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“十四五”的细节之三:迈向数字乡村2.0,困难与增量何在?

2020-11-18陈至奕、孙金霞、王仲尧东方证券野***
“十四五”的细节之三:迈向数字乡村2.0,困难与增量何在?

东方证券股份有限公司经相关主管机关核准具备证券投资咨询业务资格,据此开展发布证券研究报告业务。 东方证券股份有限公司及其关联机构在法律许可的范围内正在或将要与本研究报告所分析的企业发展业务关系。因此,投资者应当考虑到本公司可能存在对报告的客观性产生影响的利益冲突,不应视本证券研究报告为作出投资决策的唯一因素。 有关分析师的申明,见本报告最后部分。其他重要信息披露见分析师申明之后部分,或请与您的投资代表联系。并请阅读本证券研究报告最后一页的免责申明。 专题报告 【宏观经济·证券研究报告】 宏观经济 “十四五”的细节之三:迈向数字乡村2.0,困难与增量何在? 研究结论  乡村振兴与数字中国都是“十四五”的重要主题。《中共中央关于制定国民经济和社会发展第十四个五年规划和二〇三五年远景目标的建议》(下称“十四五”规划建议)指出“坚持把解决好‘三农’问题作为全党工作重中之重,走中国特色社会主义乡村振兴道路,全面实施乡村振兴战略”,以及“坚定不移建设制造强国、质量强国、网络强国、数字中国......推动数字经济和实体经济深度融合”。我们认为,数字乡村作为三农、数字化发展、内需等发力方向的共同交集,在下一个五年将被重点布局。  互联网是联通城乡的另一条高速公路,对农村共享全国市场起着关键作用。尽管过去几年尤其是“四好农村路”被提出之后,农村公路的覆盖已经达到了较高水平,但由于农产品高运输成本(如水果、蔬菜)、同质化(如农村手工业品)的特点,城乡之间的市场一体化瓶颈始终存在,同时农村容纳的就业有限,产品附加值不高,青壮劳动力进城务工使得农村地区缺乏内生的改善动力,非农村传统基建所能解决。  数字乡村有哪些优势?(1)打造特色产业,让农村创造更多“附加值”;(2)树立起抱团发展的意识,克服分散化;(3)农村地区空心化普遍存在,缺乏就业的乡村难以振兴,而电子商务带来的“就地城镇化”提供了一个解决“城乡发展不平衡、乡村发展不充分”的选择;(4)网络赋予了农户直接与终端消费者面对面的机会,有利于生产商从终端需求中找到产品升级的方向,让多样化、高标准的需求来引领产业升级。  我们认为,数字乡村的事业已非白纸,当前,资金不足且缺乏良好供应链的网店成功的概率正在变小,白手起家的后起之秀必须拥有独特的竞争优势,可以说农村+互联网已经进入高成本、规模化、专业化的数字乡村2.0阶段,具体来看:(1)维持增长,但受制于基数以及营销成本的高企,目前增速呈放缓态势;(2)产品附加值提高,不“实用”的产品也有增长空间;(3)大量营销费用已成为网店成功的必要非充分条件。与此同时,固定成本的提高也意味着规模经济更有利可图,即使是农村网店也呈现出专业化、集中化的趋势;(4)教育培训、工业园区、专业化配套服务的出现,不仅改善了电子商务本身的运营水平,而且提高了本地的人力资本和村镇风貌,为农村提供了可持续发展的基础,甚至还促进了农村特色文化的发展。  数字乡村2.0的时代,我们如何从当下的困难和瓶颈中找到未来的增量?可能有如下几点:(1)打破数字鸿沟,从中央到地方的一系列举措均旨在缓解农村、边疆、偏远地区互联网资源不足的问题,帮助更多偏远地区尤其是农村、农民享受到互联网带来的市场红利;(2)农产品+特色产业再出发,尤其是通过返乡创业解决人才瓶颈,通过规范化经营、知识产权保护和现代物流使产品差异化、品牌化;(3)相比其他电子商务平台,供销e家受到的关注不多,但其不乏独特优势,或将成为未来数字乡村的一大增量,一方面有利于缓解其它电子商务平台运营成本太高的问题,二是注重提升区域内的流通效率。此外,供销e家还积极投资、扶植、参与农产品流通相关的领域,前瞻性地推动数字乡村的发展。  