全球主要游戏市场表现:上周A股中信游戏指数下跌3.60%,跑赢上证指数0.56pct。国内市场方面,上周大陆市场手游下载量、净收入环比均有所上升;港澳台市场手游下载量、净收入环比均有所下降;主要海外市场中,美国市场手游下载量、净收入环比均有所下降;日韩市场手游下载量、净收入环比均有所下降;东南亚市场手游下载量、净收入环比均有所下降。 主要游戏公司的核心产品表现及新游跟踪: 1)腾讯大陆市场iOS端:上周下载量环比下降、净收入环比有所上升。核心游戏上周表现方面,《王者荣耀》下载量、净收入环比均有所下降;《和平精英》下载量环比有所下降,净收入环比有所上升。后续上线计划方面,自研动漫竞技手游《一拳超人:正义执行》预计于9月30日上线;三消休闲游戏《小猫爱消除》预计于11月1日上线; 2)腾讯出海市场iOS+Google Play端:上周下载量环比有所上升,净收入环比有所下降。核心游戏《PUBGM》下载量、净收入环比均有所上升。新游方面,代理完美世界的《幻塔》8月9日海外上线至9月18日以来合计录得下载量859万次,净收入4267万美元。 3)网易大陆市场iOS端:上周下载量、净收入环比均有所下降。核心游戏《梦幻西游》下载量、净收入环比均有所下降;《率土之滨》下载量环比有所上升,净收入环比有所下降。后续上线计划方面,自研体育竞技类游戏《绿茵信仰》于9月21日开启全平台公测。 4)网易出海市场iOS+Google Play端:上周下载量环比有所上升,净收入环比有所下降。核心游戏《荒野行动》下载量环比有所上升,净收入环比有所下降。 新游方面,自研《Lost Light(萤火突击)》8月31日海外上线至9月18日以来合计录得下载量29万次,净收入6万美元。 报告数据来源为第三方数据库Sensor Tower,经数据整理后呈现,不代表团队观点,具体数据以公司披露为准。周频数据时间区间为2021.08.30-2022.09.18,文中所使用“上周”指2022.09.12-2022.09.18,该时间段数据后续有变动可能。货币单位为美元,净收入口径计算方式为流水数据扣除渠道30%分成。除特殊标注外,各公司数据为全球iOS端与Google Play端的加总,但不包括国内安卓端及海外Facebook端。三七互娱,吉比特iOS国内渠道占比较低,因此数据对于公司整体运营的参考意义有限。 风险提示:游戏业务发展不及预期风险,政策监管趋严风险,行业竞争加剧风险,游戏公司技术性风险。 1.上周市场行情回顾 A股市场行情:上周A股中信游戏指数下跌3.60%,跑赢上证指数0.56pct。 重点上市公司市场表现如下: 表1:截至2022年9月20日收盘游戏行业重点公司市场表现 2.全球各大手游市场数据跟踪 2.1.国内手游市场数据 大陆市场手游iOS渠道收入及下载量:上周大陆市场手游下载量、净收入环比均有所上升。 图1:2021.08.30-2022.09.18国内手游iOS端下载量 图2:2021.08.30-2022.09.18国内手游iOS端净收入 港澳台市场手游收入及下载量:上周港澳台市场手游下载量、净收入环比均有所下降。 图3:2021.08.30-2022.09.18港澳台市场手游下载量 图4:2021.08.30-2022.09.18港澳台市场手游净收入 2.2.海外手游市场数据 美国市场手游收入及下载量:上周美国市场手游下载量、净收入环比均有所下降。 图5:2021.08.30-2022.09.18美国市场手游下载量 图6:2021.08.30-2022.09.18美国市场手游净收入 日韩市场手游收入及下载量:上周日韩市场手游下载量、净收入环比均有所下降。 图7:2021.08.30-2022.09.18日韩市场手游下载量 图8:2021.08.30-2022.09.18日韩市场手游净收入 东南亚市场手游收入及下载量:上周东南亚市场手游下载量、净收入环比均有所下降。 图9:2021.08.30-2022.09.18东南亚市场手游下载量 图10:2021.08.30-2022.09.18东南亚市场手游净收入 2.3.国内iOS渠道游戏分品类数据 动作类游戏:上周国内市场iOS渠道动作类游戏下载量约683万次,环比有所下降;扣除渠道分成后,净收入达9094万美元,环比有所上升。 图11:2021.08.30-2022.09.18国内动作类游戏iOS渠道下载量 图12:2021.08.30-2022.09.18国内动作类游戏iOS渠道净收入 休闲类游戏:上周国内市场iOS渠道休闲类游戏下载量约669万次,环比有所上升;扣除渠道分成后,净收入约1192万美元,环比有所上升。 图13:2021.08.30-2022.09.18国内休闲类游戏iOS渠道下载量 图14:2021.08.30-2022.09.18国内休闲类游戏iOS渠道净收入 角色扮演类游戏:上周国内市场iOS渠道角色扮演类游戏下载量约394万次,环比有所上升;扣除渠道分成后净收入约6488万美元,环比有所上升。 图15:2021.08.30-2022.09.18国内角色扮演类游戏iOS渠道下载量 图16:2021.08.30-2022.09.18国内角色扮演类游戏iOS渠道净收入 策略类游戏:上周国内市场iOS渠道策略类游戏下载量达到约383万次,环比有所上升;扣除渠道分成后,净收入约9414万美元,环比有所上升。 图17:2021.08.30-2022.09.18国内策略类游戏iOS渠道下载量 图18:2021.08.30-2022.09.18国内策略类游戏iOS渠道净收入 3.重点游戏公司数据跟踪 3.1.港股上市公司 腾讯大陆市场iOS端:上周下载量环比下降、净收入环比有所上升。 