上海雪榕生物科技股份有限公司 2020年年度报告 2021年04月 1 第一节重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整,不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏,并承担个别和连带的法律责任。 公司负责人杨勇萍、主管会计工作负责人陈雄及会计机构负责人(会计主管人员)陈雄声明:保证本年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述,不构成公司对投资者的实质性承诺,投资者及相关人士均应当对此保持足够的风险认识,并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异,敬请投资者注意投资风险,理性投资。 公司需遵守《深圳证券交易所行业信息披露指引第4号——上市公司从事种业、种植业务》的披露要求 1、市场竞争加剧导致产品价格下降的风险 近年来,良好的市场前景吸引了大量资本进入食用菌工厂化种植领域,食用菌工厂化生产得到快速发展,尤其是原有的食用菌工厂化生产企业快速扩充产能。伴随食用菌工厂化栽培产能的不断释放,未来国内食用菌市场的竞争更加激烈,食用菌产品销售价格重心有下移的风险。针对该风险,公司将进一步加强营销力度,巩固现有市场份额;通过完善经营管理,提升产品质量,提高生物转化率和降低污染率;开展品牌推广,提升雪榕品牌知名度和美誉度,增加公司品牌溢价。 2、销售价格及利润季节性波动风险 我国居民在寒冷季节喜爱火锅、麻辣烫等烹饪方式,金针菇等菇类在深秋、冬季以及春节前后消费量较大,因此每年第一季度、第四季度,产品价格及利润相对较高,而第二季度、第三季度由于新鲜蔬菜品类丰富、供应充足,火锅、麻辣烫等消费场景应用少,产品价格相对较低。因此,公司主要产品销售价格及利润呈现明显的季节性波动,一般每年的二季度销售价格最低,第一季度、第四季度价格最高。针对该风险,公司将通过全国布局、实行多品种战略、季节性控制产能、并努力通过技术创新等方式降低成本,以降低季节性波动对公司经营业绩的影响。 3、毛利率下降的风险及利润下降的风险 随着产能的不断释放,未来国内食用菌市场的竞争更加激烈,若食用菌产品价格继续下降,且公司降低成本的努力无法弥补价格下降带来的损失,同时,公司海外泰国生产基地经营业绩若不达预期,未来公司营业毛利率可能下降。针对该风险,公司将加强质量管理,强化产品质量,提升产品品质;优化生产工艺及培养基配方;加强海外生产基地生产精细化管理;推进多品种布局,优化产品结构,分散产品风险,降低单一品种价格下降对毛利率和利润的不利影响。 4、原材料质量及价格波动风险 公司主要原材料为米糠、玉米芯、麸皮、棉籽壳、啤酒糟、大豆皮等,均为种植业废弃物及下脚料,容易取得。但由于农作物下脚料受气候、季节等变化影响,导致营养成分、含水量等不稳定,影响食用菌对营养的吸收和转化, 进而影响产品的质量和单位产出。且未来主要原材料价格将有可能出现波动, 而公司若不能采取相应的有效措施,将导致公司毛利率发生变化,从而对公司经营业绩产生不利影响。针对该风险,公司持续优化食用菌产品培养基配方和生产工艺,通过提高转化率降低成本;在原材料采购方面,继续实行集团统一采购的策略,强化库存管理,拓展采购渠道,加大招标比价工作的深度和广度,使公司获得稳定、低价的原材料。 5、业务规模扩大可能导致的管理风险 随着产能的扩张、经营规模的扩大、业务经营规模的扩展,对公司经营管理层的管理能力提出了更高的要求,公司面临能否建立与规模相适应的高效管理体系和经营管理团队的风险。针对该风险,公司实施合伙人机制,打造全新的管理模式和生态平台,最大程度激发合伙人团队的主人翁意识和企业家精神,发挥优秀人才的创造力和创新力,通过转变管理理念,提升管理效率,以降低各类管理风险。 6、食品安全风险 尽管工厂化栽培食用菌模式便于建立、实施监督管理机制,从原料、环境、生产、加工、分装及流通全程可控,从源头上最大限度地避免了病菌、虫害、环境污染对食用菌的侵害,确保了食品安全,但在原材料采购、库存管理、食品流通等环节可能使产品受到污染,带来食品安全风险。 公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为:以442,029,925为基数,向 全体股东每10股派发现金红利1.2元(含税),送红股0股(含税),以资本公 积金向全体股东每10股转增0股。 目录 第一节重要提示、目录和释义8 第二节公司简介和主要财务指标12 第三节公司业务概要19 第四节经营情况讨论与分析40 第五节重要事项113 第六节股份变动及股东情况121 第七节优先股相关情况121 第八节可转换公司债券相关情况121 第九节董事、监事、高级管理人员和员工情况122 第十节公司治理124 第十一节公司债券相关情况132 第十二节财务报告138 第十三节备查文件目录139 释义 释义项 指 释义内容 公司、本公司、雪榕生物 指 上海雪榕生物科技股份有限公司 证监会、中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 交易所、深交所 指 深圳证券交易所 《公司法》 指 《中华人民共和国公司法》 《证券法》 指 《中华人民共和国证券法》 《公司章程》 指 《上海雪榕生物科技股份有限公司章程》 山东雪榕 指 山东雪榕生物科技有限公司 广东雪榕 指 广东雪榕生物科技有限公司 长春高榕 指 长春高榕生物科技有限公司 雪榕食用菌 指 上海雪榕食用菌有限公司 高榕生物 指 上海高榕生物科技有限公司 成都雪榕 指 成都雪国高榕生物科技有限公司 大方雪榕 指 大方雪榕生物科技有限公司 临洮雪榕 指 临洮雪榕生物科技有限责任公司 安徽雪榕 指 安徽雪榕生物科技有限公司 湖北雪榕 指 湖北雪榕生物科技有限公司 泰国雪榕 指 雪榕生物科技(泰国)有限公司 雪榕之花 指 山东雪榕之花食用菌有限公司 威宁雪榕 指 威宁雪榕生物科技有限公司 榕上榕 指 上海榕上榕食品有限公司 心向榕 指 上海心向榕食品有限公司 北京未食达 指 北京未食达科技有限公司 均益投资 指 德州均益投资合伙企业(有限合伙) 报告期 指 2020年1-12月 上年同期 指 2019年1-12月 食用菌 指 