庄臣控股2022/23 中期报告

香港庄臣控股有限公司2022/23中期报告 目录22/23 公司资料2 管理层讨论及分析4 独立审阅报告11 简明综合损益及其他全面收入表13 简明综合财务状况表14 简明综合权益变动表16 简明综合现金流量表17 简明综合财务报表附注18 其他资料33 释义38 公司资料 董事会 执行董事 伍振民先生（行政总裁）李壮博士（副总裁） 非执行董事谢辉先生（主席）金亮先生 颜俊先生李妍梅女士李咏怡女士王玲芳女士周文杰先生 独立非执行董事 范招达先生官玉燕博士康锦里先生梁兆康先生汝婷婷女士 董事委员会 审核委员会 范招达先生（主席）汝婷婷女士 梁兆康先生 薪酬委员会 梁兆康先生（主席）官玉燕博士 汝婷婷女士 提名委员会 汝婷婷女士（主席）官玉燕博士 康锦里先生 上市规则项下的授权代表 伍振民先生 李壮博士（于2022年10月26日获委任）李美仪女士（于2022年10月26日辞任） 公司秘书 李壮博士 李美仪女士（于2022年10月26日辞任） 法律顾问 有关香港法律 鸿鹄律师事务所 有关开曼群岛法律 衡力斯律师事务所 合规顾问 华金融资（国际）有限公司 独立核数师 罗申美会计师事务所 香港执业会计师 主要往来银行 恒生银行有限公司 星展银行（香港）有限公司香港上海汇丰银行有限公司 注册办事处 HarneysFiduciary(Cayman)Limited4thFloor,HarbourPlace 103SouthChurchStreet P.O.Box10240 GrandCaymanKY1-1002CaymanIslands 公司资料 香港主要营业地点 香港九龙观塘 海滨道143号 航天科技中心11楼 开曼群岛登记总处 HarneysFiduciary(Cayman)Limited3rdFloor,HarbourPlace 103SouthChurchStreet P.O.Box10240 GrandCaymanKY1-1002CaymanIslands 香港股份过户登记分处 卓佳证券登记有限公司香港 夏悫道16号 远东金融中心17楼 股份代号 1955 投资者关系顾问 溍丰公关顾问有限公司香港九龙 尖沙咀科学馆道9号新东海商业中心3楼303室 电话：+85222481188 传真：+85281488400 网址 www.johnsonholdings.com 管理层讨论及分析 业绩 本集团是香港首屈一指的环境卫生服务供应商，服务范围涵盖全港九新界，所提供的清洁服务包括楼宇校园清洁、公园及康乐场地清洁、街道清洁、消毒服务、防治虫鼠服务、垃圾运输服务和环境改善服务等。 截至2022年9月30日止六个月，本集团录得收益约1,224.1百万港元，较去年同期减少19.2%。集团的整体毛利率由约9.6%下降至6.7%，主要由于市场竞争激烈所致。 截至2022年9月30日止六个月，本公司股权持有人应占溢利由截至2021年9月30日止六个月约67.4百万港元减少约33.5百万港元或49.7%至约33.9百万港元。该减少主要来自服务的毛利减少约63.4百万港元，部分受行政开支及所得税开支减少所抵销。 业务回顾及前景 于本期间，全球局势动荡多变。2019冠状病毒病疫情依然肆虐，环球经济前景不容乐观，地缘政治局势紧张，通胀高企，随之而来的“加息潮”及货币紧缩政策，进一步打击疲弱的经济。同时，疫情管控措施无可避免对香港企业经营造成冲击，亦严重影响人力资源市场及货物供应链运作，加上能源价格持续上升，为企业成本管控能力带来严峻考验。尽管经营环境充满挑战，香港市民及企业的整体卫生水平意识因疫情持续提升，整体清洁及消毒的需求仍然强劲。有赖于我们管理团队的丰富经验，前线团队提供的优质服务，以及客户对我们的信任，使清洁业务于政府部门市场竞争激烈情况底下，非政府部门业务收入仍能实现稳定增长并保持理想续约率。 