宜春碳酸锂研究中心晨报

宜春碳酸锂研究中心晨报 中辉期货2024/2/1期 今日热点 锂电产业前沿资讯 供需双弱延续，价格低位偏弱运行 澳洲锂矿山Greenbushes在2023年Q4锂辉石精矿产量为35.8万吨，较上季度环比下滑14%；发货量为27.5万吨，环比下滑30%。澳大利亚电池金属生产商IGOLtd周三表示，由于价格低迷，将令西澳大利亚Cosmos镍项目停产检修，同时削减年度锂产量预估。天华新能(300390)1月31日晚间发布业绩预告，预计2023年归母净利16.5亿元-17.5亿元，同比下降73.43%-74.95%。 行情简评：1月31日，碳酸锂主力LC2407开盘报101150元/吨，收于99150 元/吨，跌幅2.36%。 策略推荐：主力合约LC2407继续震荡下行，考虑到节前供应端持续检修停产，碳酸锂期货价格支撑位仍有效，短期建议观望为主，注意短暂反弹。 市场概况 碳酸锂市场概况 期货市场 前期 后期 涨跌 涨跌幅度 主力合约 101000 99150 -1850 -1.83% 次月合约 97050 95500 -1550 -1.60% 持仓量 141118 150388 9270 6.57% 注册仓单数 14987 14987 0 0.00% 期货公司注册会员总持买单量 81264 87374 6110 7.52% 期货公司注册会员总持卖单量 102478 109805 7327 7.15% 现货市场 前期 后期 涨跌 涨跌幅度 锂辉石5.5-6.2%到岸价 900 900 0 0.00% 锂云母矿市场价格 2085 2085 0 0.00% 电池级碳酸锂 96750 96750 0 0.00% 工业级碳酸锂 89000 89200 200 0.22% 电池级氢氧化锂 84650 84650 0 0.00% 工业级氢氧化锂 77000 77000 0 0.00% 基差 前期 后期 涨跌 涨跌幅度 标准交割 4250 2400 -1850 -43.53% 最便宜可交割 24000 22150 -1850 -7.71% 价差 前期 后期 涨跌 涨跌幅度 2407-2403 3850 3150 -700 -18.18% 2407-2404 600 500 -100 -16.67% 产业链数据 前期 后期 涨跌 涨跌幅度 碳酸锂总产量（周）,吨 8687 -117 -1.33% 8804 碳酸锂开工率（周）,% 42.14 -0.57 -1.33% 42.71 碳酸锂行业总库存（周）,吨 28400 -880 -3.01% 29280 碳酸锂成本（周）,元/吨 93338.71 763.49 0.82% 92575.22 碳酸锂利润（周）,元/吨 6989.77 528.58 8.18% 6461.19 期市简评：周三碳酸锂主力合约价格走势保持震荡下行。现货市场上，终端龙头业绩高涨，上游企业利润削薄。叠加海外龙头企业陆续宣布减产计划，可见供需分歧继续深化，多数上游企业挺价意愿较强。因此，碳酸锂价格支撑位仍然坚挺。主力合约LC2407价格震荡下行已跌破十万以下，但下探动力不 足，近期期货合约价格可能出现反弹，短期观望。 主力合约（Lc2407）基差走势图 110,000.0000 108,000.0000 106,000.0000 104,000.0000 102,000.0000 100,000.0000 98,000.0000 96,000.0000 94,000.0000 92,000.0000 90,000.0000 88,000.0000 0.0000 -2,000.0000 -4,000.0000 -6,000.0000 -8,000.0000 -10,000.0000 -12,000.0000 -14,000.0000 现货价格(元) 收盘价 基差（次坐标轴） 数据来源：同花顺，上海有色，中辉期货 碳酸锂（lc）期限结构07-04/07-03价差走势 104,000.0000102,000.0000100,000.0000 98,000.000096,000.000094,000.000092,000.000090,000.0000 收盘价 1,200.0000 6,000.0000 1,000.0000 5,000.0000 800.0000 4,000.0000 600.0000 3,000.0000 400.0000 200.0000 2,000.0000 0.0000 1,000.0000 -200.0000 0.0000 价差07-04 价差07-03（次坐标轴） 数据来源：同花顺，中辉期货数据来源：同花顺，中辉期货 现货市场 碳酸锂现货市场 商品名称 价格指标 单位 今日价格 昨日价格 涨跌幅 锂辉石 Li2O:5%-5.5% 元/吨 6425 6425 0.00% Li2O:5.5%-6.2%（澳） 美元/吨 900 900 0.00% 锂云母 Li2O:2.0%-2.5% 元/吨 2085 2085 0.00% 金属锂 >99% 元/吨 775000 775000 0.00% 碳酸锂 工业级 元/吨 89200 89000 0.22% 电池级 元/吨 96750 96750 0.00% 氢氧化锂 工业级 元/吨 77000 77000 0.00% 电池级 元/吨 84650 84650 0.00% 六氟磷酸锂 元/吨 65000 65000 0.00% 三元材料 523 元/吨 107500 107500 0.00% 622 元/吨 125000 125000 0.00% 811 元/吨 160500 160500 0.00% 111 元/吨 125000 125000 0.00% 三元前驱体 523 元/吨 68400 68400 0.00% 622 元/吨 77400 77400 0.00% 811 元/吨 82950 