清洁电器5月奥维数据点评：扫地机量价齐升，洗地机量升价减

行业高速增长。据奥维数据，扫地机方面，2024年5月扫地机行业销额/销量同比+48.44%/+40.94%至17.18亿元/47.50万台。洗地机方面，2024年5月洗地机行业累计销额/销量同比+10.45%/+28.84%至9.09亿元/40.77万台。或有618活动支付节奏错期影响，2024年5月扫地机行业量价齐升，洗地机行业价格竞争仍较激烈。 扫地机：3500-4000为主流价格带。 品牌来看，科沃斯份额有所下滑，追觅份额提升明显。2024年1-5月线上科沃斯/石头销额份额同比-11.19/-1.34pct至25.96%/25.00%，追觅销额份额同比+6.05p Ct 至15.13%，追觅份额提升明显。 行业来看，3500-4000元为主流价格带。截止2024年5月，线上扫地机3500-4000元为主流价格带，销额占比同比-3.35pct至21.17%（2023年同期占比为24.52%），其次为5000+元价格带，销额占比为18.32%。线上主销价格带分品牌看，3500-4000价格带科沃斯/石头/追觅份额为24.44%/44.86%/14.31%，5000+元价格带科沃斯/石头/追觅份额为16.06%/28.13%/41.65%。 畅销机型以高均价基站机型为主。截止2024年5月，销额排名前五的机型中，石头占据1款–P10SPro（占比8.86%，加入上下水模组占比为16.20%）；科沃斯占据2款，T30 Pro（占比9.6%，加入上下水模组占比为12.26%），X5Pro（占比5.35%，加入上下水模组占比为7.74%）；追觅占据1款–S30 Pro Ultra（占比3.3%，加入上下水模组占比为6.17%）；云鲸占据1款J4（占比8.77%，加入上下水模组占比为12.39%）。 洗地机：追觅整体份额提升明显。 品牌来看，追觅份额提升。2024年1-5月线上销额份额看，添可份额同比-4.09pct至44.54%；追觅份额同比+4.74pct至20.73%，份额来看追觅销额份额增长明显。 行业来看，2500-3000元为主流价格带。截止2024年5月，线上洗地机2500-3000元为主流价格带，销额占比同比增长16.38pct至35.64%（2023年同期占比为19.26%），其次为2000-2500元价格带，销额占比为20.17%；高端价格带4000+元销额占比为4.14%。价格带分品牌看，2500-3000元价格带添可/石头/追觅份额为51.81%/0.45%/31.71%，2000-2500元价格带添可/石头/追觅份额为62.92%/7.04%/16.36%。 畅销机型前五均为添可、追觅产品。截止2024年5月，线上销额排名前五的机型中，4款为添可产品，1款为追觅产品。分别为添可芙万StretchS（占比10.74%）、添可芙万Stretch（占比9.44%）、追觅H20 Ultra（占比5.72%）、添可芙万StretchMix（占比5.25%）、添可芙万Wiper（占比4.79%）。 投资建议：2024年扫地机内销行业主销机型价格带下沉有望拉动需求增量，外销核心看点为渠道增量+产品结构进一步升级。洗地机行业主销价格已经下沉至成本曲线加成合理毛利的位置，预计后续价格竞争趋缓，格局企稳。建议关注国内清洁电器龙头石头科技、科沃斯。 风险提示：清洁电器消费景气下滑、第三方数据统计存在误差。 重点标的 股票代码