晨会纪要

晨会纪要 2022第（154）期发布日期：2022-08-25 投资咨询业务资格 证监发【2014】217号 商品指数每日市场跟踪 2022/8/252022/8/24 宏观指标涨跌涨跌幅/% 8:0015:00 中原期货研究所0371-68599135 0371-61732882 上证综指 道琼斯工业指数纳斯达克指数标普500 恒生指数 SHIBOR隔夜 美元指数 美元兑人民币(CFETS) 3,215.203,215.2000 32969.2332909.5959.6400.181 12431.5312381.3050.2300.406 4140.774128.7312.0400.292 19268.7419503.25-234.510-1.202 1.121.110.0131.172 108.62108.65-0.021-0.020 6.876.8700 公司官方微信 主力合约 COMEX黄金COMEX白银LME铜LME铝LME锌LME铅 外盘LME锡LME镍 ICE11号糖 ICE2号棉花CBOT大豆CBOT豆粕CBOT豆油CBOT玉米NYMEX原油 ICE布油 8:00 15:00 黄金 390.16 389.54 0.620 0.159 白银 4306.00 4310.00 -4.0 -0.093 铜 62530.00 63060.00 -530.0 -0.840 锌 25420.00 25495.00 -75.0 -0.294 铝 18910.00 19090.00 -180.0 -0.943 锡 197590.00 199390.00 -1800.0 -0.903 铅 15125.00 15080.00 45.0 0.298 镍 169150.00 170920.00 -1770.0 -1.036 铁矿石 714.00 716.00 -2.0 -0.279 螺纹钢 4087.00 4086.00 1.0 0.024 不锈钢 15435.00 15465.00 -30.0 -0.194 热轧卷板 4027.00 4008.00 19.0 0.474 硅铁 7786.00 7,786.00 0 0 锰硅 7298.00 7,298.00 0 0 金属主力合约 国内 2022/8/24 1761.10 19.00 8027.00 2426.50 3528.00 1966.00 24470.00 21480.00 18.03 114.13 1457.75 427.40 66.16 656.75 93.77 101.73 2022/8/25 2022/8/23 1,761.10 19.00 8,105.00 2,428.00 3,498.00 1,977.00 24,420.00 21,890.00 17.93 112.41 1,460.75 426.50 66.98 655.75 93.77 100.15 2022/8/24 涨跌 0 0 -78.0 -1.50 30.0 -11.0 50.0 -410.0 0.10 1.720 -3.0 0.90 -0.820 1.0 0 1.580 涨跌 涨跌幅/% 0 0 -0.962 -0.062 0.858 -0.556 0.205 -1.873 0.558 1.530 -0.205 0.211 -1.224 0.152 0 1.578 涨跌幅/% 化工 国内 农产品 国内 主力合约 焦煤焦炭动力煤 天然橡胶20号胶塑料 聚丙烯PP(PTA)PVC 沥青甲醇乙二醇苯乙烯尿素玻璃原油燃油纯碱纸浆LPG 主力合约 黄大豆1号黄大豆2号豆粕 菜粕豆油菜籽油棕榈油鲜鸡蛋白砂糖黄玉米 玉米淀粉一号棉花棉纱 苹果红枣花生 2022/8/25 8:00 1970.00 2609.50 868.20 12700.00 10095.00 7638.00 7716.00 5630.00 6362.00 3979.00 2534.00 4089.00 8158.00 2286.00 1473.00 740.50 3326.00 2420.00 6608.00 5716.00 2022/8/25 8:00 5901.00 5220.00 3833.00 2985.00 9918.00 11296.00 8616.00 4186.00 5523.00 2745.00 3001.00 14995.00 24345.00 9113.00 11990.00 9412.00 2022/8/24 15:00 1948.00 2589.50 870.00 12705.00 10115.00 7605.00 7675.00 5674.00 6357.00 3908.00 2529.00 4084.00 8270.00 2,286.00 1473.00 734.10 3318.00 2365.00 6550.00 5667.00 2022/8/24 15:00 5925.00 5252.00 3882.00 3019.00 10020.00 11406.00 8724.00 4,186.00 5513.00 2755.00 3011.00 14995.00 24445.00 9,113.00 11,990.00 9,412.00 涨跌 22.0 20.0 -1.80 -5.0 -20.0 33.0 41.0 -44.0 5.0 71.0 5.0 5.0 -112.0 0 0 6.40 8.0 55.0 58.0 49.0 涨跌 -24.0 -32.0 -49.0 -34.0 -102.0 -110.0 -108.0 0 10.0 -10.0 -10.0 0 -100.0 0 0 0 涨跌幅/% 1.129 0.772 -0.207 -0.039 -0.198 0.434 0.534 -0.775 0.079 1.817 0.198 0.122 -1.354 0 0 0.872 0.241 2.326 0.885 0.865 涨跌幅/% -0.405 -0.609 -1.262 -1.126 -1.018 -0.964 -1.238 0 0.181 -0.363 -0.332 0 -0.409 0 0 0 宏观要闻 1、国务院常务会议部署稳经济一揽子政策的19项接续政策措施，加力巩固经济恢复发展基础。 