金石期货金属图表快报

核心数据昨日前日 变化幅度% 昨日变化区间1#铜63450630400.65%63350-63550A00铝16245161150.81%16230-162600#锌19300191001.05%19250-193501#铜63400628000.96%63400-63500A00铝16250 161000.93%16250-162900#锌19400 191501.31%19400-20100期货价格LME三月铜（美元/吨）83858415-0.36%/SHFE铜1102（元/吨）64070 165250.83%/国内基差（现货－期货）-780 -63200//LME三月铝（美元/吨）2422.5 23652.43%/SHFE铝1101（元/吨）16535 165250.06%国内基差（现货－期货）-100 -16195//LME三月锌（美元/吨）24312445-0.57%/SHFE锌1102（元/吨）19900 19910 -0.05%/国内基差（现货－期货）-170 -19400//金属比价铜（SHFE铜主力/LME三月铜）7.647.55//铝（SHFE铝主力/LME三月铝）6.836.99//锌（SHFE锌主力/LME三月锌）8.198.14//上海现货价长江现货价图表研究·基本金属2010年11月4日金石期货研究所 严博0991-2361716金石金属图表快报美联储将买进国债提振经济 基本金属利多快报要点：1、外盘小幅上扬。2、基本面利多。1）、美联储周三承诺在明年年中前进一步购买6,000亿美元的公债,以提振美国迟滞的经济。2）、随着美国期中选举结果和美联储经济刺激计划出炉,投资者关注的重点料将转为周五公布的美国月度就业数据。 金石研究 | 商品报告外盘综述： LME铜收8385，跌30美元。LME铜价自9月22日以来形成的上升通道被破坏，而且已经跌破20日均线，虽然均线系统呈多头排列，但是中期高位震荡的走势将会延续。期铜价格依然收于布林通道中轨附近，敞口依然向上开始有收窄的迹象，MACD指标显示多头市场但是有回调需求。 LME铝收2422.5，跌7.5美元。以波浪理论看，伦铝正经历上升第五浪，周期还未结束，预计后市还存在上行空间。MACD指标显示多头市场，谨防回调风险。 LME锌收2431，跌14美元。LME锌期价收于布林通道上轨附近，并且布林通道开口逐渐放大，后市继续向上的可能性逐渐增强。均线系统依然呈多头排列，20日均线附近支撑较强，MACD指标显示多头市场，有回调需求。金属信息：1、中国铝产量将进一步减产。 11月3日报道 巴克莱一份报告宣称，铝型材反弹动力减退与中国限电范围及影响扩大，中国铝型材产量将进一步减产。2、发改委:中国将出售5万吨储备锌锭。 中国国家发展和改革委员会11月3日发布公告称，国储物资调节中心受国家物资储备局委托以公开竞价方式销售部分国家储备锌锭，数量5万吨，竞价销售时间为2010年11月9日全天，上午9:00-11:30，下午13:30-全部标的完成。3、欧盟宣布对华铝合金轮毂等征收反倾销税。 欧盟2010年10月28日宣布，对从中国进口的铝合金轮毂和葡萄糖酸钠正式征收反倾销税，并对中国企业涉嫌绕道马来西亚向欧盟出口紧固件以逃避反倾销措施展开反规避调查。4、国产氧化铝自给率提升 年内产量维持高位。 11月2日消息，据中国有色金属工业协会最新数据显示，9月氧化铝产量为238.45万吨，1-9月累计产量2189.40万吨，较去年同期增长30.69%。8月氧化铝产量为240.04万吨，虽然从数字上看9月产量少于8月，但从折年率来看，9月的2901.12万吨/年较8月的2826.28万吨/年增长了74.83万吨/年。目前国内“十一五”节能减排进入冲刺阶段，限电举措有增无减，但是从年中开始国内陆续有多个氧化铝新建产能开启，从9月开始起产量逐渐有所体现。5、工信部官员:2015年前中国铜需求量或增至850万吨。 11月3日报道，中国工业和信息化部原材料工业司有色金属部门的张凤奎周二表示，2015年之前，中国铜实际消耗量将增至850万吨。张凤奎在宁波一次会议上表示，能源、汽车和家电行业对铜的需求将持续推高其消费量。中国是全球最大的铜消费国。 金石研究 | 商品报告现货情况：铜：上海现货铜昨报在63300-63600元/吨，涨300元/吨，贴水250元/吨-贴水150元/吨。明年中国精炼铜缺口可能达到244万吨,高于今年225万吨的缺口预估值。其中中国2011年精炼铜实质消费料增加8%，约合54万吨，达到734万吨；国内精炼铜产量或将增加7.7%，约合35万吨，至490万吨铝：上海现货国产铝昨报在16240-16280元/吨，涨130元/吨，贴水50元/吨-贴水10元/吨。从盘面看，美元贬值及宏观数据向好促使铝价反弹，而中国限电减产造成铝库存不断下降的问题开始引发投资市场关注，期铝震荡之后强势突破，目前已经逼近前高。锌：上海现货0#锌昨报19350-19450元/吨，上涨50元/吨，贴水630-贴水530元/吨；1#锌报19300-19400元/吨，上涨50元/吨，贴水680-贴水580元/吨。沪期锌受外盘带动，今日早盘高开高走。现货锌价随之小幅攀升。市场成交气氛略有转好，以贸易商看涨接货的居多，但对于近期大幅波动的锌价，下游多持观望态度，总体交投气氛一般。操作建议： 一美联储周三承诺在明年年中前进一步购买6,000亿美元的公债,以提振美国迟滞的经济。沪铜1102:63000-64500区间震荡，支撑63000；沪锌1102：压力21000，支撑19800；沪铝1101：16650为日内短线多空分水岭，支撑16400。研究员简介： 严博：毕业于天津商业大学，国际经济与贸易、法学双学士，现担任金石期货研究所有色金属助理研究员。 研究领域涉及有色类期现货，对全球有色类期货现货市场及其相关产业链研究深入，并对铜有较深入的研究。坚持以数据分析和原创为基础、跟踪市场动态变化的研究策略，并对套期保值、套利交易有较为深入的研究，不断为企业参与期货市场规避风险、投资者有效价值投资提供各种策略及帮助。 中金在线、和讯网撰稿人，在期货日报、上海证券报、证券时报、证券日报等媒体发表多篇相关文章。免责条款： 本报告中的信息均来源于公开可获得资料，金石期货研究机构求准确可靠，但对这些信息的准确性及完整性不做任何保证，据此投资，责任自负。本报告不构成个人投资建议，也没有考虑到个别客户特殊的投资目标、财务状况或需要。客户应考虑本报告中的任何意见或建议是否符合其特定状况。本报告仅向特定客户传送，未经金石期货有限公司授权许可，任何引用、转载以及向第三方传播的行为均可能承担法律责任。