核心观点与行业趋势
近年来,在人工智能(AI)驱动下,精密加工领域(包括车磨切钻孔等)正经历爆发式增长。传统制造向精细化加工转变,主要体现在激光(切钻孔)和数控车床(车磨)两大领域。
关键应用领域与需求爆发
- AI液冷技术:高端液冷磨床为防漏液需求提升,订单显著增长。
- 手机折叠屏:精密数控车床需求大增。
- 光模块加工:带动激光器需求爆发。
- 锂电池加工:推动精密切割钻孔需求。
- 3D打印:金刚石散热需求提升,带动激光隐切技术发展。
订单结构分化
- 普通激光器与大机床订单表现一般。
- 满足高精密需求的激光器和高端精密机床订单爆发,形成成片行业趋势。
背后逻辑
AI硬科技显著提升机械精密度,推动高质量科技发展。
研究结论
看好精密加工领域的硬科技大趋势,尤其关注具有核心壁垒、净利润率可达20%的龙头公司,如:
- 数控机床龙头【津上机床】。
- 光纤激光器龙头【杰普特】。
- 光模块激光隐切龙头【九洲一轨】(与江苏通用合资独家突破)。
这些公司为高景气赛道的稀缺性龙头,具备投资价值。