蒙特利尔银行美股招股说明书(2024-12-18版)

定价补充文件（日期：2024年12月16日），对2022年5月26日的招股说明书、2022年5月26日的招股说明书补充文件以及2022年7月22日的产品补充文件的修订。 美国存托凭证，面值4,021,000美元，系列I自动赎回障碍券，带有记忆 coupons，到期日为2027年12月20日，挂钩于英伟达 corporation普通股、亚马逊公司普通股和苹果公司普通股中表现最差的一只。 ·这些注释旨在为寻求每季度有条件周期性利息支付的投资者设计（详情将在下文详细介绍），以及在每个观察日期（从2025年3月开始的每季度观察日期），NVIDIA Corporation、Amazon.com, Inc.和Apple Inc.的普通股收盘价均不低于其初始水平的100%（称为“行权水平”）的情况下，获得本金返还的投资者服务。投资者应愿意在到期前自动赎回其注释，愿意放弃参与参考资产增值的机会，并愿意在到期时损失部分或全部本金。 ·The notes may pay Contingent Coupons at the Contingent Interest Rate of 5.00% per quarter (approximately 20.00% per annum) depending on the performance of the Reference Assets. 如果参考资产在适用的每季度观察日期结束时的收盘水平大于或等于其票息障碍水平，债券将在相应的票息支付日期支付（i）一张Contingent Coupon以及（ii）任何先前观察日期未支付的Contingent Coupons，根据记忆票息特征。如果任何参考资产在某观察日期的收盘水平低于其票息障碍水平，债券将不会在相应的票息支付日期支付Contingent Coupon。自2025年3月17日起，如果在任何观察日期，每个参考资产的收盘水平大于或等于其Call 水平结构，这些注记将自动赎回。在随后的附息支付日（“赎回结算日”），投资者将收到其本金金额加上原本应支付的附息款项。在注记被赎回后，投资者将不再收到注记的任何额外支付。这些注记不保证在到期时返还本金。相反，如果这些注记未被自动赎回，到期时的付款将仅包括上述内容。· 将以每种参考资产的最终水平以及任何参考资产的最终水平是否从初始水平下降到估值日期下的触发水平以下（“触发事件”）为准。如果债券未自动赎回且发生了触发事件，您将收到表现最差的资产的股份交付。· 参考资产（“实物交割数量”）或根据以下描述计算的等值现金（“现金交割数量”），其价值将低于本金金额。具体而言，您收到的任何实物交割数量或现金交割数量的价值将从初始水平下降到最终水平时，每下降1%，减少1%。实物交割数量中包含的任何零碎股份将以现金支付。· 投资于票据并不等同于直接投资于参考资产。 ·····这些票据不会在任何证券交易所上市。票据上的所有付款均受蒙特利尔银行的信用风险影响。纸币的最低面额为 1, 000 美元 ， 整数倍为 1, 000 美元。Citigroup Global Markets Inc.（“Citigroup”）是此次发行的代理机构。详见“补充分发计划（利益冲突）”。below.这些债券不会根据《加拿大存款保险公司法》（Canada Deposit Insurance Corporation Act，简称“CDIC Act”）第39.2条第2.3款的规定转换为本公司普通股或任何附属公司的普通股。 注释条款 ： 估价日期:到期日:2027 年 12 月 15 日2027 年 12 月 20 日 定价日期:2024 年 12 月 16 日结算日期:2024 年 12 月 19 日 注释的具体条款 ： 上述“代理佣金”和“蒙特利尔银行收益”总计金额反映了蒙特利尔银行在定价日期或之前建立对冲头寸时所确定的总金额，在这些时间点上，这些金额可能是变动的，并且会根据当时的市场条件波动。