期指：延续整固，等待靴子落地

2024年11月4日 期指：延续整固，等待靴子落地 毛磊投资咨询从业资格号：Z0011222maolei013138@gtjas.com 【期指期现数据跟踪】期指数据 收盘价 涨跌幅% 基差 成交额-亿 成交量 变动 持仓量 变动 沪深300 3890.02 ↓0.03 4764.7 IF2411 3901 ↑0.13 10.98 565.5 48178 ↓2753 49580 ↓4260 IF2412 3905 ↑0.12 14.98 1115 94876 ↓6343 152420 ↓9733 IF2503 3909.4 ↑0.13 19.38 213.8 18180 ↓815 59071 ↓1403 IF2506 3894 ↑0.15 3.98 52.6 4494 ↓542 9772 ↓204 上证50 2651.53 ↑0.70 1126.6 IH2411 2659.6 ↑0.77 8.07 213.5 26731 ↓41 28037 ↓1905 IH2412 2665.4 ↑0.76 13.87 376.6 47038 ↑2306 64515 ↓3001 IH2503 2671.2 ↑0.69 19.67 70.2 8752 ↑797 21987 ↓699 IH2506 2668.4 ↑0.64 16.87 19.1 2387 ↑64 3492 ↓134 中证500 5831.82 ↓1.18 4292.6 IC2411 5838 ↓1.11 6.18 537.6 45842 ↓3798 48501 ↓2054 IC2412 5821 ↓1.05 -10.82 870.5 74508 ↓1823 128218 ↓1803 IC2503 5769.6 ↓1.07 -62.22 198 17099 ↓3674 57758 ↓1726 IC2506 5692.4 ↓0.98 -139.42 86.8 7598 ↑751 13861 ↑1123 中证1000 5930.23 ↓3.05 5113.7 IM2411 5917.8 ↓3.28 -12.43 973.2 81407 ↑2148 72078 ↓3879 IM2412 5890 ↓3.21 -40.23 2212.6 186128 ↓7924 168205 ↑38184 IM2503 5809 ↓3.23 -121.23 405.4 34582 ↓137 81924 ↑839 IM2506 5713 ↓3.24 -217.23 138.6 12025 ↑1058 19352 ↑1633 资料来源：Wind，国泰君安期货研究 11月1日，四大期指当月合约涨跌互现。IF上涨0.13%，IH上涨0.77%，IC下跌1.11%，IM下跌 3.28%。本交易日来看，期指总成交回落，显示投资者交易热情有所降温；具体来看，IF总成交减少10453手，IH总成交增加3126手，IC总成交减少8544手。IM总成交减少4855手。持仓方面，IF总持仓减少15600手，IH总持仓减少5739手，IC总持仓减少4460手；IM总持仓减少7589手。 期货研究 金融期货研究 国泰君安期货研究所 IF基差IH基差 点当月下月当季下季 25 20 15 10 5 0 -5 -10 -15 点当月下月当季下季 30 20 10 0 -10 -20 -30 -40 24-10-16 24-10-21 24-10-24 24-10-29 24-11-1 24-10-8 24-10-11 24-10-16 24-10-21 24-10-24 24-10-29 24-11-1 资料来源：Wind，国泰君安期货研究资料来源：Wind，国泰君安期货研究 IC基差IM基差 点当月下月当季下季 100 点当月下月当季下季 50 500 0-50 -50-100 -100-150 -150-200 -200 24-10-8 24-10-11 24-10-16 24-10-21 24-10-24 24-10-29 24-11-1 -250 24-10-8 24-10-11 24-10-16 24-10-21 24-10-24 24-10-29 24-11-1 资料来源：Wind，国泰君安期货研究资料来源：Wind，国泰君安期货研究 期指前20大会员持仓增减 多单增减 多单净变动 空单增减 空单净变动 IF2411 -3483 -12842 -3402 -12366 IF2412 -8191 -8033 IF2503 -1168 -931 IF2506 未公布 未公布 IH2411 -1699 -1029 IH2412 -2466 -2368 IH2503 -346 未公布 -4511-632-4029 IH2506 未公布 IC2411 -1404 -993 -1836 -2864 IC2412 380 -656 IC2503 -1102 -1443 IC2506 1133 1071 IM2411-2097-2768 IM2412-4680 -6902 -3368 -5790 IM2503-125346 IM2506未公布未公布 资料来源：Wind，国泰君安期货研究 【趋势强度】 IF、IH趋势强度：1IC、IM趋势强度：1 注：趋势强度取值范围为【-2,2】区间整数。