本报告是关于北京君正(300223.SZ)的公司快报。公司2023年实现营业收入45.31亿,同比增长-16.28%,归母净利润5.37亿,同比增长-31.93%。公司三大产品线深化布局,新品看点较多。全球存储有望进入上行周期,汽车智能化有望推动DRAM量价齐升。我们预计公司2024年~2026年收入分别为53.92亿元、62.01亿元、71.31亿元,归母净利润分别为8.49亿元、11.24亿元、12.95亿元。给予2024年45倍PE,对应目标价79.3元,维持买入-A评级。