某些交易商可能为销售特定收费顾问账户的票据而放弃了部分或全部的销售让利、费用或佣金。这些账户中票据投资者的公开报价价格在每1,000美元本金金额的980.00美元至1,000.00美元之间。*数值已四舍五入至小数点后两位。 neither 证券交易所委员会 nor 任何州级证券委员会 has approved 或者 disapproved 这些债券 或者 对此文件、产品补充文件、募集说明书补充文件或募集说明书的准确性表投资这些笔记涉及风险，包括但不限于在此页（P-5）开始的“选定的风险考虑因素”部分、产品补充文件中（PS-6页开始的“与笔记相关的额外风险因素”部分），以及在招股说明书补充文件的（S-1页）“风险因素”部分和招股说明书的第8页上所描述的风险。 示过意见。任何与此相反的陈述都是刑事犯罪。这些债券将是我们的无担保债务，并不会是受美国联邦存款保险公司、存款保险基金、加拿大存款保险公司或其他任何政府机构或准机构或其他实体担保的储蓄账户或存款。截至日期，根据上述条款，估计初始债券价值为每1,000美元本金金额975.23美元。然而，如下面所述，该估值可能存在变动。 纸币的实际价值在任何时候都会反映许多因素 ， 无法准确预测。 花旗集团全球市场有限公司。 附注的主要条款 ： 参考资产: 或有优惠券: 自动兑换: 2现金金额等于(1) 实物交付金额和(2) 最终交付金额的乘积现金交付金额 ： 性能最低的参考资产的级别。 计算代理:BMO 资本市场公司销售代理:花旗集团 1受市场中断事件的发生 ， 如随附的产品补充中所述。 如计算代理所确定，并在某些情况下可根据调整。详见产品补充文件中的“一般条款——权益证券（包括任何ETF）的参考资产的反摊薄调整”部分以获取更多信息。 注释的附加条款 您应该与2022年7月22日的产品补充文件、2022年5月26日的招股说明书补充文件以及2022年5月26日的招股说明书一起阅读此文档。这份文件连同下方列出的文件共同构成了债券的条款，并取代所有先前的或同期的口头陈述以及任何其他书面材料，包括初步或示意性的价格条款、信函、交易想法、实施结构、示例结构、事实单、宣传册或其他教育材料，无论是我们提供的还是代理方提供的。您应在投资前仔细考虑产品补充材料中“与 notes 相关的额外风险因素”中列出的事项，因为这些 notes 涉及到与传统债务证券无关的风险。我们强烈建议您在投资前咨询投资、法律、税务、会计及其他相关顾问。 4我们在 SEC 网站上的中央索引密钥或 CIK 是 927971 。如本文档中使用的 ， “我们 ” ，“ 我们 ” 或 “我们的 ” 是指蒙特利尔银行。你可以在SEC网站（www.sec.gov）上访问这些文件，或者如果该地址有所变更，请通过查看相关日期的备案文件来获取：你：你可以在SEC网站（www.sec.gov）上访问这些文件，或者如果该地址有所变更，请通过查看相关日期的备案文件来获取：日期为 2022 年 7 月 22 日的产品补充 ：https: / / www. sec. gov / Archives / edgar / data / 927971 / 000121465922009102/ r712220424b2. htm日期为 2022 年 5 月 26 日的招股说明书补充和日期为 2022 年 5 月 26 日的招股说明书：https: / / www. sec. gov / Archives / edgar / data / 0000927971 / 000119312522160519 /d269549d424b5. htm 选定的风险注意事项 购买这些票据涉及重大风险。投资这些票据并不等同于直接投资参考资产。这些风险在产品补充材料中的“与这些票据相关的额外风险因素”部分有更详细的解释。 与票据结构或特征相关的风险 你对票据的投资可能会导致亏损。