21Q1归母净利润同增275%超预期，业绩持续改善，行业市占率有望持续提升

绝味食品发布2021年一季报，实现营业收入15.1亿元，同比增长41.22%，归母净利润2.4亿元，同比增长274.69%。2021Q1的毛利率为34.49%，同增4.81pct，净利率为15.42%，同增9.58pct。公司20年开店节奏加速，市占率持续提升，全年新增341家门店。供应链方面，实现300-500公里半径内的每日新鲜配送，持续全国各区域深度覆盖、渠道精耕。预计2021-2022年归母净利润在10.5亿/13亿，对应PE 50X/40X，维持“买入”评级。