财富数据周刊：北上资金持续净流入，央行加大货币投放力度

[Table_Title] 财富数据周刊 北上资金持续净流入，央行加大货币投放力度 2018 年 05 月 21 日（ 2018 年 第 20 期 ） [Table_Summary] 【数据解读】 从上周的数据来看，市场反弹力度有所减弱，上涨家数和涨停板家数较前一周均有不同程度的下降。两市融资余额继前一周止跌回升后，上周整体仍在9800亿元附近波动，杠杆资金对市场仍有观望。资金面上，由于缴税因素，近期市场资金面一度边际趋紧，央行方面上周也重启逆回购操作持续释放流动性，且有所成效，Shibor利率在反弹后出现回落。值得关注的是，北上资金继续呈现净买入的格局，而且股票型基金募资额继续小幅增加，在A股正式入摩前夕，国内外的增量资金不断驰援A股，使得当下的市场正在形成反弹的正循环。 【板块监测】 市场聚焦 行业 主题 1-5排名 （涨幅） 上周涨幅 上周资金净流入 上周涨幅 上周资金净流入 石油行业 石油行业 可燃冰 可燃冰 化纤行业 纺织服装 油气设服 油气设服 食品饮料 环保工程 油改概念 页岩气 农药兽药 农药兽药 页岩气 油改概念 酿酒行业 化纤行业 次新股 草甘膦 行业 主题 1-5排名 （跌幅） 上周跌幅 上周资金净流出 上周跌幅 上周资金净流出 贵金属 电子元件 蓝宝石 创业成份 钢铁行业 软件服务 黄金概念 云计算 仪器仪表 医药制造 参股360 大数据 多元金融 电子信息 人工智能 国产芯片 园林工程 机械行业 ST概念 人工智能 资料来源：东方财富终端 [Table_Author] 东方财富证券研究所 证券分析师：戴彧 证书编号：S1160515090001 联系人：高思雅 电话：021-23586487 [Table_Index] 主要市场指数 指数 上周收盘 上周涨幅% 东方财富全A 4190.74 0.71 上证指数 3193.30 0.95 沪深300 3903.06 0.78 中小板指 7341.24 0.73 创业板指 1836.75 0.11 三板做市 1308.14 1.12 恒生指数 31047.91 -0.24 台湾加权 10830.84 -0.26 道琼斯 24715.09 -0.47 标普500 2712.97 -0.54 纳斯达克 7354.34 -0.66 富时100 7778.79 0.70 日经225 22930.36 0.76 主要商品期货 名称 上周收盘 上周涨幅% 纽约原油 71.48 0.47 COMEX 黄金 1291.70 -2.33 LME 铜 6823.50 -1.41 LME 铝 2265.00 -0.42 BDI 航运 1305.00 -11.35 主要外汇 外汇 上周中间价 上周涨幅% 美元/人民币 6.3763 0.38 欧元/人民币 7.5188 -0.59 百日元/人民币 5.7517 -0.87 期指主力合约 合约 上周结算价 上周涨幅% IF当月连续 3879.3 0.00 IH当月连续 2720.7 -0.36 IC当月连续 5968.0 -0.41 挖掘价值 投资成长 [Table_Title1] 市场研究 / 最新资讯 / 证券研究报告 敬请阅读本报告正文后各项声明 2 [Table_yemei] 财富数据周刊 图表：最近一月每日涨跌家数对比 图表：最近一月每日涨跌停家数对比 [Table_Chart1] 资料来源：Choice，东方财富证券研究所 资料来源：Choice，东方财富证券研究所 图表：沪深两市融资融券余额（最近一年） 图表：沪深两市融资融券余额（最近三个月） [Table_Chart2] 资料来源：Choice，东方财富证券研究所 资料来源：Choice，东方财富证券研究所 【沪深港通】 图表：沪股通净买入额（亿元） 图表：沪港股通净买入额（亿元） [Table_Chart3] 资料来源：Choice，东方财富证券研究所 资料来源：Choice，东方财富证券研究所 02004006008001000120014001600180020002200240026002800300032003400上涨家数平盘家数下跌家数0102030405060708090100涨停家数跌停家数37394143454749515355575961850087008900910093009500970099001010010300105001070010900融资余额（亿元）融券余额（亿元）4850525456586062970097509800985099009950100001005010100融资余额（亿元）融券余额（亿元）-20.0-10.00.010.020.030.040.0-35.0-30.0-25.0-20.0-15.0-10.0-5.00.05.010.015.020.025.030.0 