风险提示:部分城市户籍放开后,集聚继续加强,农村空心化的问题继续加重;电商平台运营成本高昂,农产品上行阻力超过预期。 Table_ Base Info 报告发布日期 2020年11月18日 证券分析师 陈至奕 021-63325888*6044 chenzhiyi@orientsec.com.cn 执业证书编号:S0860519090001 证券分析师 孙金霞 021-63325888*7590 sunjinxia@orientsec.com.cn 执业证书编号:S0860515070001 证券分析师 王仲尧 021-63325888*3267 wangzhongyao1@orientsec.com.cn 执业证书编号:S0860518050001 联系人 陈玮 chenwei3@orientsec.com.cn 相关报告 “十四五”的细节系列之二:什么是产业基础再造工程? 2020-11-10 “十四五”的细节系列之一:从新型举国体制到揭榜挂帅 2020-11-09 “十四五”建议稿的关键点 2020-11-04 有关分析师的申明,见本报告最后部分。其他重要信息披露见分析师申明之后部分,或请与您的投资代表联系。并请阅读本证券研究报告最后一页的免责申明。 2 乡村振兴与数字中国都是“十四五”的重要主题。《中共中央关于制定国民经济和社会发展第十四个五年规划和二〇三五年远景目标的建议》(下称“十四五”规划建议)指出“坚持把解决好‘三农’问题作为全党工作重中之重,走中国特色社会主义乡村振兴道路,全面实施乡村振兴战略”,以及“坚定不移建设制造强国、质量强国、网络强国、数字中国......推动数字经济和实体经济深度融合”。我们认为,数字乡村作为三农、数字化发展、内需等发力方向的共同交集,在下一个五年将被重点布局。 互联网:联通城乡的另一条高速公路 2019年5月,中共中央办公厅、国务院办公厅印发《数字乡村发展战略纲要》,对乡村4G深化普及、5G创新应用,缩小城乡“数字鸿沟”等工作提出了明确要求;2020年5月两会上,在“推动消费回升”的领域,支持电商、快递进农村也被作为一个重要抓手。 互联网是联通城乡的另一条高速公路,对农村共享全国市场起着关键作用。在过去几年尤其是“四好农村路”被提出之后,农村公路的覆盖已经达到了较高水平,根据2019年2月交通运输部部长李小鹏在国新办新闻发布会上提供的数据,当前通硬化路乡镇和建制村比例分别达到99.64%和99.47%,而2015年,西部地区建制村通硬化路比例仅80%左右(根据2015年9月全国农村公路现场会)。 然而,尽管交通基础设施的推进带来了“物理”意义上的城乡一体化,却并没有完全解决乡村振兴的难题,一方面,公路贯通不等同于信息畅通,也不等同于农产品的高效率、低损耗配送,受制于农产品的高运输成本(如水果、蔬菜)、同质化(如农村手工业品)的特点,城乡之间的市场一体化瓶颈仍然存在,另一方面,农村容纳的就业有限,产品附加值不高,青壮劳动力进城务工使得农村地区缺乏内生的改善动力,非农村传统基建所能解决。 数字乡村战略就致力于从根本上解决这些问题,即依托“互联网+”使农产品供给与来自全国的需求直接对接,同时,现代物流配送、电商平台上的营销工具、也能助力于城乡之间的市场一体化,缓解信息不对称、销售渠道窄、产品辨识度低等等问题。在过去几年中,已经涌现出一系列“互联网+”农产品出村进城案例。 数字乡村,优势在哪? 农村与互联网的结合,其成果不仅仅体现在市场规模扩大,更在于因此而发生的收入改善、人力资本提高,以及产业的升级。我们结合案例具体分析: 打造特色产业,让农村创造更多“附加值” “沙集模式”是农村+互联网的知名案例,该地位于江苏省睢宁县,起源地东风村属盐碱地,通过种植业致富更为困难。根据中国社会科学院信息化研究中心与阿里研究中心共同发布的《“沙集模式”调研报告》(以下简称“调研报告”),80年代以来村民先后开展养猪业与废旧塑料回收加工业,但由于90年代末猪价大跌以及2008年金融危机后外部需求萎缩,这两个产业都没有得到长足发展。 