美国银行美股招股说明书(2025-08-06版)

与标普500指数挂钩的双向缓冲票据，预计于2025年8月29日定价，9月4日发行，期限约2年。票据回报取决于标普500指数表现：

• 上行收益： 若指数到期价值≥初始价值100%，则获得100%收益。
• 下行风险： 若指数到期价值在85%至100%之间，则获得与指数下跌幅度相等的正回报；若低于85%，则面临最高15%的本金损失风险，损失比例与指数低于阈值的幅度成正比。

票据无定期利息支付，初始估计价值预计在每1000美元票据本金中为920至970美元，低于公开报价。

风险因素：

• 结构风险： 本金不受保证，回报与指数挂钩，可能低于传统债券收益率。
• 信用风险： 票据支付受发行人BofA Finance和担保人美国银行信用风险影响。
• 市场和估值风险： 票据价值受多种因素影响，二级市场交易情况不确定。
• 冲突风险： 发行人和担保人的交易和套期保值活动可能影响票据价值。
• 基础资产风险： 指数成分变化可能影响票据价值。
• 税收风险： 美国联邦所得税后果不确定。

税收概述：

• 票据被视为单一金融合同，美国持有人可能面临资本利得或损失税。
• 非美国持有人通常不会因支付相关款项而缴纳美国联邦所得税或预扣税，但可能面临其他税务后果。

其他信息：

• 票据由美国银行担保，未受FDIC保险。
• BofAS将作为销售代理参与票据分销。
• 本文件不构成招股说明书，不包含招股说明书的内容。