庄臣控股2024/25 中期报告

塑 造 智 能 绿 色 未 （于开曼群岛注册成立的有限公司） 全 情 来 投 入 股份代号:1955 中期报告 2024/25 目录 2024/25 2公司资料 4管理层讨论及分析 10独立审阅报告 12简明综合损益及其他全面收入表 13简明综合财务状况表 15简明综合权益变动表 16简明综合现金流量表 17简明综合财务报表附注 30其他资料 公司资料 董事会 执行董事 李壮博士（副总裁） 非执行董事谢辉先生（主席）颜俊先生 李妍梅女士李咏怡女士王玲芳女士 陆雪方先生（于2024年7月15日起获委任） 独立非执行董事 范招达先生官玉燕博士康锦里先生梁兆康先生汝婷婷女士 董事委员会 审核委员会 范招达先生（主席）汝婷婷女士 梁兆康先生 薪酬委员会 梁兆康先生（主席）官玉燕博士 汝婷婷女士 提名委员会 汝婷婷女士（主席）官玉燕博士 康锦里先生 上市规则项下的授权代表 谢辉先生李壮博士 行政总裁 封志宏先生 公司秘书 李壮博士 法律顾问 有关香港法律 鸿鹄律师事务所 有关开曼群岛法律 衡力斯律师事务所 合规顾问 华金融资（国际）有限公司 独立核数师 罗申美会计师事务所 香港执业会计师 主要往来银行 香港上海汇丰银行有限公司星展银行（香港）有限公司恒生银行有限公司 香港庄臣控股有限公司02 2024/25中期报告 公司资料 注册办事处 HarneysFiduciary(Cayman)Limited4thFloor,HarbourPlace 103SouthChurchStreet P.O.Box10240 GrandCaymanKY1-1002CaymanIslands 香港主要营业地点 香港九龙观塘 海滨道143号 航天科技中心11楼 开曼群岛登记总处 HarneysFiduciary(Cayman)Limited4thFloor,HarbourPlace 103SouthChurchStreetGeorgeTown, GrandCaymanKY1-1002CaymanIslands 香港股份过户登记分处 卓佳证券登记有限公司香港 夏悫道16号 远东金融中心17楼 股份代号 1955 网址 www.johnsonholdings.com 03香港庄臣控股有限公司 2024/25中期报告 管理层讨论及分析 业绩 香港庄臣控股有限公司（“本公司”）及其附属公司（统称“本集团”）是香港首屈一指的环境卫生服务供应商，服务 范围涵盖全港九新界，所提供的清洁服务包括楼宇校园清洁、公园及康乐场地清洁、街道清洁、消毒服务、防治虫鼠服务、垃圾运输服务及保安服务等。 截至2024年9月30日止六个月（“本期间”），本集团录得收益约714.2百万港元，较去年同期减少13.1%。本集团的整体毛利率由约4.9%增加至6.1%，主要由于本期间整体劳工成本减少。 于本期间，本公司股权持有人应占溢利由截至2023年9月30日止六个月约9.6百万港元减少约0.4百万港元或4.1%至约9.2百万港元。该减少主要由于来自政府客户的收益减少及完善业务及营运团队以增强本集团的竞争优势及推动业务增长。 业务回顾及前景 于本期间，虽然市场经济活动逐渐恢复，但受全球通胀及地缘政治形势紧张的影响，加上香港经济正处于关键的转型期、香港人“北上消费”等因素，市场整体的消费力度仍然疲弱，各行各业仍然面临不同程度的经营压力，持续影响客户的采购决策偏好，使得清洁行业市场竞争进入白热化阶段。 本集团在竞争激烈的市场环境下，积极优化政府线投标策略，同时招揽人才打造高端商业线团队，并着力提升服务品质，全力扩阔收入来源。于本期间至今，本集团在政府在线已获得多个街道清洁大型合约（包括东区、北区、九龙城区、观塘区、南区等），合约金额超过20亿港元，其中，除东区街道以外的新增街道清洁合约将由2024年10月至12月起开始正式提供服务，预期绝大部分街道清洁合约项目的收入及利润将于本期间后开始体现。