财务回顾 截至二零二二年上半年，本集团之收入为278,300,000港元（二零二一年上半年：384,500,000港元），其中来自手机及物联网终端及电子制造服务供应商业务（“主营业务”）之收入较二零二一年上半年减少29.0%至251,300,000港元（二零二一年上半年：353,900,000港元）。二零二二年上半年，来自物业租赁管理（“非主营业务”）之收入较二零二一年上半年减少11.7%至27,000,000港元（二零二一年上半年：30,600,000港元）。 本集团二零二二年上半年主营业务的毛损额13,800,000港元（二零二一年上半年：毛利额32,700,000港元）。主营业务之毛损率5.5%（二零二一年上半年：毛利率9.3%）,非主营业务的毛利率减少至92.2%（二零二一年上半年：96.7%）。二零二二年上半年本集团整体毛利率减少至4.0%（二零二一年上半年：16.2%）。 本集团录得之本公司拥有人应占亏损为324,900,000港元（二零二一年上半年：60,500,000港元）。二零二二年上半年之每股基本亏损为14.7港仙（二零二一年上半年：2.6港仙）。亏损的增加主要是由于以下因素引致： 亏损大幅增加的原因之一是自二零二二年三月中旬以来，中国部分地区（尤其上海）为应对冠状病毒(COVID-19)大流行采取强制限制措施，本集团的出货受到影响。由于本集团之总部位于上海，所以影响比较大。二零二二年上半年营业额及平均毛利率未能达到预期水平，研发开支、销售及分销成本及行政开支增加，以及人民币兑美元的汇率出现波动（汇率亏损约30,300,000港元），均导致亏损大幅增加。 二零二一年，新管理层制定了相当激进的发展计划，集团业务未来几年要有高速增长。为此二零二一年以来，集团加大了人力资源投入，从行业内引进许多非常专业、经验丰富的人才，充实本集团管理层及各部门。同时，为了适应现在中国内地高科技人才成本飞涨的现实情况，集团对部分现有员工提升了工资奖金，希望增加员工对集团的归属感和动力，努力为集团创造更多的利润。因此导致二零二二年上半年的研究及开发费用、销售及分销成本及行政开支均比二零二一年上半年有明显增长。为了应对全球经济的严峻形势，集团管理层已适时调整了管理架构优化各部门的人力资源配置，以降低费用并同时提高管理效率。 此外，董事会认为，手机及物联网终端业务及电子制造服务供应商业务的长期资产出现减值迹象，且在对有关资产进行减值评估后，已于二零二二年上半年对手机及物联网终端业务相关之无形资产、物业、厂房及设备及使用权资产计提减值亏损约76,900,000港元以及对若干应收款项作出减值亏损约12,800,000港元，此举亦导致亏损大幅增加。 核心业务的分类业绩 截至二零二二年六月三十日止六个月 截至二零二一年六月三十日止六个月 收入毛损毛损率收入毛利毛利率 手机及物联网 终端业务 233.5 (1.4) (0.6) 308.3 31.2 10.1 电子制造服务 供应商业务 17.8 (12.4) (69.5) 45.6 1.5 3.4 总计 251.3 (13.8) (5.5) 353.9 32.7 9.3 百万港元百万港元%百万港元百万港元% 手机及物联网终端业务 由于上海实行两个多月的静默管理，交通系统停滞、材料不能正常供应、与上下游合作伙伴无法当面交流、居家办公效率低等因素导致专项研发进度严重拖延，新、老项目的生产交付也大面积延迟，此业务二零二二年上半年的分类之收入较二零二一年上半年减少24.2%至233,500,000港元（二零二一年上半年：308,300,000港元）。本分类于二零二二年上半年录得之毛损率为0.6%（二零二一年上半年：毛利率10.1%）。于二零二二年上半年，ODM业务收入占本分类收入约89%（二零二一年上半年：94%）。 电子制造服务供应商业务 由于疫情影响，EMS工厂长期停产，加上报告期内两个主要的EMS业务客户的加工订单均出现不同程度的下滑，此业务的分类收入比去年同期减少61.0%至17,800,000港元，同时录得毛损率69.5%（二零二一年上半年：毛利率3.4%）。 流动资金、财务资源及资本结构 流动资金 于二零二二年六月三十日，本集团的银行结余及现金为187,900,000港元（二零二一年十二月三十一日：322,300,000港元），其中15.2%以美元持有，81.6%以人民币持有，其余则以港元持有；本集团的短期银行存款为301,900,000港元（二零二一年十二月三十一日：353,200,000港元），其中71.3%以美元持有，28.7%以人民币持有。于二零二二年六月三十日，本集团亦就其借贷抵押以人民币计值的银行存款为38,300,000港元（二零二一年十二月三十一日：16,100,000港元）。本集团拟以该等银行结余拨付本集团的营运资金及资本开支计划所需的资金。本集团已抵押若干银行存款作为获得银行借贷之担保。于二零二二年六月三十日，本集团之总银行借贷为133,200,000港元（二零二一年十二月三十一日：41,900,000港元），其中76.4%以人民币计值及23.6%以美元计值，该借贷全部以浮动利率计息及于一年内偿还。 营运效率 本集团主营业务之存货、应收贸易账款及票据、应付贸易账款及票据的周转期分别呈列如下： 二零二二年六月三十日 二零二一年 十二月三十一日 存货周转期 183 116 应收贸易账款及票据周转期 59 49 应付贸易账款及票据周转期 212 128 天天 受到新冠疫情的影响，本集团的出货受到影响，二零二二年上半年的存货周转期较二零二一年有所增加。 受到新冠疫情的影响，二零二二年上半年若干应收账款的还款时间表较二零二一年延迟，因此，二零二二年上半年的应收账款周转期较二零二一年有所增加。 受到新冠疫情的影响，二零二二年上半年若干应付账款的还款时间表已较二零二一年延迟。因此，二零二二年上半年的应付贸易账款及票据周转期有所增加。 于二零二二年六月三十日，流动比率（按流动资产对流动负债计算）为2.0倍（二零二一年十二月三十一日：2.6倍）。 本集团认为存货周转期、应收贸易账款及票据周转期、及应付贸易账款及票据周转期有助本集团瞭解存货变现能力的效率，销售与现金周转周期。透过审视周转天数将可改善本集团的营运效率。流动比率可帮助本集团瞭解其短期及长期偿债能力。 库务政策 本集团采纳审慎之库务政策。本集团之盈余资金主要存入声誉良好之银行作为定期及活期存款，以赚取利息收入。 本集团若干销售及购买存货以美元计值，另本集团若干应收贸易账款、应付贸易账款及银行结余以美元计值，本集团因此承受美元货币风险。于二零二二年上半年，本集团无使用任何金融工具作对冲用途，但在需要时会考虑签订不交割远期外汇合约抵销以美元计值的外汇风险。 资本结构 截至二零二二年六月三十日，本公司已发行2,238,547,300股每股面值0.10港元之普通股。 于二零二二年上半年，因一位雇员行使本公司构股权，本公司发行了1,050,000股每股面值0.10