图19:2021.08.30-2022.09.18腾讯手游iOS端下载量(万次) 图20:2021.08.30-2022.09.18腾讯手游iOS端净收入(万美元) 核心游戏上周表现方面,《王者荣耀》国内iOS渠道下载量、净收入环比均有所下降;《和平精英》国内iOS渠道下载量环比有所下降,净收入环比有所上升。 图21:2021.08.30-2022.09.18王者荣耀国内iOS渠道下载量 图22:2021.08.30-2022.09.18王者荣耀国内iOS渠道净收入 图23:2021.08.30-2022.09.18和平精英国内iOS渠道下载量 图24:2021.08.30-2022.09.18和平精英国内iOS渠道净收入 《金铲铲之战》上周国内iOS端下载量环比有所下降,净收入环比有所上升; 《英雄联盟手游》上周国内iOS渠道下载量环比有所下降,净收入环比有所上升。 图25:2021.08.23-2022.09.18金铲铲之战国内iOS渠道下载量 图26:2021.08.23-2022.09.18金铲铲之战国内iOS渠道净收入 图27:2021.10.08-2022.09.18英雄联盟手游国内iOS渠道下载量 图28:2021.10.08-2022.09.18英雄联盟手游国内iOS渠道净收入 腾讯出海市场iOS+GooglePlay端:上周下载量环比有所上升,净收入环比有所下降。 图29:2021.08.30-2022.09.18腾讯手游出海iOS端+Google Play端下载量(万次) 图30:2021.08.30-2022.09.18腾讯手游出海iOS端+Google Play端净收入(万美元) 核心游戏《和平精英》下载量、净收入环比均有所上升。 图31:2021.08.30-2022.09.18和平精英出海iOS端+ Google Play端下载量 图32:2021.08.30-2022.09.18和平精英出海iOS端+ Google Play端净收入 新游方面,代理完美世界的《幻塔》8月9日海外上线至9月18日以来合计录得下载量859万次,净收入4267万美元。 图33:2022.08.09-2022.09.18幻塔出海iOS端+ Google Play端下载量 图34:2022.08.09-2022.09.18幻塔出海iOS端+ Google Play端净收入 网易大陆市场iOS端:上周下载量、净收入环比均有所下降。 图35:2021.08.30-2022.09.18网易手游iOS端+GooglePlay端下载量(万次) 图36:2021.08.30-2022.09.18网易手游iOS端+ Google Play端净收入(万美元) 上周核心游戏《梦幻西游》下载量、净收入环比均有所下降;《率土之滨》上周国内iOS下载量环比有所上升,净收入环比有所下降。 图37:2021.08.30-2022.09.18梦幻西游国内iOS端+Google Play端下载量 图38:2021.08.30-2022.09.18梦幻西游国内iOS端+ Google Play端净收入 图39:2021.08.30-2022.09.18率土之滨国内iOS端下载量 图40:2021.08.30-2022.09.18率土之滨国内iOS端净收入 网易出海市场iOS+GooglePlay端:上周下载量环比有所上升,净收入环比有所下降。 图41:2021.08.30-2022.09.18网易手游出海iOS端+GooglePlay端下载量(万次) 图42:2021.08.30-2022.09.18网易手游出海iOS端+ Google Play端净收入(万美元) 上周核心游戏《荒野行动》下载量环比有所上升,净收入环比有所下降; 《明日之后》上周下载量环比有所上升,净收入环比有所下降。 图43:2021.08.30-2022.09.18荒野行动出海iOS端+ Google Play端下载量 图44:2021.08.30-2022.09.18荒野行动出海iOS端+ Google Play端净收入 图45:2021.08.30-2022.09.18明日之后出海iOS端+ Google Play端下载量 图46:2021.08.30-2022.09.18明日之后出海iOS端+ Google Play端净收入 新游方面,自研《LostLight(萤火突击)》8月31日海外上线至9月18日以来合计录得下载量29万次,净收入6万美元。 图47:2022.08.31-2022.09.18LostLight出海iOS端+ Google Play端下载量 图48:2022.08.31-2022.09.18LostLight出海iOS端+ Google Play端净收入 IGG:公司上周下载量、净收入环比均有所下降。 图49:2021.08.30-2022.09.18IGG iOS端+Google Play端下载量(万次) 图50:2021.08.30-2022.09.18IGG iOS端+Google Play端净收入(万美元) 核心游戏表现方面,《LordsMobile》下载量环比有所上升,净收入环比有所下降;女性向产品《Time Princess》下载量环比有所上升,净收入环比有所下降。 图51:2021.08.30-2022.09.18Lords Mobile iOS端+Google Play端下载量 图52:2021.08.30-2022.09.18Lords Mobile iOS端+Google Play端净收入 图53:2021.08.30-2022.09.18Time Princess iOS端+Google Play端下载量 图54:2021.08.30-2022.09.18Time Princess iOS端+Google Play端净收入 心动网络:上周公司下载量环比有所下降,净收入环比有所上升。 图55:2021.08.30-202