收入利润平稳增长，WiNEX推广正迎来拐点

卫宁健康（300253.SZ）发布三季报，收入利润平稳增长，WiNEX推广正迎来拐点。1-9月实现收入17.6亿元，同比增长28.6%，归母净利2.6亿元，同比增长27.7%。WiNEX自发布以来，经历种子用户试点-小范围试点-小范围推广阶段，产品成熟度、客户认可度、实施经验积累方面都取得较好进展。截至3季度末，落地医院数已达140家，验证了我们此前对公司WiNEX产品进入增长拐点的判断。预计21-23年EPS为0.29/0.42/0.61元，给予买入评级。