投中统计：7月募资市场再度降温，投资规模环比上升7%

投中统计： 7月募资市场再度降温投资规模环比上升7% www.chinaventure.com.cn 投中研究院 2022.08 1 01/ VC/PE市场募资分析 •2022年7月新设基金环比下降近两成，同比再度减少，554家机构参与基金新设，活跃度降低。 •广东省新设基金数量逆势突围。 •百亿基金频频设立，S基金再获资本关注。 •本月重点完成募集案例。 Copyright©投中信息 2 www.cvinfo.com.cn 新设基金环比下降近两成554家机构参与新设 2022年7月，中国VC/PE市场新成立基金数量共计658支，同比减少超 三成，环比收缩17.96%，结合总体情况来看，募资市场仍然低迷。 本期，共554家机构参与新设基金，设立多支基金的机构占比12%，较以往大幅减少。其中青松资本、基石资本、中天汇富、武岳峰科创等机构较为活跃，新设基金均在3支以上。 30.36% 33.00% 1.04% 32.92% -21.99% -12.16% -21.80% -26.55% -29.89% -17.96% -36.83% ， 87.64% 2021年7月-2022年7月新成立基金数量及环比变化趋势 100.17% 658 802 603 821 1171 585 926 1187 893 685 876 867 987 21-78910111222-1234567 新成立基金数量（支）环比变化 数据来源：CVSource投中数据投中研究院，2022.08 2022年7月新成立不同支数的机构数量分布 9%2% 88% 1% 1支 2支 3支 4支及以上 数据来源：CVSource投中数据投中研究院，2022.08 3 Copyright©投中信息www.cvinfo.com.cn 广东省新设基金数量拔得头筹 2022年7月，广东省新设基金164支，领先全国，其中深圳市新设 基金83支，省级、市级排名下均大幅超越其余地区。不同以往的是，浙江省本期新设基金数量脚步明显放缓，退居二线。 本期广东省募资市场尤为活跃，吸引多家上市公司、引导基金等参与其中，新设立广东品牌创投基金、华山科创天使基金等多支亿元级基金备受瞩目。 2022年7月新成立基金地区Top15（省级） 180 160 140 120 100 80 60 40 20 0 广东浙江山东江苏江西安徽福建湖北湖南河南海南北京天津上海重庆 数据来源：CVSource投中数据投中研究院，2022.08 2022年7月新成立基金地区Top15（市级） 90 80 70 60 50 40 30 20 10 0 深圳九江嘉兴青岛淄博广州珠海芜湖武汉苏州无锡杭州厦门宁波新余 数据来源：CVSource投中数据投中研究院，2022.08 4 Copyright©投中信息www.cvinfo.com.cn 百亿基金频频设立S基金再度火热 本期新设基金多为人民币基金，且规模多为百亿级；而从投资方向来看，基金主要聚集于基础设施及能源等领域。值得注意的是，本期有两支S基金同时新设。 2022年7月中国VC/PE市场重点新设主题基金一览 基金名称 管理机构 募集规模 投资策略 普洛斯中国收益基金V 普洛斯 50亿美元 用于投资2013年成立的普洛斯中国物流开发基金一期旗下资产。 河南濮阳氢能产业发展投资基金 未披露 不低于200亿元 用于濮阳支持氢能产业发展。 KKR亚洲新一代科技成长基金 KKR 10-15亿美元 专注于亚洲的技术增长基金。 上海引领接力S基金 上海孚腾私募基金管理有限公司 100亿元首期30亿元 未披露 IDG资本（徐州）S基金 IDG资本 100亿元 重点关注清洁能源及技术、双碳经济等能源领域，以及智能制造、半导体、消费和服务、大健康等多领域产业。 吉安市井冈山经开区产业投资引导基金 未披露 100亿元 引导基金主要采取“1+N”母子基金模式运作，主要围绕井冈山经开区高质量发展规划和“1+3”主导产业开展投资活动，重点投向井冈山经开区高端装备与智能制造产业、新一代电子信息技术、新能源与新材料产业、节能环保产业、生物医药大健康产业、数字经济等战略性新兴产业、相关主导产业中的新引进重大项目、“老树发新枝”重大项目等。 滨州新能源产业投资基金 滨州国投国富私募基金管理有限公司 超100亿元 重点投向源网荷储项目、集中式储能电站项目。 农发基础设施基金有限公司 未披露 100亿元 重点投向交通水利能源等网络型基础设施、产业升级基础设施、城市基础设施、农业农村基础设施、国家安全基础设施等五大基础设施建设重点领域。 闽西南发展投资基金 中交基金 100亿元首期50亿元 主要用于投资闽西南五市的产业项目和基础设施建设项目，可投资于子基金，也可进行项目直投。 九江市现代产业高质量发展引导基金 未披露 100亿元 未披露 数据来源：CVSource投中数据投中研究院，2022.08 5 Copyright©投中信息www.cvinfo.com.cn 重点完成募集案例 2022年7月，完成募集基金数量上涨，多家头部机构参与其中，本期募集完成基金涉及多领域、多地域、多币种。光速创投本期同时完成四只基金新设，均为美元基金。凯辉基金本期完成创新基金三期10亿欧元的募集。 2022年7月中国VC/PE市场重点完成募集案例 基金名称 管理机构 募集规模 投资方向 启明创投八期美元基金 启明创投 25亿美元 （超募） 专注于科技及消费、医疗健康两大领域的早期和成长期投资。 启明创投七期人民币基金 启明创投 47亿元 （首关） 光速后期全球基金 光速创投 23.6亿美元 未披露 LightspeedVenturePartnersXIV-B(Ignite),L.P. 光速创投 22.6亿美元 用于美国的成长期投资。 LightspeedVenturePartnersXIV-A(Inception),L.P. 