香港投资日志

大市主要指标 个股点评 2024年8月2日 8月1日7月31日7月30日 大市成交(百万元) 94,100 118,900 90,000 上升股份 623 1,123 481 下跌股份 880 431 4,049 恒生指数17,30517,34517,003变动 -40 +342 -235 恒生指数技术指标 10天平均线 17,275 50天平均线17,958250天平均线 17,408 14天RSI44.29第一阻力位 17,600 第一支持位17,200 国企指数技术指标 10天平均线6,104 50天平均线6,387 250天平均线6,037 14天RSI41.75 第一阻力位6,200 第一支持位5,800 长建(1038)目标价:57 自长建公布拟在英国第二上市，股价创52周高位，反映市场对该消息看法正面。另外，公司受惠于英国水务监管局(Ofwat)近日发布受监管水务资产决定草案，监管不确定因素消散，对持股近四成的长江基建利好。同时，集团之财务实力持续雄厚，于2023年底持有现金130亿港元，负债净额对总资本净额比率为7.7%。长江基建与其他同为长江集团成员之策略伙伴包括长江实业及电能实业，皆具备雄厚之财务实力，无论在现有行业或崭新领域，均处于有利位置把握与时涌现之环球投资机遇。 止蚀价:50 海尔智家(6690)目标价:30 国家发改委及财政部早前公布措施，提高汽车及家电以旧换新补贴。家电以旧换新方面，购买冰箱、电视、空调及计算机等8类家电给予以旧换新补贴，补贴额为价格的15%，如果属于效能一级的电器补贴再多5%。整体上，消费品以旧换新等政策将继续成为今年经济增长的最重要引擎。海尔智家可直接受惠。 止蚀价:24 建行(939)目标价:6.3 最近三中全会闭幕，《中共中央关于进一步全面深化改革、推进中国式现代化的决定》提出，“充分赋予各城市政府房地产市场调控自主权，因城施策，允许有关城市取消或调减住房限购政策。”多部门打出金融、土地、存量商品住房消化等政策“组合拳”，各地结合本地实际适时优化调整房地产政策，政策效应有助加快房地产市场重塑信心、走出调整期的步伐。房地产相关政策支持对内银都有正面作用。建行2024年第一季不良贷款率1.36%，较去年末下降0.01个百分点。公司财务状况稳定，未来将配发中期股息，股息率逾7%，具有一定的防御性。 止蚀价:5 大市点评 7月27日当周首次申领失业救济人数增加至24.9万人，高于预期，而7月ISM制造业指数为46.8，低于预期及低于6月的48.5。这两份报告加剧了人们对经济下滑的担忧，尽管联储局预计将在9月降息。10年期美国公债殖利率自今年2月以来首次跌破4%，因为对经济硬着陆的担忧重新抬头。 港股通周四净流入83.77亿元，其中，盈富基金(2800)流入最多，达20亿港元；其 次是恒生中国企业(2828)。汇丰控股(5)则录得最多净流出，为2.82亿港元；其次是中国神华(1088)。 长建(1038)：摘要 收市价(港元) 53.6 2024预期市盈率(倍) 16.07 2024预期股息率(%) 4.84 52周高(港元) 53.85 52周低(港元) 35.20 14天RSI 76.5 每日焦点长建(1038)：可受惠加息周期快完结 自长建公布拟在英国第二上市，股价创52周高位，反映市场 对该消息看法正面。长建指，正考虑在不进行任何集资的情况下，将公司股份在海外证券交易所、例如在英国伦敦证券交易所进行潜在第二及额外上市。因为英国公用股的估值较港股为高，若在当地第二上市可有助集团扩大股东基础，吸引资金流入并提升股票流动性及估值。另外，潜在第二及额外上市可有助提升公司的形象，为集团未来筹集资金或进行收并购等提供更多优势及便利。 另外，公司受惠于英国水务监管局(Ofwat)近日发布受监管水务资产决定草案，当中包括允许NorthumbrianWater项目2029 至2030年水费上涨至460英镑，高于2024至2025年的收费水平415英镑。同时，草案提出 2025至2030年允许资本回报率为3.72%，亦高于2020至2024年间的3.54%。监管不确定因素消散，对持股近四成的长江基建利好， 长建的投资及营运范围遍及中港、英国、欧洲、澳洲、新西兰、加拿大及美国。业务包括能源基建、交通基建、水处理基建、废物管理、转废为能等。长建大部分盈利来自海外，可受惠加息周期完结时美金转弱，其它外币转强。 同时，集团之财务实力持续雄厚，于2023年底持有现金130亿港元，负债净额对总资本净额比率为7.7%。长江基建与其他同为长江集团成员之策略伙伴包括长江实业及电能实业，皆具备雄厚之财务实力，无论在现有行业或崭新领域，均处于有利位置把握与时涌现之环球投资机遇。 分析员:谭美琪 沪/深港通数据 沪股通深股通港股通(合计) 每日额度余额(亿人民币)615.76538.56741.62 占额度(%)17.512.588.3 十大活跃港股通(沪) 股份名称代号买入金额(港元)卖出金额(港元)成交金额(港元) 盈富基金28001,263,300,16014,420,9951,277,721,155 中国海洋石油883556,866,750674,560,0001,231,426,750 腾讯控股700637,845,900302,923,300940,769,200 恒生中国企业2828560,712,68013,522,136574,234,816 中国移动941381,005,725109,274,925490,280,650 南方恒生科技3033450,075,3049,708,772459,784,076 中国神华108895,460,850301,665,700397,126,550 汇丰控股527,439,540309,683,200337,122,740 