ETP日报：华宝油气大幅溢价，券商类ETP维持强势

敬请参阅报告结尾处免责声明 华宝证券 1/7 [table_page] 其他日报 I 分析师：李真 执业证书编号：S0890513110002 电话：021-20321298 邮箱：lizhen@cnhbstock.com 研究助理：杨思奇 电话：021-20321306 邮箱：yangsiqi@cnhbstock.com 销售服务电话： 021-20321259 [table_product] 1 《其他：期权日报（20181024）：50ETF期权迎来第44个行权日》 2018-10-24 2 《其他：创业板ETP份额持续净增，油气ETP大跌-ETP日报》 2018-10-24 3 《其他：权益下跌证券类分级B补涨，活跃分级A上涨-ETP日报》 2018-10-23 [table_main] 华宝财经评论类模板 ◎ 投资要点： 分级B方面：今日成交在千万以上的分级B跌多涨少，券商B（150201，+10.06%）、证券B级（150224，+7.35%）、证券B（10172，+6.31%）和银行B（150228，+1.57%）上涨，银华锐进（150019）涨跌持平，医药B（150131，-4.17%）、军工B（150182，-2.40%）、国防B（150206，-1.44%）跌幅领先。 分级A方面：今日国债期货高开低走，收盘十年期主力合约T1812上涨0.09%。 今日收盘稳健股基上涨0.16%，总成交额4.80亿元，成交在千万以上的分级A中仅深成指A（150022，-0.15%）下跌，券商A（150200）和国防A（150205）涨跌持平，创业板A（150152，+0.31%）、银行A（150227，+0.30%）和军工A（150181，+0.21%）涨幅领先。 今日伦敦金盘中下跌0.20%，国内黄金AU9999收盘下跌0.04%，黄金ETF中，华安黄金ETF上涨0.51%，预估溢价率0.109%。今日AG1812上涨0.28%，白银基金上涨0.26%，预估折价率0.26%。 今日截至收盘银华日利七日年化收益率2.566%、华宝添益七日年化收益率2.710%、南方理财金H七日年化收益率为2.628%、建信添益七日年化收益率2.937%。今日收盘华宝添益溢价0.004%，银华日利溢价0.003%。 QDII-ETP方面，上日以来德国DAX指数下跌0.73%，纳斯达克100指数下跌4.63%，标普500指数下跌 3.09%。今日盘中美元指数下跌0.08%，在岸人民币兑美元贬值0.14%，欧元兑美元上涨0.09%。今日华安德国30ETF下跌1.48%，预估溢价率0.95%；国泰纳斯达克100ETF下跌3.24%，预估溢价率0.17%；博时标普500ETF下跌2.39%，预估折价率0.11%。 上日国际油价继续下跌，标普全球石油指数下跌2.47%，标普石油天然气上游指数下跌6.01%。今日华安石油下跌3.65%，预估折价率1.707%，华宝油气下跌4.69%，预估溢价率8.354%，，有底仓的投资者可以卖出同时申购套利。今日盘中NYMEX原油下跌0.46%，ICE布油下跌0.32%，INE原油下跌0.57%。 风险提示：分级A投资者谨防股债市场波动加剧。 相关研究报告 [table_subject] 2018年10月25日 证券研究报告--其他日报 华宝油气大幅溢价，券商类ETP维持强势 ETP日报 敬请参阅报告结尾处免责声明 华宝证券 2/7 [table_page] 其他日报 市场回顾：今日A股低开后震荡上行，收盘上证综指上涨0.02%，收于2603.80点，深证成指下跌0.21%，收于7529.41点，创业板指下跌0.82%，收于1273.60点，两市成交额2926.05亿元。申万一级28个行业多数下跌，其中食品饮料（-2.27%）、建筑材料（-1.80%）和计算机（-1.67%）领跌，非银金融（+2.31%）、房地产（+2.24%）和银行（+1.07%）等少数板块上涨。 分级B方面：今日成交在千万以上的分级B跌多涨少，券商B（150201，+10.06%）、证券B级（150224，+7.35%）、证券B（10172，+6.31%）和银行B（150228，+1.57%）上涨，银华锐进（150019）涨跌持平，医药B（150131，-4.17%）、军工B（150182，-2.40%）、国防B（150206，-1.44%）跌幅领先。 表1：成交额在2000万以上的分级B 代码 简称 价格 预估净值 涨跌幅 折溢价率 整体折溢价率 成交额（万） 规模变化（%） 150153.SZ 创业板B 0.7850 0.7244 -0.76% 8.37% 0.84% 30884.78 0.88% 150201.SZ 券商B 0.7220 0.6829 10.06% 5.72% -0.77% 22246.59 -0.39% 150019.SZ 银华锐进 0.5510 0.4750 0.00% 16.00% 1.59% 10453.04 1.67% 150224.SZ 证券B级 1.3150 1.3404 7.35% -1.89% -0.78% 10286.47 -7.09% 150172.SZ 证券B 1.3990 1.3737 6.31% 