招金矿业二零二四年中期报告

目录 2 公司资料 4 管理层讨论与分析 13 其他资料 26 中期简明综合损益表 27 中期简明综合全面损益表 28 中期简明综合财务状况表 30 中期简明综合权益变动表 32 中期简明综合现金流量表 35 中期简明综合财务报表附注 公司资料 公司名称 招金矿业股份有限公司 公司英文名称 ZhaojinMiningIndustryCompanyLimited* 法定代表人 姜桂鹏先生 执行董事 姜桂鹏先生（董事长）段磊先生（执行总裁） 王立刚先生（副总裁兼董事会秘书）陈路楠先生（副总裁） 非执行董事 龙翼先生（副董事长）李广辉先生 栾文敬先生 独立非执行董事 陈晋蓉女士蔡思聪先生魏俊浩先生申士富先生 监事会成员 冷海祥先生（监事会主席）胡进先生 赵华女士 董事会秘书 王立刚先生 公司秘书 吴嘉雯女士 *仅供识别 授权代表 姜桂鹏先生段磊先生 董事会辖下委员会 审计委员会成员 陈晋蓉女士（审计委员会主席）蔡思聪先生 魏俊浩先生 战略委员会成员 姜桂鹏先生（战略委员会主席）龙翼先生 李广辉先生 提名与薪酬委员会成员 蔡思聪先生（提名与薪酬委员会主席）王立刚先生 陈路楠先生陈晋蓉女士魏俊浩先生 地质与资源管理委员会成员 魏俊浩先生（地质与资源管理委员会主席）李广辉先生 申士富先生 安全环保委员会成员 段磊先生（安全环保委员会主席）栾文敬先生 申士富先生 二零二四年中期报告2 公司资料 审计师 国际审计师 安永会计师事务所 香港鲗鱼涌 英皇道979号太古坊一座27楼 中国审计师 安永华明会计师事务所（特殊普通合伙） 中国北京市东城区 东长安街1号东方广场 安永大楼16层 法律顾问 中国法律顾问金杜律师事务所中国 上海市 淮海中路999号 上海环贸广场写字楼一期17层邮编：200031 香港法律顾问 周俊轩律师事务所与通商律师事务所联营 香港中环 遮打道18号 历山大厦3401室 注册办事处 中国山东省招远市 温泉路118号 香港主要营业地点 香港铜锣湾 勿地臣街1号 时代广场二座31楼 香港H股股份过户登记处 香港中央证券登记有限公司 香港湾仔 皇后大道东183号 合和中心17楼1712-16号铺 主要往来银行 中国银行 中国山东省招远市 府前路78号 中国农业银行 中国山东省招远市 温泉路298号 公司网址 www.zhaojin.com.cn 股份代号 01818 3招金矿业股份有限公司 管理层讨论与分析 一、主要业务 截至二零二四年六月三十日止六个月（“本期间”），招金矿业股份有限公司（“本公司”）及其附属公司（统称“本集团”）的主要业务是在中华人民共和国（“中国”）进行勘探、开采、选矿、冶炼及销售黄金以及其他金属产品，主要产品为“9999金”及“9995金”两种成色的“招金”牌标准金锭等黄金产品。 二、中期业绩 收入 于本期间，本集团共实现收入约人民币4,627,203,000元（二零二三年同期：约人民币 3,446,912,000元），较去年同期增长约34.24%。 净利润 于本期间，本集团净利润约为人民币726,420,000元（二零二三年同期：约人民币 365,360,000元），较去年同期增长约98.82%。 产品产量 于本期间，本集团共完成黄金总产量约为13,178.35千克（约423,693.18盎司），比去年同期增长约11.98%，其中：本集团矿产黄金为8,997.03千克（约289,261.02盎司），较去年同期增长约6.86%，冶炼加工黄金约为4,181.31千克（约134,432.24盎司），比去年同期增长了约24.83%。于本期间，本集团共完成铜总产量约为4,082吨（其中：矿产铜1,263吨，冶炼铜2,819吨），比去年同期增长约54.15%。 母公司股东应占溢利 于本期间，母公司股东应占溢利约为人民币552,793,000元（二零二三年同期：约人民币 252,858,000元），较去年同期增长约118.62%。 