— 这些注释不保证本金的安全返还。若这些注释未自动赎回，到期支付将基于每项参考资产的最终水平以及是否发生了触发事件来决定。如果任何参考资产的最终水平低于其触发水平，将发生触发事件，并且您将失去相当于每下降1%本金金额的1%。在这种情况下，您将在到期时收到该表现最差的参考资产的股份，或者根据我们的选择收到等值现金，该等值现金将低于注释的本金金额，并可能为零。因此 ， 您可能会失去对票据的全部投资。 ·您可能不会收到与您的票据有关的任何或有优惠券。—we 不会 necessarily 定期支付票据的利息。如果在观测日期（Observation Date），任何参考资产（Reference Asset）的收盘水平低于其票面障碍水平（Coupon BarrierLevel），我们不会在相应的附息支付日期（Contingent Coupon Payment Date）向您支付附息券（Contingent Coupon）。 然而，如果在计息息票支付日期（除到期日外），由于参考资产的结算水平低于计息息票障碍水平而在相关观测日期未能支付附带息票，则根据记忆息票特征，若在相关观测日期，每种参考资产的结算水平大于或等于其计息息票障碍水平，该附带息票将在后续的计息息票支付日期予以支付。如果在所有观测日期，参考资产的结算水平均低于其计息息票障碍水平，则在票据的有效期内我们将不会向您支付任何附带息票，您也不会获得任何正回报。通常情况下，未支付任何附带息票将与您票据面临更大的本金损失风险相一致。您的票据可以自动提前赎回。- 如果每个人的收盘价 ， 我们将赎回票据 · 在任何观察日期，参考资产的价值大于或等于其行权水平。在自动赎回后，您将不会收到任何额外的附带利息，并且可能无法将所得款项再投资于回报与票据相当的投资产品。此外，如果您能够以类似的风险水平将所得款项再投资于具有可比回报的投资产品，您可能会承担交易成本，如经销商折扣和新票据价格中包含的对冲成本。您在票据上的回报仅限于或有优惠券 ， 如果有的话 ， 无论 任何参考资产。——您将在到期时获得的付款金额不会超过您的本金金额加上任何已到期的附息票利息。此外，如果债券被自动赎回，即使一种或多种参考资产的最终水平远高于其赎回水平，您也不会获得超过本金金额加上任何适用的附息票利息的付款。因此，适用债券的最大回报仅限于附息票利息可能带来的潜在回报。您是否收到任何或有优惠券以及您在到期时的付款可能仅由参考决定 到性能最差的参考资产 ， 即使任何其他参考资产性能更好。- 只有在适用观察日期，每种参考资产的收盘水平超过相应的息票障碍时，我们才会对债券支付有条件息票。即使其他任何参考资产的价值显著增加，也是如此。 同样地，如果任何基准资产发生触发事件且该基准资产的最终水平低于其初始水平，您在到期时的支付将根据最差表现的基准资产的表现来确定。即使在票据存续期间，其他任何基准资产的价值有所升值或其贬值幅度小于最差表现的基准资产，只要发生触发事件，您的到期回报仅将根据最差表现的基准资产的表现来确定。 ·这些票据的付款将分别根据每项参考资产来确定，而不是根据一篮子资产，且这些票据的付款将基于表现最差的参考资产的表现。- 是否支付每张附带期权息票以及在触发事件发生时在到期时的支付，将仅根据适用观测日期和/或估值日期的最差表现参考资产的表现来确定，而不考虑任何其他参考资产的表现。这些票据不与加权篮子相关联，在这种情况下，风险可能在篮子组件之间得到缓解和分散。例如，如果票据与加权篮子相关联，回报将取决于作为篮子回报反映的篮子组件的加权综合表现。因此，一个篮子组件的价值下降可以通过其他篮子组件的价值上升来部分抵消，权重按该篮子组件的比例调整。然而，在这些票据的情况下，每个参考资产的表现不会被组合，一个参考资产的价值下降也不会因任何其他参考资产的价值上升而得到抵消。相反，您在票据上收到的附带期权息票支付将取决于每个观测日期的参考资产价值，而到期时的回报将仅取决于触发事件发生时的最