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2021年中期,电子行业景气度持续上行,光学/软板/射频等成长性赛道值得重点关注。苹果引领消费电子行业,一体化制造平台型企业成为重要合作伙伴。光学赛道创新不断,汽车电子拓宽赛道空间,VR/AR市场快速发展。半导体产业链核心资产有望迎来黄金发展期,供需错配带动景气度持续上行。供需错配驱动元件涨价潮,国产厂商积极扩产抢占日韩台份额。面板涨价持续超预期,长周期看供需格局向好。