联特科技和炬光科技两家公司近期因参与谷歌供应链而受到市场关注,股价已出现较大涨幅。但分析师认为,当前市场尚未充分反映两家公司的成长性,存在预期差,仍有充足的上涨空间。
联特科技目前已实现800G AOC和DR8的批量出货,预计这两款产品将在明年贡献大幅增长动力。基于上游物料下单情况和公司产能提升计划,分析师认为这些产品足以支撑公司250亿以上的市值。此外,联特科技还可能切入谷歌1.6T供应链,这将进一步大幅提升其市值弹性空间。
炬光科技目前已在OCS中供应核心器件N*N大透镜,预计明年谷歌OCS出货量将大幅增加,客户的指引量级也将提升,为公司贡献千万级收入增量。此外,炬光科技在CPO领域也具备核心器件的技术领先和客户卡位优势,有望在CPO技术路线收敛商用落地后实现快速起量。此前分析师测算显示,CPO产品足以支撑炬光科技300亿市值。