广东恒翼能科技股份有限公司招股说明书(申报稿)

广东恒翼能科技股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市招股说明书（申报稿）总结

一、公司概况

广东恒翼能科技股份有限公司（以下简称“公司”或“恒翼能”）是一家专注于新能源锂电池智能制造装备领域的国家级高新技术企业和国家级专精特新重点“小巨人”企业，主营业务为锂电池后处理系统核心设备及整体解决方案的研发、生产和销售。公司产品覆盖方形、软包、圆柱等主流电池形态，广泛应用于动力电池、储能电池及3C电池等领域，是行业内少数能够提供后处理系统一站式解决方案的核心供应商。

二、业务模式

公司采用“以销定产”的定制化生产模式，主要客户包括宁德时代、ACC、瑞浦兰钧等全球头部电池制造商和汽车主机厂。公司销售模式为直销，通过深度服务核心战略客户、积极参与国内外行业展会和技术论坛、以及行业内的品牌声誉和现有客户的推荐等方式获取销售订单。

三、财务状况

报告期内，公司营业收入持续增长，2023年度至2025年度分别为11.05亿元、123.14亿元和142.65亿元。公司盈利能力突出，扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润分别为10.77亿元、7.90亿元和9.39亿元。

四、风险因素

公司存在客户集中度过高、毛利率波动及可能下降、海外业务拓展及管理相关、技术迭代与新产品开发、存货规模较大及跌价、下游行业需求波动、实际控制人控制、国际贸易摩擦及逆全球化等风险。

五、募投项目

公司本次发行募集资金将用于恒翼能锂电设备智能制造基地项目、研发中心建设项目和补充流动资金。募投项目均围绕公司主营业务和未来战略展开，具有明确的必要性。

六、未来发展规划

公司未来将巩固核心主业，深耕锂电后处理设备，积极布局3C电池设备，打造第二增长曲线，并扩充人才队伍，强化内部管理，致力于成为全球领先的锂电智造装备及综合能源解决方案供应商。