计算机行业专题研究：煤矿智能化发展进入关键期，政策持续加力

证券研究报告 行业研究|行业专题研究|计算机（2171） 煤矿智能化发展进入关键期，政策持续加力 请务必阅读报告末页的重要声明 2024年08月11日 证券研究报告 |报告要点 煤炭依然将在较长时间内作为我国能源的压舱石和稳定器，而煤矿智能化对于提升煤矿安全生产水平、保障煤炭稳定供应具有重要意义。首批国家智能化示范煤矿通过验收，煤矿智能化发展进入由示范建设转向规模推广的关键阶段。2024年，国家能源局进一步加大推进力度，叠加大规模设备更新等政策，相关智能化设备、智能化系统企业有望迎来煤矿智能化加速发展机遇。 |分析师及联系人 黄楷 SAC：S0590522090001 请务必阅读报告末页的重要声明1/15 行业研究|行业专题研究 2024年08月11日 计算机 煤矿智能化发展进入关键期，政策持续加力 投资建议： 强于大市（维持） 上次建议：强于大市 相对大盘走势 计算机 10% 沪深300 -7% -23% -40% 2023/82023/122024/42024/8 相关报告 1、《计算机：Meta发布开源大模型Llama3.1，开源模型能力进一步提升》2024.07.28 2、《计算机：重仓持股比例环比继续下降，信创持股市值增加》2024.07.23 扫码查看更多 煤炭是能源压舱石，智能化助力高质量发展 由于我国“富煤贫油少气”的资源禀赋条件，煤炭依然将在较长时间内作为我国能源的压舱石和稳定器，自2017年以来我国原煤产量保持增长，2023年煤炭消费量占能源消费总量比重为55.3%。煤矿智能化将人工智能、工业物联网、云计算、大数据、机器人、智能装备等与现代煤炭开发利用深度融合，对于提升煤矿安全生产水平、保障煤炭稳定供应具有重要意义。智能化煤矿技术架构包括感知执行层、接入层、边缘层、工业互联网平台、综合管控平台等部分。 煤矿智能化发展进入规模推广的关键期 2020年2月，国家发展改革委、国家能源局等八部门发布了《关于加快煤矿智能化发展的指导意见》，提出了煤矿智能化建设的目标和任务，随后启动了国家首批智能化示范煤矿建设工作。2024年初，国家能源局公示了第一批通过验收的47处国家智能化示范煤矿，为规模推广打好了基础。但当前煤矿智能化仍面临建设进展不平衡、运行水平有待提升、关键技术装备支撑不足、人才保障急需加强等问题，需要进一步加大推进力度。 政策支持煤矿智能化建设，助力减人增安提效 政策持续出台支持煤矿智能化建设，多部门陆续印发了《关于加快煤矿智能化发展的指导意见》、《关于加快推进能源数字化智能化发展的若干意见》、《关于深入推进矿山智能化建设促进矿山安全发展的指导意见》、《关于进一步加快煤矿智能化建设促进煤炭高质量发展的通知》等相关政策，持续推动煤矿智能化建设。智能化助力煤炭行业由要素驱动型向创新驱动型转变，为实现煤矿减人、增安、提质、创效奠定了基础，将提升煤炭企业的利润、投资回报率。 煤矿智能化有望催生万亿级市场空间 据中国工程院院士、中国煤炭科工集团首席科学家康红普测算，2023年我国煤炭工业数字经济总规模约为7330-8270亿元，占煤炭工业总产值的比重约为14.4%-16.2%。根据安永发布的《智慧赋能煤炭产业新万亿市场》，已有生产型矿井单矿智能化改造升级费用约在1.49-2.63亿元，新建型矿井单矿改造费用约在1.95-3.85 亿元之间，按照到“十四五”末全国煤矿数量控制在4000家，我国煤矿智能化建设规模创造近万亿级的市场。2022年煤炭信息技术产业主要企业业绩高增，中国煤炭工业协会调查的56家公司营收总额同比增长29.2%，利润总额同比增长41.6% 投资建议：智能化设备、系统企业受益产业加速发展 煤炭依然将在较长时间内作为我国能源的压舱石和稳定器，而煤矿智能化对于提升煤矿安全生产水平、保障煤炭稳定供应具有重要意义。首批国家智能化示范煤矿通过验收，煤矿智能化发展进入由示范建设转向规模推广的关键阶段。