光速创投 19.8亿美元用以支持美国的早期阶段投资。 光速印度四期基金 光速印度 5亿美元 未披露 凯辉创新基金三期 凯辉基金 基金主要专注A、B轮到成长期的项目，主要投向大消费、企业软 10亿欧元件、人工智能、普惠金融科技、数字健康、智慧出行、新一代ToC网络、绿色科技等领域。 基金主要涉及零售消费、金融科 7亿美元 技、内容和媒介创新、Web3及 BAICapitalFundI,L.P. BAI资本 （首关） 元宇宙探索等领域，同时关注前沿科技及底层技术，新能源汽车与自动驾驶等。 尚颀山高新动力基金 尚颀资本 8亿元（首关） 基金投资领域以汽车产业链为主重点关注汽车新能源领域（包括驱动电机、动力电池）、氢燃料电池产业链等领域。 川流二期新材料基金 川流投资 5.67亿元 （首关） 投资方向为材料及化学科技等领域，挖掘具备技术壁垒、创新能力与快速增长潜力的新材料企业进行投资。 数据来源：CVSource投中数据投中研究院，2022.08 6 Copyright©投中信息www.cvinfo.com.cn 02/ VC/PE市场投资分析 •2022年7月，VC/PE市场投资数量再度走低，规模小幅回升，整体进展缓慢。 •IT及信息化作为目前市场发展的基础，关注度只增不减。 •VC/PE投资轮次和地域情况。 •资本出手两极分化，成长期项目融资难。 •重点融资案例TOP10 Copyright©投中信息 7 www.cvinfo.com.cn VC/PE市场投资进程缓慢 2022年7月，投资案例数量489起，环比下降10%，同比下降近两成；投资规模143.43亿美元，环比提升7%，同比增降幅缩小。大额案例的明显增加下，本期交易均值在今年以来首次同比持平。 从数据整体来看，进入2022年以来中国VC/PE市场波动起伏明显加大，自今年年初融资规模断崖式下跌后，疫情等因素不断叠加，使得市场恢复进度缓慢。 2021年7月-2022年7月中国VC/PE市场投资情况 703 602612604 517 648 294.67 527 430 600 469 393 544 489 143.43 133.78 63.03 106.82 128.53 151.38 145.24 209.69 175.45 216.67 236.05 176.19 21-78910111222-1234567 投资总规模（亿美元）投资案例数量（起） 数据来源：CVSource投中数据投中研究院，2022.08 2021年7月-2022年7月中国VC/PE市场投资均值情况 -17.73% -20.21% -24.60% -32.85% -47.40% -64.00% 41.92 0.22% 32.36 33.94 35.87 38.57 29.33 29.27 24.59 30.64 16.04 26.30 22.78 30.26 21.42 31.58 35.20 42.32 27.56 32.45 1月2月3月4月5月6月7月8月9月10月11月12月 2021年单笔投资均值（百万美元）2022年单笔投资均值（百万美元）同比增幅 数据来源：CVSource投中数据投中研究院，2022.08 8 Copyright©投中信息www.cvinfo.com.cn IT及信息化项目持续领跑 2022年7月，IT及信息化项目获投数量首屈一指，案例数量123起，作为唯一获投项目上百起的行业，该领域融资规模也遥遥领先，达到38.12亿美元。而在活跃行业的前十位中，仅有IT及信息化、区块链、能源及矿业、化学工业领域保持同比上升的趋势。其中，能源及矿业项目更为吸金，获投规模为37.63亿美元，仅次于IT及信息化。 疫情时代，数字经济高速发展，各地方同时加大力度推动“硬科技”“新兴产业”等重点方向，IT及信息化作为其中不可或缺的一环，承担起VC/PE投资市场中的领头羊作用。 IT及信息化 123(14%↑) 3812.11(106%↑) 30.99(81%↑) 2022年7月中国VC/PE市场各行业投资同比情况 行业 案例数量（起） 交易规模（$M） 单笔规模 医疗健康 制造业 人工智能 83(34%↓) 80(16%↑) 31(16%↓) 2062.2(52%↓) 970.14(59%↓) 496.57(60%↓) 24.85(28%↓) 12.13(65%↓) 16.02(52%↓) 消费升级27(59%↓)210.62(86%↓)7.80(66%↓) 区块链 24(100%↑) 169.29(76%↑) 7.05(12%↓) 互联网24(51%↓)212.95(88%↓)8.87(75%↓) 化学工业 13(63%↑) 422.03(90%↑) 32.46(17%↑) 能源及矿业 16(45%↑) 3762.65(734%↑) 235.17(473%↑) 企业服务13(35%↓)36.68(91%↓)2.82(86%↓) 汽车行业12803.1466.93 金融 公用事业文化传媒 7 7 6 378.57 710.46 16.72 54.08 101.49 2.79 农林牧渔 4 38.75 9.69 生活服务631.245.21 旅游业 房地产 电信及增值服务 2 2 2 32.5 89.07 13.36 16.25 44.54 6.68 运输物流251.8325.92 VR/AR2105.00 体育 1 4.44 4.44 教育培训166.00 建筑建材 1 1.5 1.50 数据来源：CVSource投中数据 投中研究院，2022.08 9 Copyright©投中信息www.cvinfo.com.cn VC/PE投资轮次和地域情况 本期获投项目中，近四成为A轮融资，案例数量182起，融资事件下C轮交易规模最多，达到24.07亿美元。市场整体降温情况下，