2024年世界超财富报告（英）

2024年世界超财富报告 思想领导力 2024年世界超财富报告 BrianAlster首席执行官 杰夫·温德首席收入官 曼努埃尔·比安奇 高级副总裁兼全球销售主管 AmandaCifone高级营销总监 主要作者MayaImberg 高级总监，思想领导和分析主管 MaeenShaban研究与分析总监 Design 斯蒂芬妮·沃伯顿视觉通信总监 黎明Lastre视觉通信专家 ©DelinianLimited及其关联公司，2024年7月。本出版物仅供您参考，不作为购买或出售任何产品或其他特定服务的要约或要约邀请。所有提供的信息和意见均可能随时更改而无需事先通知。 Contents 01执行摘要1 02Introduction2 03财富层的影响力3 042023年的超级富豪6 05区域、国家和城市表现8 06展望未来15 07方法论19 08关于Altrata20 Altrata|2024年世界超财富报告 执行摘要 2023年，全球超高净值(UHNW)人口增长了7.6％，达到426,330人的最高水平。这标志着从上年度下降中强劲反弹，意味着这一exclusivity组合比五年前大了 超过20%。尽管整体经济增长仍然缓慢，但其韧性超过了预期。财富组合主要得益于年末全球股市的上涨，使超高净值人群的总净资产增加了7.1%，达到49.2万亿美元。 北美的增长超过了欧洲，尤其是亚洲。全球最富裕地区的超高净值人口在2023年增加了11.9%，达到161,280人，使得北美的全球份额提升至37.8%。相比之下，欧洲的增长率为9.4%，高于亚洲的不到3%，亚洲的超高净值人口增至110,630人，反映出该地区的增长水平低于疫情前的趋势。这一变化也导致欧洲自2019年以来首次重新成为仅次于北美的第二大超高净值地区。 美国的UHNW数字实现了两位数的增长 ，而排名第二的中国则连续第二年下降。美国拥有全球超富阶层人口超过三分之一的 份额，其超富裕人口增加了13%，达到147 ,950人。德国排名第三，其超富裕人口也出现了相似的增长。相比之下，中国超富裕人口下降了1%，反映了相对疲软的经济和不断加深的房地产下滑（香港的超富裕人口也呈现这一趋势）。然而，亚洲其他主要财富市场日本和印度则实现了强劲增长。 全球超富裕人口将 在未来五年内扩展到所有地区。尽管继续面临波动和不确定性，我们预测到2028年全球超富人群总数将达到587,650人，并将创造额外的19万亿美元的新财富。北美仍将占据全球UHNW人口的最大区域份额，略有上升至39%。亚洲追赶过程已基本完成，该地区的份额仅会略微增加1%，达到27%。到2028年，欧洲在全球总人口中的份额将继续小幅下降 ，降至25%，低于2019年的28%。 未来五年前10个增长最快的UHNW城市中的三个将在 印度。反映该国作为全球最快增长经济体之一的地位，班加罗尔、海得拉巴和德里 的超高净值人口预计将以每年14-16%的平均增长率增长。菲律宾马尼拉和马来西亚吉隆坡也跻身最快增长的前10个超高净值城市之列。 世界主要城市将是一个越来越重要的财富基础 代。到2028年，我们预测超富人群中的近4 2%将集中在全球前50个UHNW城市之一，而2015年的这一比例为38%。预计前十大UHNW城市的排名变化不大，纽约、香港、洛杉矶和东京仍居前列。 Introduction Altrata的最新世界超财富报告-第12个由财富-X数据——提供了我们对全球超高净值（UHNW ）人群的全面分析。这一独特的富裕群体，每人净资产超过3000万美元，过去十年来在规模和影响力上稳步增长。他们合计拥有的财富总额达到惊人的49万亿美元，超过了美国和中国两国经济总量的总和。 今年的版本重点关注ultrawealthy整体市场格局，提供了对2023年全球超富人群的详细概述及其在全球富裕阶层中的重要性。