通信设备及服务行业2024年第1周周报：“信号升格”专项和“数据要素×”计划开启

根据所提供的研报内容，可以总结出以下几个关键点：

主要行动与计划

1. “信号升格”专项行动：工业和信息化部协同其他十部门联合发起，旨在显著增强移动网络（4G和5G）的信号质量，提升用户体验和网络覆盖范围，确保重点场所、铁路、公路、地铁线路等区域的网络深度覆盖，提升移动网络的接入速率和业务指标，目标到2025年底实现全方位的网络优化。

2. “数据要素×”三年行动计划：国家数据局与多个部门联合制定，旨在推动数据要素的高水平应用，通过12个重点行业和领域的具体措施，实现数据要素的价值最大化，为推动高质量发展和推进中国式现代化提供支持。

投资机会

• 算力集群与光模块需求：随着算力集群的需求增加，光模块的需求也将大幅提升，推荐关注天孚通信、新易盛等核心标的。
• 上游光芯片国产化：需求爆发导致上游物料紧缺，关注仕佳光子、光迅科技等企业在光芯片国产化方面的机遇。
• 大带宽技术渗透：400G骨干网开始集采，未来大带宽技术将向省网、城域、接入层渗透，推荐中兴通讯，受益标的烽火通信。
• 星际光网与核心器件：星际光网对光通信模组、激光器、调制器等核心器件及星上通信再生载荷有需求，推荐光迅科技、仕佳光子、信科移动等。

风险提示

• AI及云业务发展不及预期。
• 流量类业务及产业互联网应用发展不及预期。

市场表现

• 上周通信板块整体表现弱于大盘，沪深300指数下跌2.97%，通信板块下跌5.72%。
• 个股方面，涨少跌多，涨幅前五的个股包括日海智能、精伦电子等，跌幅前五的个股包括*ST新海、鼎通科技等。

行业热点

• 5G全球视野：涉及5G专利许可、运营商行动、设备厂商进展等。
• 运营商动态：包括中国移动、中国电信、中国联通的最新动作，如鸿蒙生态合作、RedCap试验、自研产品的收藏等。
• 设备和器件厂商：三星、华为、中兴通讯等在自动化、操作系统、5G-A技术应用等方面的新进展。
• 光通信：仕佳光子终止收购美国AOI光模块业务，盘点2023年的光网络发展，F5G走向商业成功，F5G-A开启行业新代际。

以上总结涵盖了研报的主要内容，包括政策行动、投资机会、市场表现、行业热点等关键信息。