核心观点与关键数据
- 涨价信号强劲:据7月16日行业高质量发展会信息,硅片给出全成本含税指导价格,分别为N183-1.45元/片,N210R-1.65元/片,N210-1.93元/片,上涨幅度超45%,且已有硅片企业预计明后天开始执行此价格。
- 硅料价格继续上涨:本周硅业分会硅料价格实现继续上涨,目前已有4.2-4.3万/吨硅料成交,甚至有少量更高价成交。
- 顺价逻辑验证:顺价逻辑不断验证且大超预期,硅片实现顺价,电池片&组件涨价更是可期。
研究结论
- 终局逻辑渐行渐近:主产业链价格有望快速迈进终局逻辑,行业从亏损到实现微利渐行渐近。
推荐标的
- 主链核心标的(新增推荐一体化组件企业原因为后续组件涨价也有望超市场预期,且当前赔率相对其他环节更高!):
- 弘元绿能、协鑫科技、爱旭股份、通威股份、晶澳科技、天合光能、隆基绿能。
- 短期弹性标的(双良节能、京运通)。
- 辅材环节建议关注(福斯特、福莱特、信义光能)。