其中包括：增加3000亿元以上政策性开发性金融工具额度，依法用好5000多亿元专项债结存限额；持续释放贷款市场报价利率改革和传导效应，降低融资成本；核准开工一批基础设施等项目；出台措施支持民营企业、平台经济发展；允许地方“一城一策”运用信贷等政策，合理支持刚性和改善性住房需求；支持中央发电企业等发行2000亿元债券，再发放100亿元农资补贴。 2、光伏行业又一重磅文件出台。针对近期光伏行业出现阶段性供需错配、部分供应链价格剧烈震荡等情况，个别环节出现囤积居奇等苗头，工信部等三部门联合发布通知，对光伏产业优化布局、鼓励创新进步、深化全链合作、支持协同发展，稳定产业供需等方面进行规划和管理，促进光伏产业链供应链协同发展。 3、国际油价全线上涨，美油10月合约涨1.74%，报95.37美元/桶。布油11月合约涨1.51%， 报101.73美元/桶。分析人士称，油价上涨主要因欧佩克+考虑减产引发的供应担忧，目前欧佩 克+日产量已经比目标少了290万桶/日。随着美国飓风季节临近，全球石油供应或遭遇更多打击。 4、全国政协十三届常委会第二十三次会议闭幕，会议以“坚持实施就业优先政策”为主题协商议政。全国政协领导人强调，有关方面要加强前瞻研究和战略谋划，积极应对产业技术变革、人口老龄化对就业的长远影响，通过全面提升劳动力技能素质等办法缓解结构性就业矛盾，引导人们树立正确的职业观、就业观、择业观，为就业长期稳定发展打牢基础。 5、国家能源局回应能源保供热点话题表示，将完善产供储销体系，增强持续稳定供应和风险管控能力，实现煤炭供应安全兜底、油气核心需求依靠自保、电力供应稳定可靠。下一步，将继续应对好川渝地区极端高温和干旱灾害，确保电力有序供应。预计下半年，能源消费将继续呈现持续增长态势，国家能源局将继续全力以赴做好迎峰度夏、迎峰度冬能源电力保供，坚决防止“拉闸限电”，确保经济社会发展和人民生产生活的用能用电需求。 6、山西省发改委倡议成立山西省氢能产业联盟，旨在发挥山西省氢源富集、应用场景丰富和整车制造优势，推进氢能在交通、储能、工业等领域规模化应用，探索氢能产业商业化路径。 7、美国7月全国地产经纪商协会（NAR）二手房签约指数环比下降1%，为今年以来第六次下降，达到疫情爆发以来的最低水平，较高的房贷利率让潜在买家望而却步。 8、国家石油天然气基础设施重点项目-董东原油管道成功投产，这是“十四五”期间我国投产的首条1500万吨输量级输油管道，对满足山东省、长江中下游地区经济发展能源需要，优化我国中东部地区供能结构具有重要意义。 新闻来源：陆家嘴财经早餐 主要品种晨会观点 1）农产品 油脂 消息面，据印尼贸易部长，印度尼西亚将棕榈油出口税豁免延长至10月31日。 据马来西亚棕榈油协会（MPOA）发布的数据，马来西亚8月1-20日棕榈油产量预估增16.18%，其中马来半岛增11.87%，马来东部增24.81%，沙巴增33.36%，沙捞越增4.66%。现货市场，8月24日，关注资金情绪变化，24度棕榈油，天津p2209+900、（9月船期）p2301+420，日照9960/p2209+1100，华东p2209+1000、（9月船期）p2301+300，广东p2209+1150、（9月船期）p2301+240。一级豆油基差持稳，天津Y2301+950，日照Y2301+890、（9-10月）Y2301+840，华东Y2301+910、（9-10月）Y2301+950，广东Y2301+820。美豆产区降雨预计增加，加上棕榈油的后期大量到港，油脂市场有回调压力，关注美豆天气变化影响。 花生 24日，花生期货主力合约PK210以9394开盘，最高9426，9412收盘，成交量 62123手，持仓量84531手，持仓较昨日增815手。整体来看，陈花生销售进入尾声，陈米上货量有限，价格坚挺；多数油厂停收或无到货，个别油厂以执行前期进口米合同为主；进口米，库存不多，执行订单为主。新部分地区新米少量上市，河南产区目前新米上货量仍处于低位，货源供应偏紧，主流交易价格维持偏强上涨态势，目前河南产区新白沙通货米价格在5.30-5.5元/斤，询价增多。现货市场有望受节日需求支撑及春米供应量有限影响，较为强势，当前离期货+保险资金进场仍有时日，期货盘面短期有望震荡反弹。 鸡蛋 今日全国继续上涨，产区4.9-5.1，销区5.1-5.2。目前的核心驱动就是需求，北方明显降温利好质量支撑蛋价，连续小涨突破前高，市场节日需求和开学备货需求正旺，继续支撑蛋价维持高价稳定。供应方面变化不大，淘汰鸡价格整体稳定，延淘仍旧维持。上周期货反弹后整体维持震荡，近强远弱，但是盘面短暂的反弹后开始反应节后预期，增仓震荡，多单暂时离场观望，关注JD15正套。 苹果 近期整体市场基本面变化不大，利多的来源于节日消费备货，旧作库存偏低，新作砍树+坐果套袋偏少存在中长期偏多逻辑支撑强，目前处于关键生长期，早熟苹果价格高位对盘面短期形成新的利多，但是市场做多资金谨慎，盘面目前处于高位9000- 9500区间偏强震荡，目前我们对苹果维持近强远弱，高位震荡偏强对待，能否进一步向上突破等待市场新交易逻辑和驱动的出现。 红枣 销区市场货源供应较充足，目前走货情况一般，好货卖家要价坚挺，一般货随行交易，部分客商开始中秋备货，但走货速度提振不太明显，以质论价，成交看货定价为主。新疆产区剩余货源不多，目前受疫情管控影响，外来拿货客商不多，交易清淡。沧州市场今日仍有一定量的到货，但市场临时关闭，商户多在市场路边摆摊，整体交易氛围不甚