二零二四年中期报告4 管理层讨论与分析 每股盈利 于本期间，母公司普通股股东应占每股基本及摊薄盈利约为人民币0.12元（二零二三年同期：约人民币0.04元），较去年同期增长了约200.00%。 每股净资产 于二零二四年六月三十日，每股综合净资产约为人民币7.21元（二零二三年六月三十日：约人民币6.43元），于本期间，净资产收益率约为2.96%（二零二三年同期：约1.74%）。 三、中期股息 本公司董事（“董事”）会（“董事会”）不建议派发截至二零二四年六月三十日止六个月之中期股息（二零二三年同期：无）。 四、业务回顾 2024年上半年，地缘政治冲突持续，全球经济复苏乏力，通胀高企，单边主义、保护主义愈演愈烈，黄金避险保值功能重新受到重视，黄金价格强势上涨，不断刷新历史新高。6月底，伦敦现货黄金定盘价为2,330.90美元╱盎司，较年初2,074.90美元╱盎司上涨12.34%，上半年均价2,202.91美元╱盎司，较上一年同期1,931.54美元╱盎司上涨14.05%。上海黄金交易所（“上海黄金交易所”）Au9999黄金6月末收盘价人民币549.88元╱克，较年初开盘价人民币480.80元╱克上涨14.37%，上半年加权平均价格为人民币514.12元╱克，较上一年同期人民币432.09元╱克上涨18.98%。（数据来源：中国黄金协会） 上半年，面对黄金价格高位运行的历史机遇，本集团不断提升市场预判及机遇把握能力，突出业绩导向，强化运营管理，激发经营活力，圆满完成上半年任务目标。 5招金矿业股份有限公司 管理层讨论与分析 把握机遇，增储上产，生产经营持续向好。上半年，本集团抓住有利市场机遇，围绕采掘工程、选矿管理、产品销售等关键环节，科学组织生产，开展劳动竞赛，推动优产增产，共完成黄金总产量13,178.35千克（约423,693.18盎司），其中矿产金8,997.03千克（289,261.02盎司）。同时，本集团通过探矿增储，促进可持续发展，完成地质探矿投入人民币0.42亿元，探矿新增金金属量14.31吨。 内外联动，拓展增量，项目建设加快推进。上半年，国内以瑞海矿业采选工程、国外以TiettoMineralsLimited（“Tietto”）收购为引领的重点项目按计划有序推进，早子沟金矿稳产增产和深部开拓、北山矿业开发以及蚕庄金矿增产扩能等重点工程加快推进。目前公司已完成对Tietto100%股权及科马洪金矿的控股权收购，并顺利完成现场接管，扩大了本集团在西非矿业市场整体布局，未来将逐步形成规模、协同开发的良好态势。 苦练内功，精益管理，提质增效成果显着。上半年，本集团深耕“五优竞赛”、“六降六保”等管理举措，节约开支，降本增效。通过强化工程施工、项目建设、电费、采购管理等关键环节，大力挖潜降耗。拓宽融资渠道，实施1.32亿股股份的配售，募集资金约17.4亿港元，进一步优化债务结构，有效补充运营资金。 压实责任，夯实基础，安全生产形势稳定。上半年，面对全国极端天气频发、安全角势趋紧趋严等多重复杂因素，本集团始终把安全生产放在首要位置，加强全员安全生产责任，投入安措资金人民币0.6亿元，深入开展安全生产治本攻坚行动，扎实推进提升、运输、供配电、尾矿库等重点领域专项整治，安全生产形势持续稳定。 二零二四年中期报告6 管理层讨论与分析 五、财务及业绩分析 收入 于本期间，本集团的收入约为人民币4,627,203,000元（二零二三年同期：约人民币3,446,912,000元），较去年同期上升约34.24%。于本期间，收入上升的主要原因是本集团黄金销售价格上涨及销量增加所致。 净利润 于本期间，本集团净利润约为人民币726,420,000元（二零二三年同期：约人民币365,360,000元），比去年同期增长约98.82%。净利润增长的主要原因是本集团销售毛利增加以及财务成本下降所致。 