【中信建投新能源 | 8月电车销量展望】预计新能源车批售#必超65万辆，大概率展

【中信建投新能源|8月电车销量展望】预计新能源车批售#必超65万辆，大概率展望68万+，环比增长10-14+% 未公布的重点车企预计： Tesla7.7万，环比+近5万，目前约仍有1万+库存可满足下个月冲量；BYD18万+，9月预计19万+； 当前公布的各家车企8月交付信息如下： 蔚来：10677辆，环比+6%，同比+82%；理想：4571辆，环比-56%，同比-52%；小鹏：9578辆，环比-17%，同比+33%； 哪吒：16017辆，环比+14%，同比+142%；零跑：12525辆，环比+4%，同比+179%； 广汽埃安：27021辆，环比+8%，同比+133%；极氪001：7166辆，环比+43%； 岚图：2429辆，环比+35%； 华为问界10045辆，环比+39%。 【上述公布数据的车企8月销量合计10.0万辆，环比+3%，同比+119%】 预计【8月上险量47-48万，零售52万+，+出口6-7万，渠道库存约3-5万，商用车3万，新能源车批售#65万-68万+】，环比增长10-14+%，#该数据超市场预期。 9月电车销量看70万+，BYD、Tesla扩产持续爬坡，新势力L9、G9、ET5、ES7，自主品牌SL03，海豹等新车的交付就能贡献纯增量。订单已逐步回暖，销量环比继续高增，碳酸锂价格走高已经印证需求 8月第三周开始除零跑、哪吒涨价依然对订单有影响外，其余大多车企订单已经周度环比改善，当前已处于订单拐点的右侧，旺季来临全年销量确定性走强。 上周碳酸锂成交价格有望突破52万，反馈出电车需求的旺盛。 当前电动车板块估值处于历史低位，历史上季度性销量超预期均会带来超额收益行情，我们判断数据的起量是当前电动车板块变盘的关键力量。