中国人寿：中国人寿2022年第一季度报告

中国人寿保险股份有限公司2022年第一季度报告 1 证券代码：601628 证券简称：中国人寿 中国人寿保险股份有限公司 2022年第一季度报告 重要内容提示  本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本季度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。  本公司2022年第一季度报告所载财务资料根据中国企业会计准则编制，且未经审计。 合并财务报表中归属于母公司股东的净利润和归属于母公司股东的股东权益数据与国际财务报告准则下有关数据并无差异。  本公司法定代表人（代行职责）袁长清先生1、主管财务工作的副总裁黄秀美女士、总精算师利明光先生及财务机构负责人胡锦女士声明：保证本季度报告中财务报告的真实、准确、完整。 一、主要财务数据 （一）主要会计数据和财务指标 币种：人民币 项目 本报告期末 上年度末 本报告期末比上年度末 增减变动幅度 资产总计（百万元） 4,915,845 4,891,085 0.5% 归属于母公司股东的股东权益合计（百万元） 465,108 478,585 -2.8% 1 2022年1月13日，本公司第七届董事会第六次会议推举非执行董事袁长清先生代为履行董事长及法定代表人职责，自董事会决议通过之日起至新任董事长任职生效之日止。本报告后文如涉及相关表述，亦同。 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 中国人寿保险股份有限公司2022年第一季度报告 2 项目 本报告期 上年同期1 本报告期比上年同期增减变动幅度 调整前 调整后 调整后 营业收入（百万元） 343,777 373,458 373,484 -8.0% 归属于母公司股东的净利润（百万元） 15,178 28,589 28,585 -46.9% 扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润（百万元） 15,206 28,639 28,635 -46.9% 经营活动产生的现金流量净额（百万元） 174,337 161,232 161,229 8.1% 每股收益（基本与稀释）2 （元/股） 0.54 1.01 1.01 -46.9% 加权平均净资产收益率（%） 3.22 6.23 6.23 下降3.01个百分点 注： 1.因2021年发生同一控制下企业合并，本报告2021年一季度财务数据已经重述。 2.在计算“每股收益（基本与稀释）”的变动比率时考虑了基础数据的尾数因素。 （二）非经常性损益项目和金额 单位：人民币百万元 非经常性损益项目 本报告期 非流动资产处置损益 11 计入当期损益的政府补助 18 对外捐赠 - 除上述各项之外的其他营业外收支净额 (63) 所得税影响数 8 少数股东应承担的部分 (2) 合计 (28) 说明：本公司作为保险公司，投资业务（保险资金运用）为主要经营业务之一，非经常性损益不包括持有以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益。 中国人寿保险股份有限公司2022年第一季度报告 3 （三）主要会计数据、财务指标发生变动的情况、原因 项目 增减变动幅度 主要原因 归属于母公司股东的净利润 -46.9% 受当期权益市场波动以及2021年同期基数较高的综合影响，投资收益同比下降 扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润 -46.9% 每股收益（基本与稀释） -46.9% 本报告期归属于母公司股东的净利润同比下降 加权平均净资产收益率 下降3.01个百分点 二、股东信息 截至报告期末的普通股股东总数及前十名股东持股情况表 报告期末股东总数 A股股东：150,895户 H股股东：25,301户 前十名股东持股情况 单位：股 股东名称 股东性质 持股 比例 期末持股数量 持有有限售条件股份数量 质押或冻结的股份数量 中国人寿保险（集团）公司 国有法人 68.37% 19,323,530,000 - - HKSCC Nominees Limited 境外法人 25.93% 7,328,208,045 - - 中国证券金融股份有限公司 国有法人 2.51% 708,240,246 - - 中央汇金资产管理有限责任公司 国有法人 0.41% 117,165,585 - - 香港中央结算有限公司 境外法人 0.17% 49,369,523 - - 国信证券股份有限公司－方正富邦中证保险主题指数型证券投资基金 其他 0.08% 23,045,983 - - 汇添富基金－工商银行－汇添富－添富牛53号资产管理计划 其他 0.05% 15,015,845 - - 中国工商银行－上证50交易型开放式指数证券投资基金 其他 0.04% 11,521,704 - - 李卓 境内自然人 0.04% 10,233,133 - - 中国人寿保险股份有限公司2022年第一季度报告 4 中国国际电视总公司 国有法人 0.04% 10,000,000 - - 注： 1.HKSCC Nominees Limited 为香港中央结算（代理人）有限公司，其所持股份为代香港各股票行客户及其他香港中央结算系统参与者持有。因香港联合交易所有限公司有关规则并不要求上述人士申报所持股份是否有质押及冻结情况，因此HKSCC Nominees Limited 无法统计或提供质押或冻结的股份数量。 2.