评估了世界市场近期发展对ultrawealthy阶层的影响以及财富创造的前景 。 2023年全球经济经历了又一个动荡的一年，受到复杂地缘政治、区域冲突、波动的气候以及政策不确定性的影响。在此背景下，大多数财富市场从2022年的痛苦损失中复苏，投资者对生成式人工智能的兴趣和全球央行可能实施的货币宽松政策在年末为市场情绪和股票回报带来了提振。在本报告中，我们将详细探讨全球超高净值人士（UHNW）阶层的影响，突出关键驱动因素和区域财富趋势，排名领先的富裕国家和城市，并呈现我们对UHNW人口五年预测的最新更新。 Wealth-X的全面富裕人群数据库及其详细的财富与可投资资产模型提供了无与伦比的见解，深入了解全球ultra-highnetworth（超高净值）人口、其特征以及财富创造不断变化的格局，使其成为任何希望发掘并接触这一专属细分市场的组织的重要资源。 关键定义 超高净值(UHNW)个人 那些净资产超过3000万美元的人(也被称为“超级富豪”)。 极高净值(VHNW)个人 那些净资产为500万至3000万美元的人。 财富层的影响力 超级富豪拥有过多的财富 在2023年，全球高净值（HNW）个人的总人口达到约3810万人，每人财富超过100万美元。在这个富裕群体中，ultrawealthy级别的426,330人是一个非常exclusice的细分市场，仅占HNW群体的1.1%，但持有显著更多的财富。2023年，超富裕群体的总净资产为49.2万亿美元，占所有HNW个人持有的财富总额的32%。 我们的数据（追溯至2004年）显示，过去二十年中，超富人群在全球高净值人口及其总净资产中保持着极为稳定的份额。超富人群的比例保持在略高于1%，而超高净值阶层持有的总高净值财富比例则在狭窄的32%-35%范围内相对稳定。 按等级划分的富人 2023年按主要财富等级划分的全球人口和财富 财富层 UHNW(3000万美元+) 426,330 3,974,460 VHNW(500万美元-3000万美元) $1m-$5m$49,159bn $39,491bn 33,685,090 人口财富 $63,001bn 资料来源：Wealth-X，Altrata公司，2024年 超级富豪占全球百万富翁人口的1％，但仍占该群体总财富的32％。 这笔巨大的财富使ultrawealthy人士能够在政治、经济、技术以及医疗保健等社会的所有方面exert相当大的影响力，并且他们对涉及奢侈品、财富管理及慈善等领域的企业尤为重要。 超富人群在过去十年中显著增长，专门服务于这些顶级富豪的众多行业也随之蓬勃发展。个人奢侈品市场和生活方式服务市场迅速扩大，这一变化主要受到全球超高净值（UHNW）人群日益多样化的需求和兴趣驱动。高端房地产市场在全球范围内也呈现类似趋势，同时伴随着对家族财富转移规划和遗产过渡的关注度不断提高，特别是在第一代富豪群体中。 在全球范围内，超级富豪占： $118bn 个人奢侈品支出 ，相当于总支出的30%1 $190bn 慈善捐赠，相当于个人捐赠总额的38%2 超高净值阶层是金融服务业、primebrokerage公司和资产管理公司的主要客户群体，无论是直接还是通过家族办公室。这一群体还占全球个人对慈善组织捐赠的重要且不断增长的部分，2022年超富个人的个人捐款估计达到1900亿美元。 $38trn 可投资资产，相当于全球管理资产(AUM)的32%3 来源：Wealth-X（隶属于Altrata公司）。估计数据基于Wealth-X的数据以及Bain和Altagamma的整体奢侈品消费支出数据，BostonConsultingGroup的整体资产管理（AUM）数据。 呼出 1参考2023年数据。来源:Wealth-X(一家Altrata公司)。基于使用Wealth-X数据和Bain/Altagamma的估计 2参考2022年数据。来源:Wealth-X,一家Altrata公司。