2007年,一位在睢宁县移动公司上班、会电脑、想创业、曾去过宜家的年轻人返乡创业,最初的模式是收集家居造型的资料,结合自己的想法找本地木匠生产,随着销售规模的扩大,他投资10万建立了一个生产作坊,取得不错的收益。村民见状纷纷学习取经,2009-2010年,一半农户在网 有关分析师的申明,见本报告最后部分。其他重要信息披露见分析师申明之后部分,或请与您的投资代表联系。并请阅读本证券研究报告最后一页的免责申明。 3 上开店售卖家具,区域内进一步衍生出五金配件、物流、快递等一系列配套业务,最终形成了一个以互联网+家具为核心的产业集群。由于这种农户-网络-公司联动的模式具有代表性,出现也比较早,因此被称为“沙集模式”。 图1:沙集镇东风村农村经济发展示意图 图2:沙集电商产业园 数据来源:阿里研究院&中国社会科学院信息化研究中心《“沙集模式”调研报告》,东方证券研究所 数据来源:新华网,东方证券研究所 为什么养猪和废旧塑料回收加工最终失败,而本身并无产业基础的家具制造业却获得了成功?我们认为,传统意义上的农村部门缺乏吸引外来劳动力的能力,在土地、资金、信息渠道方面也存在掣肘,农产品与农村手工业品在需求面临冲击时容易因竞争力不足出现问题。而以家具为核心的淘宝村把握住了三个机遇,一是互联网和电子商务平台为最终消费品的生产者带来了前所未有的巨大市场,信息闭塞的问题被部分缓解,二是相比半径较小、周期明显的养猪业和存在环境污染及政策风险的废旧塑料加工业来说,家具并非资本密集型行业,在需求方面也更为稳定,便于在农村发展;三是家具可以通过图片、文字描述完全展现产品的大小、用途和材质,没有保质期的问题,适宜通过互联网销售,三方面的特点共同助推了家具网销在沙集蓬勃发展。 树立起抱团发展的意识,克服分散化 农产品要克服同质化、分散化的难题,只有走上品牌化的道路。得益于家具制造业的特征,沙集模式发展成熟后,供应链(周边丰富的生产厂家和板材供应商)、设计、品牌(如最早创业的“美怡家家具有限公司”已在天猫布局)、与平台直接合作(与京东物流“大件网络”合作,解决家具配送破损率高、行业不规范的问题)等等或多或少可以成为壁垒,但对于其它多数农产品来说,即使在网络上销售,也难以克服产品同质化、缺乏定价能力、营销困难的难题,如何解决这一症结?吉林的“通榆模式”或许可供借鉴。通榆地处粮食黄金产业带,被誉为“杂粮杂豆之乡”、“绿豆之乡”、“美葵之乡”,年产粮食20多亿斤,但由于交通落后,粮食一直以原粮方式走传统的收储与批发渠道,既没有品牌,也没有深加工,每年秋季都会有大量南方深加工企业来收粮,产业结构单一叠加溢价能力弱的问题一直无法解决。 2013年,当地政府主动邀请专业团队,实现互联网与生态优势的结合。为了发展品牌,突出特色,团队在第一时间开创了“三千禾”品牌,并利用政府背书的优势,邀请书记、县长代言,发布《通榆县致淘宝网民的一封公开信》并加盖公章,在每一个单页露出“政府独家官方授权”字样,先声夺人,成功吸引到消费者的眼球。在先后参加“聚划算”和“聚土地”(农产品与旅游产品的绑定营销)之后,网店取得了不错的成绩,也使得通榆模式之后成为农村品牌打造的知名案例,另一个 有关分析师的申明,见本报告最后部分。其他重要信息披露见分析师申明之后部分,或请与您的投资代表联系。并请阅读本证券研究报告最后一页的免责申明。 4 侧面这也说明了,农产品同质化、分散化的问题并非不能克服,但对当地的策划、动员能力确实存在比较高的要求。 电子商务带动农民致富已成共识,就地城镇化意义更大 “十四五”规划建议提出“推进以县城为重要载体的城镇化建设”,这种城镇化发展模式符合当下中国一些大城市“城市病”凸显的现状,但是城乡发展不均衡使得城镇和乡村的就业机会相对有限,这是推进以县城为重要载体的城镇化建设中最主要的困难。但是电子商务突破了就业空间上的限制,让这种分散化的城镇化成为可能。 2019年中国人民大学劳动人事学院课题组发布《阿里巴巴零售平台就业机会测算与平台就业体系研究报告》,利用