油脂油料套利周报

2024年7月12日 油脂油料跨期&跨品种套利 投资咨询业务资格：京证监许可【2012】76号 【策略观点】 7月12日，豆油9-1价差为-84.0小于过去2年10%分位。过去5年最小值为-174.0，过去5年中位数为60.0。过去1年最小值为-98.0，过去1年中位数为-21.0。2023年同期价差为106.0,2022年同期价差为74.0。价差判断：此前预期豆油9-1正套预计走扩，入场区间-40~-20，策略当前已入场，建议投资者继续持有，本周目标区间50-100。 刘金鹭电话：010-84555100邮箱yjzx@guoyuanqh.com期货从业资格号F03086822投资咨询资格号Z0019372 7月12日，棕榈油9-1价差为114.0。过去五年最大值为1144.0，过去5年最小值为-240.0，过去5年中位数为122.0。过去1年最大值为310.0，过去1年最小值为-58.0，过去1年中位数为45.0。2023年同期价差为36.0,2022年同期价差为150.0。价差判断：此前预期棕榈油9-1正套走扩，入场区间-10~10，策略已入场，建议投资者继续持有，本周价差目标区间150-200。 王兆玮电话：010-84555101邮箱wangzhaowei@guoyuanqh.com期货从业资格号F03113608 7月12日，豆粕1-5价差为245.0。过去五年最大值为838.0，过去5年最小值为-148.0，过去5年中位数为226.5。过去1年最大值为628.0，过去1年最小值为245.0，过去1年中位数为506.5。2023年同期价差为489.0,2022年同期价差为248.0。价差判断：此前预期豆粕1-5价差走缩，入场区间250-300，策略已入场，建议投资者继续持有，目标区间50-100。 【目录】 一重点关注合约.............................................................................................................................................................................1图表1重点关注价差............................................................................................................................................................1二跨期套利图..................................................................................................................................................................................2图表2豆粕9-1价差(历史走势图）...............................................................................................................................2图表3豆粕9-1价差(季节走势图）...............................................................................................................................3图表4豆油9-1价差(历史走势图）...............................................................................................................................3图表5豆油9-1价差(季节走势图）...............................................................................................................................4图表6棕榈油9-1价差(历史走势图）..........................................................................................................................4图表7棕榈油9-1价差(季节走势图）..........................................................................................................................5图表8菜油9-1价差(历史走势图）...............................................................................................................................5图表9菜油9-1价差(季节走势图）...............................................................................................................................6图表10菜粕9-1价差(历史走势图）............................................................................................................................6图表11菜粕9-1价差(季节走势图）............................................................................................................................7图表12豆粕5-9价差(历史走势图）............................................................................................................................7图表13豆粕5-9价差(季节走势图）............................................................................................................................8图表14豆油5-9价差(历史走势图）............................................................................................................................8图表15豆油5-9价差(季节走势图）............................................................................................................................9图表16棕榈油5-9价差(历史走势图）.......................................................................................................................9图表17棕榈油5-9价差(季节走势图）.....................................................................................................................10图表18菜油5-9价差(历史走势图）..........................................................................................................................10图表19菜油5-9价差(季节走势图）..........................................................................................................................11图表20菜粕5-9价差(历史走势图）..........................................................................................................................11图表21菜粕5-9价差(历史走势图）..........................................................................................................................12图表22豆粕1-5价差(历史走势图）..........................................................................................................................12图表23豆粕1-5价差(季节走势图）..........................................................................................................................13图表24豆油1-5价差(历史走势图）..........................................................................................................................13图表25豆油1-5价差(季节走势图）..........................................................................................................................14图表26棕榈油1-5价差(历史走势图）.....................................................................................................................14 油脂油料套利周报 图表27棕榈油1-5价差(季节走势图）..............................................................................................