凯德石英是一家专注于石英制品研发、生产和销售的公司，产品主要应用于半导体、光伏等领域。2023年，公司实现营收2.6亿元，同比增长43%，但由于凯德芯贝的并表以及产品结构变化，营业成本和期间费用上升较多，导致盈利承压。公司正在推进12英寸认证和产能释放，以推动新一轮增长。预计公司2024-2026年归母净利润分别为0.45/0.62/0.79亿元，对应EPS分别为0.60/0.83/1.06元/股，对应当前股价的PE分别为28.0/20.4/16.0倍，维持“买入”评级。