82950 0.00% 磷酸铁锂 储能型 元/吨 41750 41750 0.00% 磷酸铁锂 动力型 元/吨 43300 43300 0.00% 磷酸铁 元/吨 10250 10250 0.00% 钴酸锂 4.40v 元/吨 175000 175000 0.00% 锰酸锂 容量型 元/吨 36500 36000 1.39% 动力型 元/吨 42500 41500 2.41% 人造负极材料 高端 元/吨 55350 55350 0.00% 中端 元/吨 29600 29600 0.00% 低端 元/吨 19100 19100 0.00% 天然负极材料 高端 元/吨 52800 52800 0.00% 中端 元/吨 34400 34400 0.00% 低端 元/吨 24650 24650 0.00% 电解液 磷酸铁锂 元/吨 21750 21750 0.00% 电解液三元/常规动力型 元/吨 27500 27500 27500 锂电简评：1月31日，据上海有色电池级碳酸锂报价为96750元/吨，较昨 日报价持平，工业级碳酸锂报价为89200元/吨，较昨日报价小幅上涨。可见随上游减产计划公布，现货价格支撑有效。 仓单简评：1月31日，碳酸锂注册仓单共计14987张，今日增加0张。 机构持仓 主力合约机构持仓（前二十名） 买单会员排名 卖单会员排名 排名 公司名称 总持仓 增减幅 排名 公司名称 总持仓 增减幅 1 东证期货 10,544 612 1 国泰君安期货 20,354 3,845 2 国泰君安期货 8,462 57 2 永安期货 14,925 1,279 3 浙商期货 7,821 -220 3 中信期货 14,910 -715 4 中财期货 7,562 13 4 广发期货 6,382 -165 5 中信期货 6,685 563 5 东证期货 5,526 1,525 6 永安期货 4,870 354 6 五矿期货 4,697 -1,019 7 东方财富期货 4,258 528 7 东航期货 4,602 -58 8 南华期货 3,816 444 8 海证期货 3,990 119 9 广发期货 3,813 336 9 国海良时 3,441 -31 10 徽商期货 3,772 -8 10 方正中期 3,377 -53 11 方正中期 3,543 1,057 11 光大期货 3,376 780 12 中信建投 3,385 824 12 华泰期货 3,269 -120 13 银河期货 2,878 153 13 中信建投 3,194 -469 14 渤海期货 2,861 1,008 14 银河期货 3,039 378 15 创元期货 2,451 -26 15 一德期货 2,638 93 16 海通期货 2,341 190 16 东吴期货 2,564 -149 17 平安期货 2,260 -31 17 浙商期货 2,553 985 18 安粮期货 2,090 79 18 中金财富期货 2,480 107 19 宏源期货 1,984 121 19 上海东亚 2,031 -25 20 民生期货 1,978 56 20 国联期货 1,554 135 持仓简评：1月31日，LC2407前二十名机构总持买单量增加6110手。其中主要增持的席位是方正中期，渤海期货和中信建投；主要减持的席位是浙商期货，平安期货和创元期货。前二十名机构总持卖单量增加6442手，其中主要增持的席位是国泰君安、东证期货和永安期货，主要减持的席位分别是五矿期货，中信期货和中信建投。 2024-01-02 2024-01-03 2024-01-04 2024-01-05 2024-01-06 2024-01-07 2024-01-08 2024-01-09 2024-01-10 2024-01-11 2024-01-12 2024-01-13 2024-01-14 2024-01-15 2024-01-16 2024-01-17 2024-01-18 2024-01-19 2024-01-20 2024-01-21 2024-01-22 2024-01-23 2024-01-24 2024-01-25 2024-01-26 2024-01-27 2024-01-28 2024-01-29 2024-01-30 2024-01-31 1,800.0000 16,000.0000 1,600.0000 15,000.0000 1,400.0000 14,000.0000 1,200.0000 13,000.0000 1,000.0000 12,000.0000 800.0000 11,000.0000 600.0000 10,000.0000 400.0000 9,000.0000 200.0000 8,000.0000 0.0000 7,000.0000 -200.0000 6,000.0000 仓单增幅注册仓单数量（次坐标轴） 主力合约注册仓单变化 数据来源：同花顺，中辉期货 多空持仓走势图 140,000.0000 0.0000 120,000.0000 -5,000.0000 100,000.0000 -10,000.0000 80,000.0000 -15,000.0000 60,000.0000 40,000.0000 -20,000.0000 20,000.0000 -25,000.0000 0.0000 -30,000.0000 空头持仓 多头持仓 多头净持仓（次坐标轴） 数据来源：同花顺，中辉期货 产业调研 调研简评：1月31日，现货企业装置动态和报价无大变化。临近春节，大 部分锂盐厂开始放假停产、减产，盐湖地区因物流运输影响开始减停产。 免责声明： 本报告由中辉期货研究院编制 本报告所载的资料、工具及材料只提供给阁下作参考之用，不作为或被视为出售或购买期货品种的要约或发出的要约邀请。 本报告的信息