垃圾运输业务方面，凭着专业营运团队不懈努力及充足资源投放，服务收益于本期间维持可观增长，业务规模已见雏型。集团于本期间内坚守香港机场货运站垃圾运输服务的领先地位，同时成功为集团附属子公司－庄臣环保有限公司申请纳入食物环境卫生署服务供应商名单，并藉机拿下数份短期合约，取得阶段性进展，有望于往后更进一步打开政府线市场。尽管服务收入持续增长，但盈利能力方面因受到汽车燃油价格持续高企问题的不利影响，服务成本大幅上升，以致毛利率持续受压，盈利状况仍有上升空间。另一方面，都市固体废物收费条例预期将于明年下半年正式推行，集团正积极为客户进行讲解，共同作好准备。 管理层讨论及分析 分销代理业务方面，本集团持续丰富代理产品目录，致力为客户提供切合需求的环境卫生服务创新科技产品及设备，例如全自动化智能清洁消毒机器人和抗菌涂层服务。同时于投标项目内积极引入创科产品作为增值服务，增强集团投标竞争力，并拓展高端商业客户群。于本期间，本集团亦为香港文化中心、多个康体场地及院校等提供抗菌涂层服务，为社区抗疫出一份力。 另一方面，香港虫害鼠患问题不绝，有见及此本集团正积极发展专业虫害管理业务。有别于一般的防治虫鼠服务，综合虫害管理是一种利用早期防控措施进行虫害风险管理的整体性方案，再配合良好的卫生程序，以及持续性的广泛监督，从而减少潜在虫害感染的风险。同时，亦预期新业务与清洁本业将形成交叉销售新机会，亦能善用分销代理业务的创新科技消毒产品提供服务，产生协同效应。 新一届政府高度重视环境卫生议题，成立了由政务司副司长领导及环境及生态局主力推动的“地区事项统筹工作组”，专责处理多个地区环境卫生和街道管理问题，政务司副司长更亲自视察全港多区街道，可见政府处理环境卫生问题的决心。本集团作为香港最大的综合环境卫生服务供应商之一，将继续全力配合政府于环境卫生方面的工作计划，提供优质而全面的综合环境卫生服务，协助政府实现构建可持续发展，绿色宜居香港的愿景。 展望未来，我们将持续以清洁作为业务核心，同时发展新业务丰富本集团业务结构，不断开拓创新，引进更多人才加强内部管理能力。并且通过战略并购，加速集团整体业务发展，深化巩固本地市场地位及切入大湾区市场，目标打造庄臣成为中港两地智慧城市环卫一体化综合企业。 财务回顾 收益 截至2022年及2021年9月30日止六个月，本集团的收益分别约为1,224.1百万港元及1,514.2百万港元，减少约290.1百万港元或19.2%。该减少主要由于市场竞争激烈导致来自政府客户的收益减少，因清洁业务来自非政府部门市场的收入增加而被部分抵销。 管理层讨论及分析 服务成本 服务成本主要包括劳工成本、清洁材料成本及车辆开支。截至2022年及2021年9月30日止六个月，服务成本分别约为1,141.9百万港元及1,368.5百万港元，分别占本集团相应期间的收益约93.3%及90.4%。服务成本占本集团收益的百分比增加约2.9%，主要由于市场竞争加剧所致。 毛利及毛利率 本集团截至2022年9月30日止六个月的毛利约为82.2百万港元，较2021年相应期间约145.6百万港元减少约63.4百万港元或43.5%。该减少主要是由于整体收益下降。 截至2022年及2021年9月30日止六个月，本集团的毛利率分别约为6.7%及9.6%。诚如上文所述，毛利率下降主要由于市场竞争激烈所致。收益减幅高于服务成本减幅，从而令毛利率下降。 行政开支 截至2022年及2021年9月30日止六个月，本集团的行政开支分别约为45.9百万港元及64.3百万港元，减少18.4百万港元或28.6%。该减少主要由于管理人员薪酬及员工开支减少。于本期间，本集团将继续就行政开支实施预算成本控制措施。 融资成本 融资成本主要为银行借款的浮动利息开支。截至2022年及2021年9月30日止六个月，融资成本分别约为3.2百万港元及2.8百万港元，分别占本集团总收益约0.3%及0.2%。该小幅增加主要由于期间内平均利率上升影响。 