大众公用1635131,341,850132,196,570263,538,420 小米集团－Ｗ1810149,277,632106,203,212255,480,844 资源来源:港交所 十大活跃港股通(深) 股份名称 代号 买入金额(港元) 卖出金额(港元) 成交金额(港元) 中国海洋石油 883 695,349,550 149,651,800 845,001,350 腾讯控股 700 573,138,420 251,877,516 825,015,936 盈富基金 2800 755,848,450 35,740 755,884,190 南方恒生科技 3033 356,458,057 4,512,736 360,970,793 中国移动 941 199,203,125 142,671,500 341,874,625 恒生中国企业 2828 285,280,160 0 285,280,160 中芯国际 981 150,982,120 44,270,828 195,252,948 小米集团－Ｗ 1810 124,675,240 33,595,936 158,271,176 美团－Ｗ 3690 84,743,470 69,650,589 154,394,059 兖矿能源 1171 56,206,620 96,691,764 152,898,384 资源来源:港交所 其他数据十大成交股份 股份 代号 变幅 按盘价 成交金额(亿) 盈富基金 2800 -0.61% 17.85 82.20 恒生中国企业 2828 -0.16% 62.72 62.49 腾讯控股 700 0.94% 365.60 45.42 阿里巴巴－ＳＷ 9988 0.26% 77.50 30.17 南方恒生科技 3033 -0.87% 3.42 29.21 汇丰控股 5 -2.43% 68.25 22.90 中国海洋石油 883 1.95% 20.90 22.03 美团－Ｗ 3690 -0.09% 109.20 16.74 友邦保险 1299 0.76% 52.90 14.64 京东集团－ＳＷ 9618 -3.89% 99.95 14.17 十大沽空股份 股份 代号 沽空金额 成交金额 沽空比率 盈富基金 02800.HK 9.46亿 37.54亿 25.21% 腾讯控股 00700.HK 5.12亿 25.14亿 20.38% 阿里巴巴－ＳＷ 09988.HK 3.22亿 16.57亿 19.43% 中国海洋石油 00883.HK 2.98亿 10.59亿 28.15% 美团－Ｗ 03690.HK 2.67亿 9.99亿 26.76% 建设银行 00939.HK 2.20亿 6.17亿 35.61% 恒生银行 00011.HK 1.81亿 3.98亿 45.44% 工商银行 01398.HK 1.79亿 4.16亿 43.09% 中国银行 03988.HK 1.79亿 3.02亿 59.26% 京东集团－ＳＷ 09618.HK 1.63亿 8.26亿 19.68% 资源来源:AAStocks 本周经济日志 日期 地区 事项 预测资料 上次数据 周一 美国 McDonald(MCD)业绩 周二 美国 6月JOLTS职位空缺 8,140k 6月经咨询委员会消费者信心 99.7 100.4 AMD(AMD)、Pfizer(PFE)、Microsoft(MSFT)、Starbucks(SBUX)业绩 欧元区 第2季GDP(年比)第二次公布 0.5% 0.4% 香港 恒隆地产(101)、普拉达(1913)、渣打(2888)业绩 周三 美国 6月ADP就业变动 168k 150k 6月成屋销售(月比) 1.5% -2.1% Boeing(BA)、Facebook(META)、MasterCard(MA)、T-Mobile(TMUS)业绩 欧元区 7月CPI(年比) 2.4% 2.5% 中国 7月制造业PMI 49.3 49.5 7月非制造业PMI 50.2 50.5 日本 日本央行议息会议 香港 汇丰(5)、恒生(11)业绩 周四 美国 联储局议息会议(香港时间8月1日凌晨公布)首次申请失业救济金人数（截至7月27日) 235k 持续申请失业救济金人数（截至7月20日) 1,851k 第2季非农业生产力 1.6% 0.2% 7月标普全球制造业PMI(终值) 49.5 Amazon(AMZN)、Apple(AAPL)、Intel(INTC)业绩 欧元区 7月HCOB制造业PMI(终值) 45.6 香港 百威亚太(1876)业绩 中国 7月财新制造业PMI 51.8 周五 美国 7月非农业就业人口变动 175k 206k 7月失业率 4.1% 4.1% 7月时薪(月比) 0.3% 0.3% 6月耐用品订单(终值) -6.6% ExxonMobile(XOM)业绩 上述凯基分析员为证监会持牌人，隶属凯基证券亚洲有限公司从事相关受规管活动，其及／或其有联系者并无拥有上述有关建议股份，发行人及／或新上市申请人之财务权益。 免责声明部份凯基证券亚洲有限公司股票研究报告及盈利预测可透过www.kgi.com.hk取阅。详情请联络凯基客户服务代表。本报告的资料及意见乃源于凯基证券亚洲有限公司的内部研究活动。本报告内的数据及意见，凯基证券亚洲有限公司不会就幷公正性、准确性、完整性及正确性作出任何申述或保证。本报告所载的资料及意见如有任何更改，本行幷不另行通知。本行概不就因任何使用本报告或其内容而产生的任何损失承担任何责任。本报告亦不存有招揽或邀约购买或出售证券及/或参与任何投资活动的意图。本报告只供备阅，幷不能在未经凯基证券亚洲有限公司书面同意下，擅自复印或发布全部或部份内容。凯基集团成员公司或其联属人可提供服务予本文所提及之任何公司及该等公司之联属人。凯基集团成员公司、其联属人及其董事、高级职员及雇员可不时就本报告所涉及的任何证券持仓。