本集团亦积极拓展新的政府部门客户，获得惩教署、渔农自然护理署、律政司、环境保护署、水务署等政府部门的清洁合约。本集团商业线业务规模亦保持稳步增长，尤其在高端客户领域取得更多突破，获得国际性大型银行、知名大学、豪华别墅及五星级酒店等清洁服务合约。医院综合服务方面，本集团亦首次获取一家位于新界西的公立医院的大型综合服务合约（为医院提供病人搬运、药品运送、环境清洁等配套服务），成功切入具有较高门槛和广阔市场空间的新赛道领域，标志着本公司的服务实力和市场定位正不断提升。更多详情可参阅本公司于2024年9月13日及2024年10月25日的公告。 垃圾运输业务方面，凭着专业营运团队不懈努力及充足资源投放，业务规模获得持续增长。受新合约积极影响，垃圾运输业务于本期间的服务收入大幅增长，盈利能力不断改善。 香港庄臣控股有限公司04 2024/25中期报告 管理层讨论及分析 同时，本集团继续积极发展专业虫害管理业务。庄臣专业服务有限公司（下称“庄臣专业服务”）自成立以来一路稳步发展，向客户提供专业虫害管理及优质消毒服务，利用早期防控措施进行虫害风险管理，再配合良好的卫生程序，以及全面和持续的监督，从而减少潜在虫害感染的风险。 2024年初以来继庄臣专业服务成功与大型饮食集团成功续约后，亦致力开拓新市场的商机，取得着名酒店集团服务合约，并且于2024年7月取得较具规模的私家医院项目，提供专业灭虫服务。此外，我们亦凭着丰富会所之灭虫服务经验，成功取得多个历史悠久的私人会所及俱乐部之灭虫合约。报告期内已向超过300个客户提供专业灭虫服务。展望2025年，庄臣专业服务将会继续增扩客源及拓展更多业务范畴，如大型商场及筹备开拓除甲醛之业务。 另一方面，本集团根据市场需求并作出分析后，华臣保安服务有限公司开展了保安业务并且于短时间内成功取得ISO9001（品质管理系统）、ISO14001（环境管理系统）及ISO45001（职业健康与安全管理系统）三项认证。目前公司已经创建专业的保安服务团队，并且已取得首份国际性客户大型的保安服务合约，并在政府部门合约方面取得突破性进展，实现业务突破，相信该业务将成为本集团其中一个新的发展动力。 本集团于本期间受益于投标策略优化，高端人才引进等举措，政府线整体合同规模企稳回升，与此同时商业线业务不断取得突破。为巩固核心业务，本集团致力用心提升服务品质，保持创新态度，目标以优质服务赢取各客户及社会各界的信任。与此同时本集团亦积极提升内部管理，优化后台员工配备，提升信息化水平，从而维持竞争力。我们将持续以清洁作为业务核心，进一步提高医院综合服务、垃圾运输、专业虫害管理、保安等业务规模，并发展更多新业务以丰富本集团业务结构，加速整体业务发展，提升业务抗风险能力。 财务回顾 收益 截至2024年及2023年9月30日止六个月，本集团的收益分别约为714.2百万港元及822.0百万港元，减少约107.8百万港元或13.1%。该减少主要由于若干政府清洁合约于去年10月开始陆续完结导致来自政府客户的收益减少，其部分被来自商业客户的收益显着增加所抵销。 服务成本 服务成本主要包括劳工成本、清洁材料成本及车辆开支。截至2024年及2023年9月30日止六个月，服务成本分别约为670.4百万港元及781.7百万港元，分别占本集团相应期间的收益约93.9%及95.1%。服务成本占本集团收益的百分比减少约1.2%，主要由于本期间整体劳工成本减少所致。 05香港庄臣控股有限公司 2024/25中期报告 管理层讨论及分析 毛利及毛利率 本集团于本期间的毛利约为43.8百万港元，较2023年相应期间约40.3百万港元增加约3.5百万港元或8.6%。 截至2024年及2023年9月30日止六个月，本集团的毛利率分别约为6.1%及4.9%。诚如上文所述，毛利率上升主要是整体劳工成本减少所致。 行政开支 截至2024年及2023年9月30日止六个月，本集团的行政开支分别约为38.7百万港元及32.6百万港元，增加6.1百万港元或18.8%。