2024年国家能源局进一步加大推进力度，叠加大规模设备更新等政策，相关智能化设备智能化系统企业有望迎来煤矿智能化加速发展机遇。 风险提示：技术和产品创新风险；下游客户支出不及预期；行业竞争加剧风险。 正文目录 1.煤矿智能化发展进入规模推广的关键期4 1.1煤炭是能源压舱石，智能化助力高质量发展4 1.2煤矿智能化发展进入规模推广的关键期6 2.政策支持煤矿智能化建设，助力减人增安提效7 2.1政策进一步加大煤矿智能化推进力度7 2.2煤矿智能化助力减人增安提效8 3.煤矿智能化有望催生万亿级市场空间10 3.1煤矿智能化有望催生万亿级市场空间10 3.2煤炭信息技术产业主要企业业绩高增11 4.投资建议：智能化设备、系统企业受益产业加速发展13 5.风险提示14 图表目录 图表1：近五年我国原煤产量持续增加4 图表2：我国煤炭消费量占能源消费总量仍超50%4 图表3：煤矿智能化建设参考技术架构5 图表4：智能化煤矿十大应用系统5 图表5：国家首批通过验收的智能化示范煤矿所在地区或央企的数量分布6 图表6：煤矿智能化建设相关政策8 图表7：智能化将提升煤矿企业的利润、投资回报率9 图表8：2021年煤炭工业数字经济规模测算值10 图表9：煤炭行业信息技术产业煤炭信息公司2023年营业收入前20名名单11 图表10：煤炭行业信息技术产业其他信息公司2022年营业收入前20名名单12 图表11：部分上市煤炭行业信息技术企业业绩增长情况13 1.煤矿智能化发展进入规模推广的关键期 1.1煤炭是能源压舱石，智能化助力高质量发展 煤炭是我国能源的压舱石。由于我国“富煤贫油少气”的资源禀赋条件，煤炭依然将在较长时间内作为我国能源的压舱石和稳定器，以保障社会经济可持续发展。根据国家统计局数据，2023年我国原煤产量为46.58亿吨，同比增长3.62%，自2017年以来保持增长；煤炭消费量增长5.6%，煤炭消费量占能源消费总量比重为55.3%。2024年3月18日，国家能源局印发《2024年能源工作指导意见》，在基本原则中指出，坚持把保障国家能源安全放在首位。持续巩固“电力稳定可靠、油气底线可保、煤炭压舱兜底、新能源高质量跃升”良好态势。 图表1：近五年我国原煤产量持续增加图表2：我国煤炭消费量占能源消费总量仍超50% 原煤产量（亿吨）同比增速（右轴） 50 40 30 20 10 0 20192020202120222023 15% 10% 5% 0% 80% 60% 40% 20% 0% 煤炭消费量占比煤炭消费量增速（右轴） 6.0% 4.0% 2.0% 0.0% 20192020202120222023 资料来源：国家统计局，国联证券研究所资料来源：历年国民经济和社会发展统计公报，国联证券研究所 煤矿智能化是煤炭工业高质量发展的核心技术支撑。煤矿智能化将人工智能、工业物联网、云计算、大数据、机器人、智能装备等与现代煤炭开发利用深度融合，形成全面感知、实时互联、分析决策、自主学习、动态预测、协同控制的智能系统，实现煤矿开拓、采掘（剥）、运输、通风、洗选、安全保障、经营管理等过程的智能化运行，对于提升煤矿安全生产水平、保障煤炭稳定供应具有重要意义。 智能化煤矿技术架构包括感知执行层、接入层、边缘层、工业互联网平台、综合管控平台等部分。《煤矿智能化建设指南（2021年版）》指出，智能化煤矿应基于工业互联网平台的建设思路，采用一套标准体系、构建一张全面感知网络、建设一条高速数据传输通道、形成一个大数据应用中心，面向不同业务部门实现按需服务。 图表3：煤矿智能化建设参考技术架构 资料来源：《煤矿智能化建设指南（2021年版）》，国联证券研究所 智能化煤矿包括十大应用系统。智能化煤矿要求开拓设计、地测、采掘、运通、选煤、安全保障、生产管理等主要系统具备自感知、自学习、自决策与自执行的基本能力。