综合克金成本 于本期间，本集团综合克金成本约为人民币209.99元╱克（二零二三年同期：约人民币 214.67元╱克），比去年同期下降约2.18%。综合克金成本下降的主要原因是本集团黄金产量增加以及成本管控所致。 销售成本 于本期间，本集团的销售成本约为人民币2,650,560,000元（二零二三年同期：约人民币 2,102,505,000元），较去年同期增长约26.07%。增长的主要原因是本集团黄金销量增加所致。 毛利及毛利率 于本期间，本集团的毛利约为人民币1,976,643,000元，较去年同期的人民币1,344,407,000元增长约47.03%。本集团的毛利率由去年同期的约39.00%上升至本期间约42.72%。毛利增长的主要原因是本集团黄金销售价格及销量增加所致。 7招金矿业股份有限公司 管理层讨论与分析 其他收入及收益 于本期间，本集团的其他收入及收益约为人民币383,824,000元（二零二三年同期：约人民币296,248,000元），较去年同期增长约29.56%。该增长的主要原因是本集团按公允价值计量且将其变动计入损益之金融资产的公允价值增加所致。 销售及分销开支 于本期间，本集团的销售及分销开支约为人民币16,094,000元（二零二三年同期：约人民币 15,248,000元），较去年同期增长约5.55%。该增长的主要原因为本集团黄金加工费增加所致。 行政开支及其他经营开支 于本期间，本集团的行政开支及其他经营开支约为人民币1,130,721,000元（二零二三年同期：约人民币865,568,000元），较去年同期增长约30.63%。该增长的主要原因为本集团于本期间内计提物业厂房及设备减值所致。 财务成本 于本期间，本集团的财务成本约为人民币264,207,000元（二零二三年同期：约人民币311,238,000元），较去年同期下降约15.11%，相关下降主要由于本集团加权平均融资利率下降所致。 流动资金及资本资源 本集团所需的营运资金及资本主要来自经营现金流量及借贷，而本集团的资金乃主要用于支持资本开支、经营活动及偿还借贷。 于二零二四年六月三十日，本集团持有现金及现金等价物约为人民币2,229,078,000元，较二零二三年十二月三十一日的约人民币2,916,103,000元下降约23.56%。该下降主要由于本集团投资活动产生的现金净流出增加所致。 二零二四年中期报告8 管理层讨论与分析 于二零二四年六月三十日，本集团持有的现金及现金等价物余额以港元列值的金额约为人民币244,402,000元（二零二三年十二月三十一日：人民币22,697,000元），以美元列值的金额约为人民币244,287,000元（二零二三年十二月三十一日：人民币159,693,000元），以澳元列值的金额约为人民币385,799,000元（二零二三年十二月三十一日：人民币21,352,000元），以英镑列值的金额约为人民币6,082,000元（二零二三年十二月三十一日：人民币4,491,000元），以西非共和国法郎列值的金额约为人民币12,573,000元（二零二三年十二月三十一日：零），以及以加拿大元列值的金额约为人民币21,479,000元（二零二三年十二月三十一日：人民币13,042,000元）。其他所有本集团持有的现金及现金等价物以人民币列值。 根据中华人民共和国外汇管理条例及结汇、售汇及付汇管理规定，本集团可以通过有权进行外币业务的银行将人民币兑换成其他货币。 借贷 于二零二四年六月三十日，本集团共有约人民币12,543,162,000元（二零二三年十二月三十一日：人民币9,767,317,000元）的未偿还银行贷款、其他借贷及黄金租赁融资（为本集团从银行借入黄金后于上海黄金交易所进行销售所募集资金），其中约人民币7,252,062,000元（二零二三年十二月三十一日：人民币4,824,267,000元）须于一年内偿还，约人民币3,681,200,000元（二零二三年十二月三十一