敬请阅读本报告正文后各项声明 3 [Table_yemei] 财富数据周刊 图表：深股通净买入额（亿元） 图表：深港股通净买入额（亿元） [Table_Chart4] 资料来源：Choice，东方财富证券研究所 资料来源：Choice，东方财富证券研究所 图表：A-H股溢价（收盘价） [Table_Chart5] 资料来源：Choice，东方财富证券研究所 【市场估值】 图表：市场估值变化（市盈率TTM） 图表：市场估值变化（市净率） [Table_Chart6] 资料来源：Choice，东方财富证券研究所 资料来源：Choice，东方财富证券研究所 -35.0-30.0-25.0-20.0-15.0-10.0-5.00.05.010.015.020.025.030.035.0-6.0-4.0-2.00.02.04.06.08.010.012.014.016.018.020.0119.0121.0123.0125.0127.0129.0131.012.016.020.024.028.032.036.040.044.048.0全部A股沪深300中小板创业板1.21.62.02.42.83.23.64.04.44.8全部A股沪深300中小板创业板 敬请阅读本报告正文后各项声明 4 [Table_yemei] 财富数据周刊 图表：东证一级行业市盈率（TTM） [Table_Chart7] 资料来源：Choice，东方财富证券研究所 图表：东证一级行业市净率 [Table_Chart8] 资料来源：Choice，东方财富证券研究所 图表：一致性盈利预期-上证指数（%） 图表：一致性盈利预期-沪深300（%） [Table_Chart12] 资料来源：Choice，东方财富证券研究所 资料来源：Choice，东方财富证券研究所 0204060801000.01.02.03.04.05.06.09.011.013.015.017.019.021.023.025.027.029.031.06.09.012.015.018.021.024.027.0 敬请阅读本报告正文后各项声明 5 [Table_yemei] 财富数据周刊 图表：一致性盈利预期-中小板指（%） 图表：一致性盈利预期-创业板指（%） [Table_Chart13] 资料来源：Choice，东方财富证券研究所 资料来源：Choice，东方财富证券研究所 【市场利率】 图表：SHIBOR 隔夜利率（%） 图表：SHIBOR 7天利率（%） [Table_Chart9] 资料来源：全国银行间同业拆借中心，Choice，东方财富证券研究所 资料来源：全国银行间同业拆借中心，Choice，东方财富证券研究所 图表：SHIBOR 3个月利率（%） 图表：10年期中债国债到期收益率（%） [Table_Chart10] 资料来源：全国银行间同业拆借中心，Choice，东方财富证券研究所 资料来源：全国银行间同业拆借中心，Choice，东方财富证券研究所 28.029.030.031.032.033.034.035.036.018.022.026.030.034.038.042.046.050.054.058.062.02.422.462.502.542.582.622.662.702.742.782.822.862.902.942.702.722.742.762.782.802.822.842.862.882.902.922.942.962.983.904.004.104.204.304.404.504.604.704.803.503.553.603.653.703.753.803.853.90 敬请阅读本报告正文后各项声明 6 [Table_yemei] 财富数据周刊 图表：货币投放（回笼）统计（亿元） 资料来源：Choice，东方财富证券研究所 【投资者情况】 图表：新增投资者数量（万人） 图表：新发股票型基金实际募集份额（亿份） [Table_Chart11] 资料来源：中国证券登记结算有限公司，Choice，东方财富证券研究所 资料来源：Choice，东方财富证券研究所 【财经日历】 时间 事件 影响板块 5月23日 2018腾讯“云+未来”峰会 大数据 6月7日 第十六届中国国际环保展览会 环保工程 资料来源：Choice，东方财富证券研究所 【新股申购】 申购日期 股票代码 股票简称 申购代码 发行总数（万股） 定格申购需配市值（万元） 申购上限（万股） 发行价格 05-24 周四 601138 工业富联 780138 196953 413.00 41.30 14.04/18.52 资料来源：Choice，东方财富证券研究所，斜体部分为预估值 【机构观点】 -4000-3000-2000-100001000200030004000投放回笼净投放量8.012.016.