有关更多信息,请参阅Altrata的超高净值慈善2024报告。 3参考2023年数据。来源:Wealth-X(Altrata公司)。基于使用Wealth-X数据和波士顿咨询集团的估计 财富分配不均 全球财富分布不均的现象在世界上最富有的人中也尤为明显。大约80%的全球超富裕阶层拥有3000万至1亿美元的净财富，这与总体趋势一致，即该群体中很大一部分人口处于较低的财富层级。这一现象通过超富裕阶层（UHNW）的中位财富水平来体现，估计为5.1亿美元，而平均财富水平则高出许多，为11.5亿美元。 那些净资产在1亿美元至10亿美元之间的个人约占超富人群的四分之一，并且持有的财富总额与净资产在3000万美元至1亿美元之间的人群大致相当。在财富金字塔的顶端，亿万富翁群体仅占全球UHNW人口的0.8%，但却持有全球近24%的超财富总额。 按等级划分的超级富豪 2023年按财富等级划分的全球UHNW人口和财富 财富层 $1bn+* $500m-$1bn $100m-$500m $30m-$100m 3,194 335,460 7,198 80,230 $11,107bn $5,153bn $15,284bn $16 人口财富 ,743bn *亿万富翁人口和财富数据反映了2022年以来的数据，如我们的亿万富翁人口普查2023。来源：Wealth-X，Altrata公司，2024年 近80%的超级富豪个人的净资产在3000万 至1亿美元之间。 04 2023年的超级富豪 超越预期-UHNW财富强劲反弹 在2023年，全球超高净值人群数量增加了7.6%，达到426,330人，标志着从上一年度下降中强劲反弹。财富组合主要得益于年末全球股票市场的回升，尤其是发达国家市场的表现。经济增长普遍缓慢——受到高通胀、紧缩货币政策、生活成本压力和地缘政治冲突的制约——但总体上比预期更为坚韧。随着经济衰退担忧缓解和全球通胀减轻，央行降息的前景提振了大多数资产类别的“风险偏好”情绪。在对全球经济软着陆日益乐观的背景下，2023年全球超高净值人口的总净资产增长了7.1% ，达到49.2万亿美元。 这一年投资者预期的变化在各行业的回报中得到了反映，整体模式与2022年相反。表现最强的股票收益来自科技、金融服务和消费品行业，这些行业的表现优于医疗保健、公用事业和能源等防御性较强的行业。旅游业和休闲业继续从疫情中恢复，而较高的利率则对房地产活动和企业交易产生了负面影响。固定收益市场在两年下跌后普遍显示了轻微的正回报，而高波动性的加密资产在2022年的低迷之后强劲反弹。鉴于俄罗斯入侵乌克兰引发的地缘政治复杂化、中国与西方之间的深化竞争 、以色列与哈马斯的新一轮战争、贸易限制的扩大以及持续的技术和气候颠覆，全球财富市场的背景依然动荡不安。 全球经济一目了然 选择2023年的全球指标 （同比变化) 3.2% 4.6%8.3% 24%-18%-16%-30% 实际国内生产总值 先进的新兴和 经济发展中经济体 美元条款 摩根士丹利资本国际世石界油价格 交易记录募集资金 增长消费物价上涨 股票指数 （美元/桶)IPO活动 资料来源：国际货币基金组织，世界经济展望，2024年4月；摩根士丹利资本国际(MSCI)；普华永道2023年全球IPO观察；西德克萨斯中质原油(WTI)原油。 2023年的超级富豪 全球超级富豪 426,330%总UHNW世界的 UHNW人口 人口 7.6% 人口变化from2022 Europe 北美 Asia 161,28037.8% 11.9% 111,54026.2% 9.4% 110,63025.9% 2.7% 中东 19,480 -5.7%4.6% 拉丁美洲和Africa 加勒比2,710 13,990-10.3%0.6% 18.2% 3.3% 太平洋 6,700 0.1%1.6% 2023年全球UHNW人口 $49,159bnUHNW总财富 7.1% 财富的变化from2022 %