该增加主要是由于完善业务及营运团队以增强本集团的竞争优势及推动业务增长。 融资成本 融资成本主要为银行借款的浮动利息开支。截至2024年及2023年9月30日止六个月，融资成本分别约为0.5百万港元及2.1百万港元，分别占本集团总收益约0.1%及0.3%。该轻微减少主要由于改善现金流量管理及减少对银行借贷的依赖所致。 本公司股权持有人应占期内溢利 截至2024年及2023年9月30日止六个月，本公司股权持有人应占的本集团期内溢利分别约为9.2百万港元及9.6百万港元，减少0.4百万港元或4.1%。该减少主要由于来自政府客户的收益减少及完善业务及营运团队以增强本集团的竞争优势及推动业务增长。 流动资金及财务资源 本集团主要透过经营活动所产生现金流入及银行结余为流动资金及资本开支提供资金。于2024年9月30日，本集团的资本结构由权益约600.8百万港元（2024年3月31日：596.3百万港元）、银行及其他借款约12.1百万港元（2024年3月31日：17.0百万港元）以及租赁负债约5.0百万港元（2024年3月31日：8.7百万港元）组成。 香港庄臣控股有限公司06 2024/25中期报告 管理层讨论及分析 应收账款 于2024年9月30日，本集团的应收账款净额约为355.0百万港元（2024年3月31日：260.0百万港元）。该增加主要是由于政府部门客户延迟结算应收账款。政府部门客户在本期间的结算速度较慢，这与其过往结算模式一致，其一般在香港政府的财政年度结束时（即3月）比一年中的其他时期更快地结算其发票。本集团预期向该等客户收款不会有任何重大困难，并将继续改善信贷及收款管理。 现金状况及可用资金 于本期间，本集团维持稳健的流动资金状况，营运资金由内部资金及银行借款拨付。于2024年9月30日，本集团的现金及现金等价物约为314.9百万港元（2024年3月31日：427.0百万港元）；本集团已抵押银行存款约30.9百万港元（2024年3月31日：30.5百万港元）以担保本集团的银行融资。于2024年9月30日，本集团的流动比率约为3.4倍（2024年3月31日：3.2倍）。 应计费用、其他应付款项及拨备 于2024年9月30日，本集团的应计费用、其他应付款项及拨备总额约为169.0百万港元（2024年3月31日：189.6百万港元）。该减少主要由于应计员工成本及拨备减少。 银行及其他借款 于2024年9月30日，本集团银行及其他借款总额约为12.1百万港元（2024年3月31日：17.0百万港元）。于2024年9月30日，本集团银行融资总额度（包括透支及循环贷款融资、保理融资及担保额融资）约为1,735.0百万港元，其中约1,461.9百万港元尚未动用。 资本负债比率 于2024年9月30日，本集团的资本负债比率约为2.8%（2024年3月31日：4.3%），按债务总额除以权益总额，再将所得价值乘以100%计算得出。本集团的债务总额包括计息银行及其他借款以及租赁负债。 外币风险 由于本集团大部分业务交易、资产及负债主要以位于香港的本集团实体的功能货币计值，故本集团面临的外币风险极低。本集团现时并无就外币交易、资产及负债设立外币对冲政策。本集团一直密切监察外币风险，并将于有需要时考虑对冲重大外币风险。 资本开支 截至2024年及2023年9月30日止六个月，本集团就添置物业、厂房及设备产生资本开支总额分别约为11.0百万港元及17.9百万港元。资本开支主要由于购置车辆以提供街道清洁服务而产生。其主要由经营活动所产生现金提供资金。 07香港庄臣控股有限公司 2024/25中期报告 管理层讨论及分析 资本承担 于2024年9月30日，本集团并无任何资本承担（2024年3月31日：无）。 抵押本集团资产 于2024年9月30日，本集团抵押若干物业、厂房及设备、银行存款、使用权资产及按公平值计