1.84% -0.87% 8427.33 -5.38% 150228.SZ 银行B 0.8400 0.7862 1.57% 6.84% 0.15% 7247.26 0.24% 150131.SZ 医药B 0.3450 0.3144 -4.17% 9.74% 0.01% 5138.05 -0.06% 150182.SZ 军工B 1.0150 0.9815 -2.40% 3.41% -0.73% 3108.96 -0.37% 150206.SZ 国防B 0.4110 0.3616 -1.44% 13.67% 0.32% 2973.26 -0.26% 资料来源：wind，华宝证券研究创新部 权益ETF： 表2：日成交额在1000万以上的权益ETF 代码 简称 价格 IOPV 涨跌幅（%） 指数涨跌幅（%） 折溢价率 成交额 （万元） 规模（亿元） T-1日份额变动（万份） 510050 50ETF 2.5310 2.5350 0.24 0.31 -0.16% 268010.02 340.61 -32940.00 510300 300ETF 3.2610 3.2570 0.49 0.19 0.12% 169432.95 223.96 20424.00 159915 创业板 1.2160 1.2161 -0.82 -0.82 -0.01% 161304.97 169.96 -2400.00 510900 H股ETF 1.1150 1.1190 -0.80 0.00 -0.36% 140350.09 83.46 0.00 159949 创业板50 0.4540 0.4538 -0.87 -0.70 0.04% 99210.73 56.40 51450.00 510500 500ETF 4.5160 4.5100 -0.02 -0.26 0.13% 85085.43 242.13 5986.88 159920 恒生ETF 1.3390 1.3381 -1.33 0.00 0.07% 36511.90 38.53 200.00 510330 华夏300 3.5210 3.5230 0.03 0.19 -0.06% 28911.83 176.38 7920.00 512880 证券ETF 0.7500 0.7500 3.88 4.03 0.00% 25136.01 14.85 1700.00 512090 MSCI易基 0.8700 0.8720 0.23 0.20 -0.23% 18603.98 10.32 400.00 512180 建信MSCI 0.8550 0.8540 0.59 0.20 0.12% 18088.10 12.97 -400.00 512800 银行ETF 0.9840 0.9840 0.92 1.06 0.00% 12816.85 5.16 -7560.00 159919 300ETF 3.5360 3.5458 0.08 0.19 -0.28% 12452.76 161.44 990.00 512160 MSCI基金 0.8710 0.8720 0.35 0.20 -0.11% 9853.76 8.10 1600.00 512000 券商ETF 0.7180 0.7150 4.36 4.03 0.42% 7408.67 5.61 3049.04 512280 景顺MSCI 0.8530 0.8540 0.35 0.20 -0.12% 6706.37 13.15 800.00 512500 中证500 2.1020 2.1010 -0.19 -0.26 0.05% 6615.84 11.98 480.00 159952 创业ETF 0.7330 0.7331 -0.27 -0.82 -0.01% 6134.35 7.00 2240.00 敬请参阅报告结尾处免责声明 华宝证券 3/7 [table_page] 其他日报 510180 180ETF 2.9390 2.9410 0.07 0.32 -0.07% 6050.18 173.17 1500.00 159901 深100ETF 3.5080 3.5204 -0.06 -0.07 -0.35% 5862.60 35.79 -520.00 512660 军工ETF 0.6330 0.6330 -1.40 -1.44 0.00% 3728.72 6.10 800.00 513050 中概互联 1.0950 1.0840 -2.49 0.00 1.01% 3336.44 9.34 0.00 510880 红利ETF 2.6210 2.6230 -0.11 0.22 -0.08% 3169.43 17.26 350.00 510590 平安500 4.3070 4.3150 -0.16 -0.26 -0.19% 2307.73 18.37 0.00 159902 中小板 2.4380 2.4488 -0.65 -0.41 -0.44% 2066.79 23.54 0.00 159938 广发医药 1.0790 1.0770 -1.01 -0.97 0.19% 1649.26 12.73 -500.00 510230 金融ETF 5.8310 5.8290 1.48 1.49 0.03% 1321.49 34.44 4000.00 5120