中国煤科集中力量，重点建设了智能化煤矿十大应用系统，包括信息基础设施、智能地质保障系统、智能掘进系统、智能开采系统、智能主煤流运输系统、智能辅助运输系统、智能通风与压风系统、智能供电与供排水系统、智能安全监控系统、智能洗选系统、智慧园区与经营管理系统，实现了煤矿智能化建设从总体基础平台到井下采掘运系统和井下安全系统，再到煤矿辅助保障系统的全面升级。 图表4：智能化煤矿十大应用系统 资料来源：《中国煤科如何引领煤矿智能化发展》国联证券研究所 1.2煤矿智能化发展进入规模推广的关键期 首批国家智能化示范煤矿通过验收。2020年2月，国家发展改革委、国家能源局等八部门发布了《关于加快煤矿智能化发展的指导意见》（发改能源〔2020〕283号），提出了煤矿智能化建设的目标和任务，随后启动了国家首批智能化示范煤矿建设工作。在国家智能化示范建设煤矿的带动下，各产煤省区及煤炭企业均开展了智能化示范煤矿建设工作。2024年初，国家能源局公示了第一批通过验收的47处国家智能化示范煤矿，在全国主要产煤省区及涉煤中央企业都有分布。 图表5：国家首批通过验收的智能化示范煤矿所在地区或央企的数量分布 国家智能化示范煤矿数量（处） 6 6 55 3 3 3 222 1 11 1111 1 11 7 6 5 4 3 2 1 内蒙古 陕西陕西新疆贵州山东河南安徽宁夏黑龙江河北甘肃辽宁江苏 国家能源投资集团中国中煤能源集团中国华能集团 中国华电集团中国大唐集团 中国煤炭科工集团 0 资料来源：《煤矿智能化建设中发展新质生产力的内涵、挑战与路径》，国联证券研究所 煤矿智能化建设呈现示范带动、积极跟进的格局。当前我国煤矿智能化建设取得显著成果，突破了一批关键核心技术，研制了一批高端智能化装备，搭建了一批创新应用场景，建成了一批技术先进、引领性强的智能化示范煤矿，呈现出示范煤矿引领带动、其他煤矿积极跟进的智能化建设格局，为不同类型煤矿全面推进智能化建设积累了经验、奠定了基础。从煤炭生产企业来看，基本形成国家能源、中国中煤、山东能源、陕煤集团为第一梯队带头，华电、华能、山西焦煤、河南能源、中国平煤神马、淮河能源、淮北矿业等国有企业为第二梯队紧跟，民营煤矿为第三梯队刚启动建设的格局。 煤矿智能化发展进入由示范建设转向规模推广的关键阶段，需要进一步加大推 进力度。根据国家能源局有关负责人介绍，截至2024年4月底，全国累计建成智能 化采煤工作面1922个、智能化掘进工作面2154个，已建成国家级示范煤矿近60处、 省级（央企级）示范煤矿200余处，逐步形成了不同区域、不同建设条件的智能化建 设模式。2024年5月21日，国家能源局发布《关于进一步加快煤矿智能化建设促进煤炭高质量发展的通知》，指出我国煤矿智能化建设进入加快发展、纵深推进新阶段，但仍面临建设进展不平衡、运行水平有待提升、关键技术装备支撑不足、人才保障急需加强等问题，需要进一步加大推进力度，完善政策措施，持续提升煤矿智能化建设水平。 2.政策支持煤矿智能化建设，助力减人增安提效 2.1政策进一步加大煤矿智能化推进力度 政策持续出台支持煤矿智能化建设。2020年2月，国家发展改革委、国家能源局、国家矿山安全监察局等八部委印发了《关于加快煤矿智能化发展的指导意见》，明确提出了煤炭智能化的发展目标与主要任务。此后多部门陆续印发了《煤矿智能化建设指南》、《企业安全生产费用提取和使用管理办法》、《煤矿安全改造中央预算内投资专项管理办法》、《关于加快推进能源数字化智能化发展的若干意见》、《关于进一步加强矿山安全生产工作的意见》等相关政策，持续推动煤矿智能化建设。 国家能源局印发《关于进一步加快煤矿智能化建设促进煤炭高质量发展的通知》。2024年5月21日，国家能源局发布《关于进一步加快煤矿智能化建设促进煤炭高质量发展的通知》，提出进一步凝聚行业共识、全面推进建设煤矿智能化发展、加快推进生产煤矿智能化改造、创新智能化建设模式、持续推进智能化系统优化升级、强化信息技术应用支撑、提升系统常态化运行实效、加快关键技术装备研发应用