强弱程度分类如下：弱、偏弱、中性、偏强、强，-2表示最看空，2表示最看多。 【重要驱动】 全国人大常委会法制工作委员会举行记者会，发言人黄海华介绍立法工作有关情况并回答记者提问。十四届全国人大常委会第十二次会议将于11月4日至8日在京举行。其中，监督法修正草案拟提交二次审议。监督法修正草案拟细化政府债务监督，增加规定国务院和县级以上地方各级人民政府应当每年向本级人大常委会报告政府债务管理情况。 10月一线城市新房、二手房成交量明显增长。其中，北京新建商品住宅网签约4500套，环比增长约 50.1%，为今年来单月最高。上海10月新建商品住宅成交面积约67万平方米，环比增长38%；二手住宅成交面积约182万平方米，环比增长54%。 10月财新中国制造业PMI录得50.3，较9月回升1.0个百分点，在9月短暂收缩后重新升至荣枯线以上。10月中国制造业生产经营活动重现扩张，需求止跌回稳，市场信心回升。（来源：wind） 【A股收盘综述】市场震荡走低，个股回调明显，科技股普遍下挫，高位人气股现跌停潮。上证指数收跌0.24%报3272.01点，深证成指跌1.28%，创业板指跌1.88%，北证50跌9.61%，科创50跌3.06%，万得全A跌1.53%，万得A500跌0.18%，中证A500跌0.38%。市场成交2.27万亿元，逾4300股下跌。11月1日，市场风云突变，高位人气股集体跳水，川润股份、成都路桥等多股跌停，市场传出从严监管“妖股”。稀土永磁概念股全线爆发，银河磁体、中国稀土等逾10股涨停。有色金属同步活跃，章源钨业、云南锗业等多股涨停。钢铁股展开反弹，安阳钢铁涨停。医药商业概念股盘中拉升，漱玉平民20cm涨停。高位人气股集体重挫，常山北明、双成药业等多股跌停，海能达、思美传媒等多股日内上演天地板。沪深两市主力资金大幅净流出1233.66亿元，创10月9日以来新高。高位股经历本周连续两次炸板后遭遇大面积退潮，近600亿资金逃离科技股，低位有色、消费成为暂时避风港，TCL科技、四川长虹均遭遇历史级资金流出。（来源：wind） 国泰君安期货有限公司（以下简称“本公司”）具有中国证监会核准的期货投资咨询业务资格（证监许可[2011]1449号）。 本报告的观点和信息仅供本公司的专业投资者参考，无意针对或打算违反任何地区、国家、城市或其它法律管辖区域内的法律法规。本报告难以设置访问权限，若给您造成不便，敬请谅解。若您并非国泰君安期货客户中的专业投资者，请勿阅读、订阅或接收任何相关信息。本报告不构成具体业务的推介，亦不应被视为任何投资、法律、会计或税务建议，且本公司不会因接收人收到本报告而视其为本公司的当然客户。请您根据自身的风险承受能力自行作出投资决定并自主承担投资风险，不应凭借本内容进行具体操作。 分析师声明 作者具有中国期货业协会授予的期货投资咨询执业资格或相当的专业胜任能力，力求报告内容独立、客观、公正。本报告仅反映作者的不同设想、见解及分析方法。本报告所载的观点并不代表本公司或任何其附属或联营公司的立场，特此声明。 免责声明 本报告的信息来源于已公开的资料，但本公司对该等信息的准确性、完整性或可靠性不作任何保证。本报告所载的资料、意见及推测仅反映本公司于发布本报告当日的判断，本报告所指的期货标的的价格可升可跌，过往表现不应作为日后的表现依据。在不同时期，或因使用不同假设和标准，采用不同观点和分析方法，本公司可发出与本报告所载资料、意见及推测不一致的报告，对此本公司可不发出特别通知。本公司不保证本报告所含信息保持在最新状态。同时，本公司对本报告所含信息可在不发出通知的情形下做出修改，投资者应当自行关注相应的更新或修改。 本报告中所指的研究服务可能不适合个别客户，不构成客户私人咨询建议，客户应考虑本报告中的任何意见或建议是否符合其特定状况。在任何情况下，本报告中的信息或所表述的意见均不构成对任何人的投资建议。在任何情况下，本公司、本公司员工或者关联机构不承诺投资者一定获利，不与投资者分享投资收益，也不对任何人因使用本报告中的任何内容所引致的任何直接或间接损失或与此有关的其他损失负任何责任。投资者务必注意，其据此做出的任何投资决策与本公司、本公司员工或者关联机构无关。市场有风险，投资需谨慎。投资者不应将本报告作为作出投资决策的唯一参考因素，亦不应认为本报告可以取代自己的判断。在决定投资前，如有需要，投资者务必向专业人士咨询并谨慎决策。 版权声明 本报告版权仅为本公司所有，未经书面许可，任何机构和个人不得以任何形式翻版、复制、发表或引用。如征得本公司同意进行引用、刊发的，需在允许的范围内使用，并注明出处为“国泰君安期货研究”，提示使用本报告的风险，且不得对本报告进行任何有悖原意的引用、删节和修改。若本公司以外的其他个人或机构（以下简称“该个人或机构”）发送本报告，则由该个人或机构独自为此发送行为负责。通过此途径获得本报告的投资者应自行联系该个人或机构以要求获悉更详细信息或进而交易本报告中提及的期货品种。本报告不构成本公司向该个人或机构之客户提供的投资建议，本公司、本公司员工或者关联机构亦不为该个人或机构之客户因使用本报告或报告所载内容引起的任何损失承担任何责任。 除非另有说明，本报告中使用的所有商标、服务标记及标记均为国君期货所有或经合法授权被许可使用 的商标、服务标记及标记，未经国君期货或商标所有权人的书面许可，任何单位或个人不得使用该商标、服务标记及标记。 请务必阅读正文之后的免责条款部分