汇添富基金－工商银行－汇添富－添富牛53号资产管理计划的资产托管人以及中国工商银行－上证50交易型开放式指数证券投资基金的基金托管人均为中国工商银行股份有限公司。除此之外，本公司未知前十名股东间是否存在关联关系，也未知其是否属于《上市公司收购管理办法》中规定的一致行动人。 三、季度经营分析 2022年以来，我国经济运行总体保持在合理区间，但国内外环境复杂性不确定性加剧、有的超出预期，国内疫情近期多发，新的下行压力进一步加大，行业发展增速进一步放缓。本报告期内，本公司紧紧围绕高质量发展要求，积极应对各项挑战，稳健推进各项工作，市场领先地位稳固。一是业务发展持续承压，但呈现稳中向好态势。受新冠肺炎疫情影响，保险消费需求难以充分释放，公司新单业务发展持续承压，但业务结构有所优化。2022年第一季度，公司实现保费收入2人民币3,150.11亿元，同比下降2.7%。其中，新单保费为人民币1,008.95亿元，同比下降1.5%；续期保费达人民币2,141.16亿元，同比下降3.3%。首年期交保费为人民币653.66亿元，同比下降4.3%，下降幅度较2021年同期改善明显；十年期及以上首年期交保费为人民币191.06亿元，十年期及以上首年期交保费占首年期交保费的比重稳中有升。短期险保费达人民币347.43亿元，同比增长3.5%。2022年第一季度，新业务价值同比下降14.3%。退保率3为0.28%，同比下降0.10个百分点。二是销售队伍坚持提质稳量。公司始终坚持有效队伍驱动业务发展，不断强化优增优育，加强基础管理，推进销售队伍向专业化、职业化、数字化转型。截至本报告期末，本公司总销售人力84.6万人，其中，个险销售人力78万人，季度环比队伍规模略有下降，质态指标保持平稳，队伍基础总体稳固。三是多措并举，平衡资产短期波动与长期投资布局。截至本报告期末，本公司投资资产达人民币47,176.81亿元。2022年第一季度，国内利率水平仍处于低位，权益市场出现较大回撤，公司投资收益承压。公司坚持长期投资、稳健投资、价值投资的理念，适当调整长久期资产配置节奏，增配中短期固收品种缓解配置压力；把握权益市场中长期配 2 保费收入与合并利润表中的保险业务收入口径一致。 3 退保率=当期退保金/(期初寿险、长期健康险责任准备金余额+当期寿险、长期健康险保费收入) 中国人寿保险股份有限公司2022年第一季度报告 5 置机会，稳健开展长期布局。2022年第一季度，本公司实现总投资收益4人民币445.58亿元，简单年化总投资收益率5为3.88%；净投资收益6为人民币458.14亿元，同比增长10.7%，简单年化净投资收益率7为4.00%。四是偿付能力持续保持较高水平。自编报2022年第1季度偿付能力季度报告起，保险业执行《保险公司偿付能力监管规则(II)》（“二期规则”）。二期规则下，截至本报告期末，本公司核心偿付能力充足率达176.39%，综合偿付能力充足率达247.60%，核心资本和总体资本充足，偿付能力持续保持较高水平。在《保险公司偿付能力监管规则（第1号－第17号）》（“一期规则”）下，经模拟计算，截至本报告期末，本公司核心偿付能力充足率为241.70%，综合偿付能力充足率为249.95%。 2022年第一季度，受当期权益市场波动以及2021年同期基数较高的综合影响，投资收益同比下降，本公司归属于母公司股东的净利润为人民币151.78亿元，同比下降46.9%。 面对复杂严峻的外部环境和多重挑战，下一步，本公司将牢牢把握稳中求进工作总基调，坚守保险本源，持续深化供给侧改革，努力推动业务平稳发展，大力深化改革创新，不断优化运营服务，持续强化消费者权益保护，切实加强风险防控，坚定不移推进公司高质量发展。 4 总投资收益=净投资收益+投资资产买卖价差收益+公允价值变动损益－投资资产资产减值损失 5 总投资收益率=[(总投资收益－卖出回购金融资产款利息支出)/((上年末投资资产－上年末卖出回购金融资产款+期末投资资产－期末卖出回购金融资产款)/2)]/90×365 6 净投资收益主要包含债权型投资利息收入、存款利息收入、股权型投资股息红利收入、贷款类利息收入、投资性房地产净投资收益、对联营企业和合营企业的投资收益等。 7 净投资收益率=[(净投资收益－卖出回购金融资产款利息支出)/((上年末投资资产－上年末卖出回购金融资产款+期末投资资产－期末卖出回购金融资产款)/2)]/90×365 中国人寿保险股份有限公司2022年第一季度报告 6 四、季度财务报表 2022年3月31日资产负债表（未经审计） （除特别注明外，金额单位为人民币百万元） 资产 2022年3月31日 2021年12月31日 2022年3月31日 2021年12月31日 本集团 本集团 本公司 本公司 资产： 货币资金 82,882 60,875 75,827 53,591 以公允价值计量且其变动计入 当期损益的金融资产 189,408 206,764 98,924 120,184 买入返售金融资产 42,241 12,915 21,951 3,463 应收利息 48,768 50,801 46,758 49,583 应收保费 53,355 20,361 53,355 20,361 应收分保账款 516 485 516 485 应收分保未到期责任准备金 1,016 823 1,016 823 应收分保未决赔款准备金 521 412 521 412 应收分保寿险责任准备金 688 636 688 636 应收分保长期健康险责任准备金 4,206 4,274 4,206 4,274 其他应收款 15,334 25,667 11,805 21,347 贷款 665,814 666,087 647,927 646,998 定期存