志高机械：向不特定合格投资者公开发行股票并在北京证券交易所上市招股说明书

浙江志高机械股份有限公司是一家专业从事凿岩设备和空气压缩机的研发、生产、销售和服务的高新技术企业，致力于为下游客户提供凿岩工程与空气动力的专业性综合解决方案。公司主要产品为钻机和螺杆机，广泛应用于矿山开采、工程建设、装备制造、石化化工等领域。

公司核心优势：

• 技术创新： 公司掌握了高频高压大功率液压凿岩机技术、钻机自动换钎系统技术等核心技术，并持续进行产品创新，开发出一系列自动化、智能化程度较高的钻机和螺杆机产品。
• 产品质量： 公司建立了完善的质量控制体系，产品性能稳定，退货率低，赢得了客户的信任。
• 品牌优势： 公司各品牌产品已获得市场的广泛认可，在业内积累了较高的知名度。
• 销售渠道： 公司采用“经销为主、直销为辅”的销售模式，建立了完善的经销商网络，并积极拓展海外市场。

公司主要风险：

• 螺杆机业务下滑风险： 工业螺杆机收入金额整体有所下降，若未来下游市场需求下降或国内市场竞争加剧，公司螺杆机业务收入存在进一步下降的风险。
• 内销业务收入下滑风险： 受宏观经济波动、基础设施投资规模及房地产开发规模下降等因素影响，公司内销业务收入有所下降，若未来下游行业需求未明显提升、下游客户回款速度未能改善，则发行人内销收入存在进一步下滑的风险。
• 外销客户业务合作稳定性风险： 若外销业务出现不利因素，如宏观经济政策发生变动或部分外销客户自身经营情况波动或新竞争对手进入当地市场等，可能对公司与外销客户的业务合作稳定性造成不利影响。
• 主要外销区域的市场环境或贸易政策变化的风险： 若未来国际政治经济环境以及国际局势、进出口贸易政策等发生重大变化导致公司相关海外订单流失，则公司可能面临外销收入增长速度减缓甚至下滑的风险。
• 公司业绩增长持续性风险： 若未来公司受各种不利因素影响导致外销业务或一体式钻机产品的销售收入增长速度减缓甚至下滑，可能导致公司业绩无法持续增长。

公司未来发展：

公司拟使用募集资金投资于年产300台智能化钻机生产线建设项目、工程技术研发中心建设项目和补充流动资金项目，以提升公司产能、研发创新能力和资金实力，进一步巩固公司在钻机和螺杆机领域的领先地位。