可食用的大型真菌,常包括可食用和食药兼用的大型真菌 金针菇 指 口蘑科,小火焰菇属真菌,学名毛柄金钱菌,是一种常见食用菌 真姬菇 指 白蘑科,离褶菌族、玉蕈属真菌,学名玉蕈(属于木腐菌),是一种食用菌 蟹味菇 指 呈浅灰色,属于真姬菇的一个品系 海鲜菇 指 呈浅白色,与白玉菇同属真姬菇的一个品系,由于生长环境参数不同导致与白玉菇在大小、形态方面有所差异 白玉菇 指 呈浅白色,属于真姬菇的一个品系 杏鲍菇 指 侧耳科、侧耳属真菌,又名刺芹侧耳,是一种食用菌 香菇 指 又名花菇、香蕈、香信、香菌、香菰,为侧耳科植物香蕈的子实体,是一种生长在木材上的真菌 鹿茸菌 指 学名珊瑚菌,子实体直立,向上分叉成丛生的细枝,肉质,一般高数厘米至10余厘米 第二节公司简介和主要财务指标 一、公司信息 股票简称 雪榕生物 股票代码 300511 公司的中文名称 上海雪榕生物科技股份有限公司 公司的中文简称 雪榕生物 公司的外文名称(如有) ShanghaiXuerongBiotechnologyCo.,Ltd. 公司的法定代表人 杨勇萍 注册地址 上海市奉贤区现代农业园区高丰路999号 注册地址的邮政编码 201401 办公地址 上海市奉贤区汇丰西路1487号 办公地址的邮政编码 201401 公司国际互联网网址 www.xuerong.com 电子信箱 xrtz@xuerong.com 二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 顾永康 茅丽华 联系地址 上海市奉贤区汇丰西路1487号 上海市奉贤区汇丰西路1487号 电话 021-37198681 021-37198681 传真 021-37198897 021-37198897 电子信箱 xrtz@xuerong.com xrtz@xuerong.com 三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体的名称 《证券时报》、《中国证券报》、《证券日报》 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 巨潮资讯网(http://www.cninfo.com.cn) 公司年度报告备置地点 雪榕生物董秘办 四、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称 安永华明会计师事务所(特殊普通合伙) 会计师事务所办公地址 北京市东城区东长安街1号东方广场安永大楼17层01-12室 签字会计师姓名 顾兆翔、林亚隽 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 √适用□不适用 保荐机构名称 保荐机构办公地址 保荐代表人姓名 持续督导期间 安信证券股份有限公司 深圳市福田区金田路4018号安联大厦35层 黄璇、聂晓春 2020年7月24日-2022年12月31日 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 □适用√不适用 五、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 □是√否 2020年 2019年 本年比上年增减 2018年 营业收入(元) 2,202,185,873.52 1,964,574,723.12 12.09% 1,846,625,656.23 归属于上市公司股东的净利润(元) 230,412,693.24 220,327,429.85 4.58% 151,463,027.87 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润(元) 222,199,602.22 209,478,015.11 6.07% 42,041,416.34 经营活动产生的现金流量净额(元) 555,465,789.24 586,928,417.62 -5.36% 406,816,773.87 基本每股收益(元/股) 0.53 0.51 3.92% 0.35 稀释每股收益(元/股) 0.54 0.51 5.88% 0.35 加权平均净资产收益率 12.53% 13.36% -0.83% 10.48% 2020年末 2019年末 本年末比上年末增减 2018年末 资产总额(元) 4,547,783,435.53 3,841,850,151.29 18.37% 3,892,502,755.55 归属于上市公司股东的净资产(元) 2,017,187,114.89 1,740,475,998.42 15.90% 1,568,970,171.77 公司最近三个会计年度扣除非经常性损益前后净利润孰低者均为负值,且最近一年审计报告显示公司持续经营能力存在不确定性 □是√否 扣除非经常损益前后的净利润孰低者为负值 □是√否 公司报告期末至年度报告披露日股本是否因发行新股、增发、配股、股权激励行权、回购等原因发生变化且影响所有者权益金额 √是□否 支付的优先股股利 0.00 用最新股本计算的全面摊薄每股收益(元/股) 0.5212 六、分季度主要财务指标 单位:元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 600,852,768.17 394,947,336.26 567,672,459.77 638,713,309.32 归属于上市公司股东的净利润 169,805,933.35 -14,339,785.61 61,166,499.46 13,780,046.04 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 175,658,147.06 -19,613,205.76 48,043,611.05 18,111,049.87 经营活动产生的现金流量净额 210,012,722.59 60,869,777.03 90,933,130.69 193,650,158.93 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 □是√否 七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □适用√