本公司股权持有人应占期内溢利 截至2022年及2021年9月30日止六个月，本公司股权持有人应占的本集团期内溢利分别约为33.9百万港元及67.4百万港元，减少33.5百万港元或49.7%。该减少主要由于上述原因的综合影响所致。 管理层讨论及分析 流动资金及财务资源 本集团主要透过融资活动所产生现金流入为流动资金及资本需要提供资金。于2022年9月30日，本集团的资本结构由权益约589.8百万港元（2022年3月31日：580.9百万港元）、银行及其他借款约197.1百万港元（2022年3月31日：51.8百万港元）、租赁负债约12.6百万港元（2022年3月31日：18.0百万港元）组成。 应收账款 于2022年9月30日，本集团的应收账款净额约为578.3百万港元（2022年3月31日：413.3百万港元）。增加的原因主要是由于政府部门客户延迟结算应收账款。政府部门客户在本期的结算速度较慢，这与其过往结算模式一致，其一般在香港政府的财政年度结束时（即3月）比一年中的其他时期更快地结算其发票。本集团预期向这些客户收款不会有任何重大困难，并将继续改善信贷及收款管理。 现金状况及可用资金 于本期间内，本集团维持稳健的流动资金状况，营运资金由融资现金流拨付。于2022年9月30日，本集团的现金及现金等价物约为406.5百万港元（2022年3月31日：422.0百万港元）。本集团已抵押银行存款约29.4百万港元 （2022年3月31日：24.8百万港元）以担保本集团的银行融资。于2022年9月30日，本集团的流动比率约为2.0倍 （2022年3月31日：2.2倍）。 应计费用、其他应付款项及拨备 于2022年9月30日，本集团的应计费用、其他应付款项及拨备总额约为286.7百万港元（2022年3月31日：341.1百万港元）。该减少主要由于应计员工成本及拨备减少。这与收益减少大致一致。 银行及其他借款 于2022年9月30日，本集团银行及其他借款总额约为197.1百万港元（2022年3月31日：51.8百万港元）。该增加主要由于经营活动的资金需求增加，特别是本期间由于上述政府部门客户结算速度缓慢所致。于2022年9月30日，本集团银行融资总额度（包括透支及循环贷款融资、保理融资及担保额融资）约为2,041.9百万港元，其中约1,474.0百万港元尚未动用。 资本负债比率 于2022年9月30日，本集团的资本负债比率约为35.6%（2022年3月31日：12.4%），按债务总额除以权益总额，再将所得价值乘以100%计算得出。本集团的债务总额包括计息银行及其他借款、一名控股股东所提供贷款以及租赁负债。 管理层讨论及分析 外币风险 由于本集团大部分业务交易、资产及负债主要以位于香港的本集团实体的功能货币计值，故本集团面临的外币风险极低。本集团现时并无就外币交易、资产及负债设立外币对冲政策。本集团一直密切监察外币风险，并将于有需要时考虑对冲重大外币风险。 资本开支 截至2022年及2021年9月30日止六个月，本集团就添置物业、厂房及设备产生资本开支总额分别约为0.2百万港元及18.0百万港元。资本开支主要由于购置车辆以提供环境卫生服务而产生。其主要由经营活动所产生现金提供资金。 资本承担 于2022年9月30日，本集团并无任何资本承担（2022年3月31日：无）。 抵押本集团资产 于2022年9月30日，本集团抵押若干物业、厂房及设备、银行存款、应收账款、使用权资产及按公平值计入损益 （“按公平值计入损益”）的金融资产，以担保银行及其他借款、为清洁、洁净及其他相关服务项目的按金发出的履约保函以及租赁负债。 或然负债 (a)履约保函 于2022年9月30日及2022年3月31日，有关银行为本集团清洁、洁净及其他相关服务项目的按金及雇员补偿保险合约所发出履约保函的或然负债分别约为404,854,000港元及422,856,000港元。履约保函以已抵押银行存款、应收账款及按公平值计入损益的金融资产作