计算机行业周报：北美云服务局部涨价，AI应用按下加速键

摘要

北美云服务部分涨价，持续关注AI基建投资机会。近期北美云服务市场局部涨价，打破了行业长期以来“只降不升”的价格惯例。AWS和谷歌云主导此次涨价，主要由于AI算力需求爆发式增长导致供需失衡，以及云厂商为支撑AI发展投入巨额资本开支导致成本攀升。Clawdbot（Openclaw）爆火，通用Agent有望加速迭代，标志着AI应用从“对话式问答”向“代理式执行”转变，催生了AI群体交互的雏形。投资角度上，算力基建和Agent赋能产业是主要受益方向。

核心观点

1. 北美云服务涨价：AWS和谷歌云上调大模型训练和数据中心服务价格，平均涨幅约15%，根本原因在于AI算力需求爆发式增长和云厂商成本压力。
2. AI应用加速迭代：Clawdbot（Openclaw）开源项目迅速走红，成为AI应用从“对话式问答”向“代理式执行”转变的标志，催生了AI群体交互。
3. 投资机会：算力基建和Agent赋能产业是主要受益方向，建议关注国内云服务厂商价格浮动情况。

关键数据

• AWS上调EC2机器学习容量块价格，平均涨幅约15%。
• 谷歌云计划自2026年5月1日起上调数据传输服务价格，北美地区涨幅达100%。
• Clawdbot在GitHub上的星标数迅速飙升至13.6万。

研究结论

AI“云-边-端”协同趋势进一步加强，AI应用产品形态迭代速度加快。建议关注国内云服务厂商价格浮动情况，维持计算机行业“推荐”评级。建议关注：

• AI基建：海光信息、寒武纪-U、润泽科技、中科曙光、浪潮信息、深信服、首都在线。
• AI应用：金山办公、科大讯飞、卓易信息、鼎捷数智、汉得信息、赛意信息、能科科技、拓尔思、万兴科技。

风险提示

• 数据资料误差风险。
• AI投资力度不及预期。
• AI产品竞争加剧。
• 重点关注公司业绩不达预期。
• 政策标准出台速度不及预期。